طريقة عمل مؤشر MACD

مقدمة

MACD هو اختصار لـ Moving Average Convergence Divergence. يُعد هذا المؤشر من نوع المتذبذبات ويعتمد عليه المتداولون بشكل واسع في التحليل الفني. يعتبر MACD أداة لتحليل الاتجاه يستخدم المتوسطات المتحركة لتحليل أداء الأسهم والعملات الرقمية وغيرها من الأصول القابلة للتداول.

تم تطوير مؤشر MACD بواسطة Gerald Appel في أواخر سبعينيات القرن الماضي، وهو يتتبع الأحداث السعرية التي حدثت بالفعل، لذلك يُصنف ضمن المؤشرات المتأخرة. يساعد MACD في قياس زخم السوق والاتجاهات السعرية المحتملة، ويعتمد عليه العديد من المتداولين لتحديد نقاط الدخول والخروج.

المتوسط المتحرك هو ببساطة خط يوضح القيمة المتوسطة للبيانات السابقة خلال فترة محددة. في الأسواق المالية، تُعد المتوسطات المتحركة من أكثر المؤشرات شيوعًا في التحليل الفني، وتنقسم إلى نوعين رئيسيين: المتوسطات المتحركة البسيطة والمتوسطات المتحركة الأسية.

آلية عمل MACD

يتم إنشاء مؤشر MACD بطرح متوسطين متحركين أسّيين لتكوين الخط الرئيسي (خط MACD)، ويُستخدم هذا الخط بعد ذلك لحساب متوسط متحرك أسي آخر يُمثل خط الإشارة.

يظهر أيضًا الرسم البياني لمؤشر MACD (Histogram)، الذي يُحسب بناءً على الفروق بين هذين الخطين. ويتذبذب هذا الرسم البياني مع الخطين الآخرين فوق وتحت الخط المركزي المعروف باسم خط الصفر.

مكونات MACD

يتكون مؤشر MACD من ثلاثة عناصر أساسية:

• خط MACD: يُحدد الزخم الصاعد أو الهابط، ويُحسب بطرح متوسطين متحركين أسّيين.

• خط الإشارة: متوسط متحرك أسي لخط MACD (عادةً متوسط 9 فترات).

• الرسم البياني (Histogram): تمثيل بياني للاختلاف والتقارب بين خط MACD وخط الإشارة.

خط MACD

تُحسب المتوسطات المتحركة الأسية بناءً على أسعار إغلاق الأصل، وتكون الفترات المستخدمة عادةً هي 12 فترة (أسرع) و26 فترة (أبطأ). يتم حساب خط MACD بطرح متوسط 26 يومًا الأسي من متوسط 12 يومًا الأسي.

خط الإشارة

يتم اشتقاق خط الإشارة من متوسط أسي لتسعة أيام للخط الرئيسي.

الرسم البياني لمؤشر MACD

يمثل الرسم البياني سجلًا مرئيًا للحركات النسبية بين خط MACD وخط الإشارة. ويُحسب ببساطة بطرح أحدهما من الآخر.

إعدادات MACD

الإعدادات الافتراضية لمؤشر MACD تعتمد على متوسطات متحركة أسية بفترات 12 و26 و9. إلا أن بعض المحللين يغيرون الفترات لجعل المؤشر أكثر حساسية. ونظرًا لتقلبات أسواق العملات الرقمية العالية، فإن زيادة حساسية MACD قد ينطوي على مخاطر.

تفسير مخططات MACD

يراقب مؤشر MACD العلاقات بين المتوسطات المتحركة. وتظهر الإشارات الأساسية في ما يُعرف بالتقاطعات، والتي تحدث عندما يعبر خط MACD فوق أو تحت الخط المركزي أو خط الإشارة.

تقاطعات الخط المركزي

عند عبور خط MACD فوق الخط المركزي، تشير قيمة MACD الموجبة إلى أن متوسط 12 يومًا الأسي أكبر من متوسط 26 يومًا الأسي. وتظهر قيمة MACD السالبة عندما يعبر خط MACD تحت الخط المركزي.

