Cómo minimizar el riesgo de liquidación

Supervisa tu ratio de margen

Para evitar la liquidación, controla atentamente el ratio de margen de tus contratos de futuros. Cuando este ratio alcance el 100%, la plataforma liquidará parte o la totalidad de tus posiciones.

El ratio de margen se calcula dividiendo el margen de mantenimiento entre tu saldo de margen. Si tu saldo de margen cae por debajo del margen de mantenimiento, el exchange liquidará automáticamente tus posiciones.

En períodos de caídas de precio, asegúrate de que tu cuenta de futuros disponga de suficiente saldo de margen. Cuanto mayor sea tu saldo de margen, menor será el precio de liquidación esperado de tus posiciones. Las principales plataformas de trading de futuros suelen ofrecer calculadoras de precio de liquidación que te permiten ver cómo aumentar el saldo de tu cartera puede reducir el precio de liquidación.

Utiliza órdenes stop-loss para limitar y gestionar posibles pérdidas

Una orden stop-loss es una orden condicional que se activa cuando el mercado alcanza un precio de parada previamente definido. Al activarse, el sistema ejecuta una compra o venta al precio de mercado o a un precio límite especificado, según los parámetros de la orden.

Las órdenes stop-loss están diseñadas principalmente para limitar la pérdida de un inversor en posiciones que se mueven en contra de sus intereses. Por ejemplo, podrías fijar un stop-loss al 20% por debajo de tu precio de entrada original.

Supón que tu orden de entrada se ejecuta a 40 000 $. La orden stop-loss se activa si el precio cae un 20% desde 40 000 $, es decir, a 32 000 $. Configurar tu stop-loss de este modo te permite salir anticipadamente de una operación perdedora y evitar la liquidación total de tu cuenta.

Evita añadir más contratos a una posición perdedora

Imagina este escenario: tu saldo de cartera es de 500 USDT y abres una posición larga de BTCUSDT por 1 000 USDT con apalancamiento 20x y un precio de entrada de 50 000 $. En este caso, tu precio de liquidación es 25 100,40 $.

Si el precio de BTCUSDT baja un 10% y llega a 45 000 $, decides añadir a tu posición perdedora, abriendo otra posición larga de BTCUSDT por 1 000 USDT con apalancamiento 20x a 45 000 $. Tras recalcular el precio de liquidación de las posiciones combinadas, este sube a 35 857,67 $.

Este ejemplo demuestra que añadir más contratos a una posición perdedora incrementa tu precio de liquidación general, acercándote a la liquidación. Por eso, es conveniente evitar promediar a la baja en posiciones perdedoras en futuros, especialmente si se utiliza alto apalancamiento.

Preguntas frecuentes

¿Qué es la liquidación? ¿Por qué ocurre la liquidación forzosa?

La liquidación se produce cuando el exchange cierra forzosamente tu posición tras sufrir pérdidas significativas. Esto ocurre para evitar que tu cuenta entre en saldo negativo si tu garantía baja del umbral requerido.

¿Cómo puedes reducir el riesgo de liquidación?

Utiliza bajo apalancamiento, como 1:10. Un apalancamiento bajo reduce el impacto de las oscilaciones del mercado en tu capital y te ayuda a protegerte de liquidaciones imprevistas durante movimientos volátiles.

¿Cómo ayudan las órdenes stop-loss a proteger tu posición?

Coloca un stop-loss por debajo de tu precio de entrada para que el sistema venda automáticamente si el precio cae, limitando tu pérdida. En posiciones cortas, utiliza un stop-buy si el precio sube. Elige los niveles según tu análisis del mercado.

Ratio de margen: ¿Qué se considera seguro?

Un ratio de margen de 150% o superior se considera relativamente seguro, aunque mantenerlo en 160% o más proporciona mayor protección. Cuanto más alto sea tu ratio de margen, menor será el riesgo de liquidación.

¿Cómo pueden las estrategias de gestión de riesgos reducir el riesgo de liquidación?

Reduce el riesgo de liquidación controlando estrictamente el tamaño de las posiciones y el apalancamiento, ajustando dinámicamente las posiciones y diversificando entre activos. Mantener una cartera de bajo riesgo disminuye considerablemente la probabilidad de liquidación.

¿Qué debes hacer para evitar la liquidación durante alta volatilidad del mercado?

Mantén un margen adecuado, monitoriza el mercado constantemente, reduce el tamaño de las posiciones, utiliza órdenes stop-loss y añade fondos adicionales si es necesario para aumentar la garantía.

¿Cuál es la proporción óptima entre el tamaño de la posición y los fondos de la cuenta?

Se recomienda arriesgar entre 0,5% y 2% de tu capital por posición, en función de tu experiencia. Los principiantes no deben superar el 1%, mientras que los traders avanzados pueden aumentar progresivamente hasta el 2%.

¿Cuáles son las señales de advertencia típicas previas a una liquidación?

Descenso del margen, aumento del ratio deuda-capital, mayores oscilaciones de precios, menor volumen de negociación, precio de liquidación acercándose al precio actual y retrasos en los pagos de intereses.