Que faut-il examiner lors d'un investissement en actions hôtelières en 2568 ? Activités d'investissement promettant des rendements

Contexte du marché boursier hôtelier en 2568

L’industrie hôtelière entre dans une période de transformation, alimentée par plusieurs facteurs qui conduisent au changement. Depuis l’impact de la pandémie, les modifications dans les modes de voyage des touristes du monde entier, jusqu’aux tendances de déplacement axées sur la durabilité, font que les actions hôtelières deviennent un secteur d’investissement à suivre de près. Divers gestionnaires de fonds cherchent des outils d’investissement potentiellement capables de générer une valeur continue.

5 entreprises pour les investisseurs thaïlandais

MINT : Diversification dans plusieurs secteurs en croissance

Minor International Public Company Limited (a établi un réseau d’affaires couvrant la région, comprenant des hôtels de luxe, des stations de repos, et la gestion de résidences haut de gamme. En mettant l’accent sur la création de produits et services chaleureux, cette société attire une clientèle avec différents niveaux de revenus.

Les résultats de l’exercice précédent montrent une performance à suivre, avec un chiffre d’affaires et une perte de 7 750,22 millions de THB, soit une augmentation de 43,37 % par rapport à la période précédente )5 407,06 millions de THB(. Cette croissance est visible notamment par l’amélioration du RevPAR (revenu par chambre disponible).

Indicateurs : Prix 28,25 THB, P/E 20,85 fois

) AWC : Expert en gestion immobilière et hôtelière

Asset World Corporation (a, société cotée, détient un portefeuille d’hôtels de qualité dans des emplacements clés en Thaïlande. La société regroupe des hôtels de luxe ainsi que des centres de réunion et de conférence. Actuellement, elle investit dans la rénovation de projets liés à l’hôtellerie et aux résidences, avec des perspectives d’augmentation des revenus à long terme.

On prévoit qu’en 2568, le chiffre d’affaires atteindra un sommet, avec un bon début de premier trimestre 2568, soutenu par la reprise du secteur touristique et les politiques de promotion du tourisme par le gouvernement.

Indicateurs : Prix 2,96 THB, P/E 16,19 fois

) CENTEL : Stratégie d’expansion mondiale

Central Plaza Hotel Public Company Limited ###a, a quatre ans d’expérience dans la gestion hôtelière et la restauration de qualité. La société possède divers types d’hôtels et gère des risques efficacement. Elle est située dans des zones touristiques importantes.

Elle prévoit d’investir 19 milliards de THB sur trois ans pour étendre ses activités hôtelières et resorts. En 2568, elle prévoit d’ouvrir 9 nouveaux hôtels en Thaïlande et à l’étranger, y compris des projets de mise à niveau vers des hôtels de luxe sous la marque Centara. Le chiffre d’affaires annuel devrait atteindre 15 000 millions de THB, en hausse de 23 %.

Indicateurs : Prix 33,00 THB, P/E 25,22 fois

( ERW : Risques répartis à travers le réseau en Thaïlande

The Erawan Group Public Company Limited )a, exploite divers types de chambres, allant de haut de gamme à économiques, à travers son réseau hôtelier en Thaïlande. La société bénéficie de la croissance du tourisme intérieur.

Les annonces récentes indiquent une amélioration probable de la performance globale du secteur hôtelier, notamment avec la hausse de la demande, surtout en saison, et l’adaptation des chambres pour le segment MICE, offrant plus d’opportunités pour organiser davantage d’événements.

Indicateurs : Prix 3,24 THB, P/E 12,67 fois

SHR : Opportunités dans le financement en croissance

S Hotel & Resorts Public Company Limited (a, investit dans des chambres et resorts dans des destinations touristiques en Thaïlande et à l’étranger. La société mise sur la haute gamme et l’expérience client exceptionnelle, visant à accueillir une clientèle haut de gamme.

La rénovation de SAii Laguna Phuket a été effectuée récemment, et l’hôtel SO/Maldives s’adapte à la saison touristique de pointe, avec une reprise attendue au Q4/67.