تقاطعات خط الإشارة

عندما يعبر خط MACD فوق خط الإشارة، يُعتبر ذلك عادةً إشارة للشراء. أما عند عبوره للأسفل، فيُعتبر ذلك فرصة للبيع.

MACD والانحراف السعري

توفر مخططات MACD أيضًا إشارات من خلال الانحرافات بين مخطط MACD وتغيرات سعر الأصل. يشير الانحراف السلبي إلى ضعف الزخم الصاعد، بينما يشير الانحراف الإيجابي إلى قوة ضغط الشراء رغم انخفاض الأسعار.

الخلاصة

يُعد مؤشر MACD من أكثر أدوات التحليل الفني فاعلية. ومع ذلك، وكحال معظم المؤشرات، ليس دقيقًا دائمًا وقد يصدر بعض الإشارات الخاطئة. لهذا، يستخدم كثير من المتداولين MACD مع مؤشرات أخرى لتقليل المخاطر وتأكيد الإشارات بشكل أدق.

الأسئلة الشائعة

ما هو مؤشر MACD وما هي مكوناته الثلاثة الأساسية؟

MACD هو مؤشر زخم يتبع الاتجاه ويتكون من ثلاثة أجزاء رئيسية: DIF (خط الفرق)، DEA (خط الإشارة)، والرسم البياني (BAR) الذي يُظهر الفرق بينهما. تولد التقاطعات الذهبية والميتة بين DIF وDEA إشارات للشراء والبيع.

كيف تستخدم مؤشر MACD لتحديد إشارات الشراء والبيع؟

راقب عبور خط MACD فوق خط الإشارة للحصول على إشارة شراء، وعبوره للأسفل للحصول على إشارة بيع. كما تشير الانحرافات بين السعر وMACD إلى احتمالية انعكاس الاتجاه.

ما دلالة التقاطعات الذهبية والميتة في مؤشر MACD؟

تشير التقاطع الذهبي إلى احتمال اتجاه صاعد عندما يعبر الخط السريع فوق الخط البطيء، بينما يدل التقاطع الميت على احتمال اتجاه هابط عندما يعبر الخط السريع أسفل الخط البطيء.

ما المقصود بمعلمات مؤشر MACD (12، 26، 9) وهل يمكن تعديلها؟

تشير المعلمات 12، 26، و9 إلى فترات حساب الخطوط للمدى القصير والمتوسط وخط الإشارة على التوالي. نعم، يمكنك تعديل هذه المعلمات حسب تفضيلاتك التداولية وظروف السوق.

ما هي مزايا وعيوب MACD مقارنة بمؤشرات فنية أخرى مثل RSI وKDJ؟

يتميز MACD بقدرته على تحديد اتجاه السوق وتغيرات الزخم، ما يجعله مناسبًا لاستراتيجيات تتبع الاتجاه. بينما يركز كل من RSI وKDJ على ظروف التشبع الشرائي أو البيعي للانعكاسات قصيرة الأجل. يوفر MACD إشارات أوضح للاتجاه، فيما يمنح RSI وKDJ نقاط دخول أفضل لاستراتيجيات الانعكاس. قد يتأخر MACD في الأسواق العرضية، بينما يتفوق RSI وKDJ في ظروف التذبذب.

ما مدى فاعلية مؤشر MACD عبر الأطر الزمنية المختلفة (يومي، أسبوعي، شهري)؟

يختلف أداء MACD حسب الإطار الزمني. تناسب الرسوم البيانية اليومية التداول قصير الأجل بإشارات أسرع، بينما تبرز الرسوم الأسبوعية والشهرية في تحديد الاتجاهات طويلة الأجل. كل إطار زمني يوفر رؤى سوقية مميزة لاستراتيجيات التداول المختلفة.