لماذا يستخدم المتداولون المخضرمون وقف الخسارة المتحرك؟ مقال يكشف حقيقة تتبع وقف الخسارة

ما هو أكبر ندم في التداول؟ أن تحقق أرباحك ثم تعود إلى نقطة الصفر في ليلة واحدة. تستخدم نقطة وقف خسارة ثابتة، وعندما يعكس السوق الاتجاه، يقترب السعر من تفعيلها، وتشاهد بأعينك تلاشي الأرباح. الوقف المتحرك (Trailing Stop) وُجد لحل هذه المشكلة.

الوقف المتحرك مقابل الوقف التقليدي: ما الفرق؟

الوقف التقليدي ثابت، والوقف المتحرك حي.

تحديد سعر ثابت كنقطة وقف خسارة، يجعل السوق المتقلب يختطفك بسبب إشارات زائفة. لكن الوقف المتحرك يتكيف تلقائيًا مع اتجاه السوق — طالما أن السعر يتحرك لصالحك، يتقدم وقف الخسارة معه، وإذا عكس الاتجاه، يبقى كما هو. الميزة هنا: كلما كان السوق أقوى، يمكنك البقاء أطول، مع تأمين جزء من الأرباح تلقائيًا.

ببساطة: الوقف التقليدي هو خط دفاع ثابت، والوقف المتحرك هو خط دفاع ديناميكي.

الاختلافات الرئيسية بين الطريقتين

كيف تستخدم الوقف المتحرك؟ المنطق بسيط جدًا

افترض أنك اشتريت تسلا (TSLA) بسعر 200 دولار، وضعت وقف متحرك بنسبة تراجع 10 دولارات للخروج.

عندما يصل السعر إلى 237 دولار، يتغير وقف الخسارة تلقائيًا من 190 (200-10) إلى 227 (237-10).

وإذا استمر السعر في الارتفاع إلى 250، يرتفع وقف الخسارة إلى 240.

بهذا الشكل، بغض النظر عن نقطة انعكاس السعر في النهاية، يمكنك على الأقل تأمين أرباح قريبة من أعلى سعر، بدلاً من أن يُخرجك تقلب بسيط في منتصف الطريق.

هناك طريقتان لضبطه عند الإعداد:

• نسبة مئوية: إذا زاد السعر بنسبة 20%، استخدم تراجع 20% كوقف خسارة
• نقطة ثابتة: استخدم عدد معين من النقاط أو الدولارات كنطاق تراجع

يمكن ضبطها قبل الدخول، أو تعديلها في أي وقت بعد فتح الصفقة.

لكن، في أي حالات لا يُنصح باستخدام الوقف المتحرك

الوقف المتحرك يبدو مثاليًا، لكن استخدامه في غير موضعه قد يجعلك تخسر:

❌ السوق الجانبي — السعر يتذبذب ضمن نطاق معين، والوقف المتحرك يتكرر تفعيله، مما يؤدي إلى خسائر متكررة بدون أرباح

❌ الأصول ذات التقلبات الصغيرة جدًا — قد لا تصل إلى حد تفعيل الأرباح، فلا فائدة من استخدامه

❌ السوق شديد التقلب — فجوات سعرية أو ارتفاعات أو انخفاضات حادة، قد تتجاوز وقف الخسارة بسرعة، وتفقد السيطرة على المخاطر

الخلاصة: الوقف المتحرك مناسب أكثر للأصول ذات الاتجاه الواضح والسوق ذات الموجات الكبيرة. إذا كانت السوق غير واضحة، حتى أفضل الأدوات لن تنفع.

ثلاث استراتيجيات عملية لدمج الوقف المتحرك

1. التداول على الموجة: تمسك ولا تفرط، ودع الأرباح تتراكم

لنأخذ تسلا كمثال. دخلت عند 200 دولار، وتوقع أن يرتفع 20% إلى 240 دولار.

استراتيجية الإعداد: عندما يتجاوز السعر 210 دولار، أبدأ تفعيل الوقف المتحرك، وكلما ارتفع 10 دولارات، أرفع وقف الخسارة 5 دولارات.

• السعر يصل إلى $215 → يُرفع الوقف إلى $210
• السعر يرتفع إلى $225 → يُرفع الوقف إلى $220
• السعر يرتفع إلى $235 → يُرفع الوقف إلى $230

بهذا، حتى لو انعكس السعر عند 235 دولار، يمكنك الخروج عند 230، مع تأمين معظم الأرباح. مقارنة بوقف ثابت عند 210، المرونة أعلى بكثير.

2. التداول اليومي: شمعة 5 دقائق + الوقف المتحرك

في التداول اليومي، لا تعتمد على الشمعة اليومية (التي تتكون بعد الإغلاق)، بل على شمعة 5 دقائق. تحتاج لمتابعة تقلبات السوق اللحظية.

مثلاً، تسلا تفتح عند 174.6 دولار، وتقرر الشراء بناءً على الشمعة العشر دقائق الأولى. تضبط:

• هدف الربح 3% (تخرج عند 179.83)
• وقف الخسارة 1% (تخرج عند 172.85)

عندما يتجاوز السعر 179.83، يرفع الوقف المتحرك تلقائيًا إلى 178.50. هكذا، لن تتعرض للخروج المبكر بسبب تصحيح بسيط عند 172.85، بل ستخرج عند مستوى أعلى، مع تأمين الأرباح.

3. التداول بالرافعة المالية: شراء تدريجي + متوسط السعر

عند استخدام الرافعة في الفوركس أو العقود الآجلة، تزيد المخاطر، ويصبح الوقف المتحرك أكثر أهمية.

الاستراتيجية الشائعة هي “الدخول على دفعات”. لنفترض أن المؤشر عند 11890 نقطة:

• أول عملية شراء: عند 11890 نقطة
• مع كل هبوط 20 نقطة، أضيف وحدة شراء أخرى
• الإجمالي 5 وحدات (11890، 11870، 11850، 11830، 11810)

الطريقة التقليدية تضع هدف ربح +20 نقطة على الوحدة الأولى فقط (تخرج عند 11910)، لكن الوحدات الأخرى لا تزال في خسارة.

الطريقة المعدلة: استخدام متوسط السعر + الوقف المتحرك

حتى لو وصل السوق إلى 11870، يمكنك تحقيق هدف 20 نقطة من المتوسط، دون انتظار العودة إلى أعلى سعر عند 11910.

طريقة متقدمة: طريقة المثلث (Triangle Averaging)

إذا كانت لديك سيولة كافية، وتريد زيادة الوحدات عند الهبوط، فستصل إلى سعر متوسط أقل بسرعة.

• بناءً على نفس المثال، تشتري 1 وحدة عند 11890، وتضيف وحدات إضافية عند كل هبوط 20 نقطة (2، 3، 4، 5 وحدات)
• المتوسط الحسابي ينخفض بسرعة، ويصل إلى حوالي 11836.67
• بمجرد أن يرتد السعر إلى 11856.67، يكون لديك ربح 20 نقطة بشكل إجمالي

هذه الطريقة تقلل من المخاطر، وتسمح بتحقيق الأرباح مع تقلبات أقل.

استخدام المؤشرات الفنية مع الوقف المتحرك

كثير من المتداولين يدمجون متوسط متحرك لمدة 10 أيام وقنوات بولينجر لتحديد الوقف المتحرك، بدلاً من الاعتماد على سعر ثابت.

مثلاً، في تسلا، عندما يكسر السعر المتوسط المتحرك، وتكون هناك إشارة من قناة بولينجر، تضع أمر بيع.

• هدف الربح: عند كسر السعر لقاع قناة بولينجر
• وقف الخسارة: عند عودة السعر فوق المتوسط المتحرك، توقف الخسارة

هذه الطريقة تجعل نقاط الوقف تتغير يوميًا، وتتماشى مع السوق بشكل أدق، مقارنةً بمستويات ثابتة.

ما الذي يجب الانتباه إليه عند استخدام الوقف المتحرك

1. لا تعتمد بشكل مفرط على الأتمتة

الوقف المتحرك سهل، لكن إذا ضبطته وتركته، قد يسبب مشاكل. في التداول على الموجة، يمكن تعديل كل يوم، وفي التداول اليومي، يجب التحديث باستمرار. الثبات المفرط غالبًا لا يحقق نتائج جيدة على المدى الطويل.

2. قم بالبحث والتحليل قبل الاستخدام

الوقف المتحرك مناسب للأصول ذات الاتجاه الواضح. إذا لم تدرس أساسيات الأصل، حتى أفضل استراتيجيات لن تنجح.

3. تقلب السوق يجب أن يكون مناسبًا

تقلب منخفض جدًا → لن يفعّل الأرباح، وسيكون غير مجدي تقلب عالي جدًا → فجوة سعرية أو حركة حادة قد تتجاوز وقف الخسارة، وتفقد السيطرة

اختيار الأصل مهم، لا تستخدمه عشوائيًا.

الخلاصة: لماذا تستخدم الوقف المتحرك

✅ تعديل تلقائي — لن تحتاج لمراقبة السوق يدويًا وتغيير وقف الخسارة ✅ اتباع الاتجاه — يوقف الخسائر في الاتجاه الهابط، ويزيد الأرباح في الاتجاه الصاعد ✅ تقليل العواطف — ينفذ بشكل منهجي، يقلل من تدخل الإنسان

الوقف المتحرك يشبه نظام فرامل تلقائي لصفقاتك. عندما يكون السوق جيدًا، يبقى ثابتًا ليمنحك الأرباح؛ وعندما يتغير الاتجاه، ينطلق لحماية رأس مالك.

بالنسبة للموظفين المشغولين الذين لا يملكون وقتًا لمتابعة السوق باستمرار، أو للمتداولين المخضرمين الذين يرغبون في تعزيز انضباطهم، هو أداة قيمة.

المفتاح: اختر الأصل الصحيح، اضبط المعلمات بشكل مناسب، وراجعها بانتظام. بهذه الطريقة، يمكن أن يصبح الوقف المتحرك حارسًا أمينًا على أصولك.