Indicateurs : Prix 2,16 THB, P/E 58,49 fois

3 entreprises hôtelières mondiales

) Marriott International, Inc. ###MAR(

Marriott, société américaine, gère, exploite et possède de grands établissements résidentiels, comprenant des chambres de luxe, des résidences et des centres de loisirs. Avec des investissements dans la technologie et une expérience client de qualité, elle connaît une croissance soutenue.

Indicateurs : Prix 280 USD, P/E 32,52 fois

) Hilton Worldwide Holdings Inc. ###HLT(

Hilton, société américaine, exploite et franchise des chambres, resorts et propriétés résidentielles à l’échelle mondiale. Avec une forte présence et une stratégie d’expansion, elle bénéficie d’une excellente réputation pour sa capacité à répondre aux attentes, grâce à un modèle flexible et une gestion compétitive, permettant d’échanger dans divers marchés.

Indicateurs : Prix 258 USD, P/E 42,09 fois

) Wyndham Hotels & Resorts, Inc. ###WH(

Wyndham se concentre sur le marché des hôtels économiques et moyens, avec une large gamme de marques et une présence mondiale. La croissance provient de l’expansion des franchises et de l’amélioration de la gestion hôtelière.

Indicateurs : Prix 104 USD, P/E 29,03 fois

Comment choisir judicieusement des actions hôtelières

Lors de la sélection d’actions hôtelières, qu’il s’agisse de produits locaux ou internationaux, il est essentiel d’évaluer diverses données pour définir le potentiel de croissance et les risques.

) Analyse fondamentale

Performance : Vérifier le chiffre d’affaires et le bénéfice de l’année précédente pour analyser la tendance de profitabilité. Évaluer les ratios de marge nette pour juger de la gestion des profits. Consulter les ratios financiers comme la dette sur capitaux propres pour mesurer la stabilité financière.

Gestion : Étudier l’historique et l’efficacité de l’équipe de direction. Considérer la stratégie de l’entreprise.

Actifs et passifs : Évaluer la valeur des terrains, hôtels et bâtiments. Suivre les comptes de dettes et les obligations.

Taux d’occupation : Occupancy Rate, indiquant le pourcentage de chambres occupées. ADR (Average Daily Rate) : prix moyen par chambre. RevPAR (Revenue Per Available Room) : indicateur combinant l’occupation et le tarif moyen.

Considérer les facteurs externes

Tendances du tourisme : Évaluer la croissance du tourisme national et international, analyser les facteurs influençant le secteur.

Économie : Surveiller la santé économique du pays où l’entreprise opère, analyser les taux d’intérêt et de change.

Géographie : Évaluer la localisation, la facilité d’accès.

( Considérer des facteurs additionnels

Marque et réputation : Les entreprises avec une marque forte ont souvent un avantage concurrentiel.

Diversification : Les sociétés avec différents types de chambres et dans divers lieux présentent moins de risques.

Capacité d’adaptation : Les entreprises capables de s’adapter aux changements ont un avantage.

Canaux d’investissement dans les actions hôtelières pour les investisseurs thaïlandais

Les investisseurs thaïlandais peuvent accéder aux actions hôtelières via plusieurs moyens, sur le marché local ou international.

) Bourse de Thaïlande ###SET(

Les investisseurs peuvent ouvrir un compte auprès d’une société de courtage et acheter des actions hôtelières cotées sur le marché thaïlandais.

Avantages : Transactions rapides, pas de souci de change, frais moindres.

Inconvénients : Options plus limitées, analyses plus complexes.

) Investissement via fonds communs de placement

Acheter des parts dans des fonds axés sur l’investissement dans des actions hôtelières.

Avantages : Gestion par des experts, diversification pour réduire les risques, idéal si vous manquez de temps.

Inconvénients : Frais plus élevés, contrôle limité sur le portefeuille.

Trading par instruments dérivés

Type de trading permettant de spéculer sur le prix des actions hôtelières sans détenir la propriété réelle.

Avantages : Flexibilité dans l’ouverture et la fermeture de positions, profiter des hausses et baisses, accès à divers produits.

Inconvénients : Risque élevé, effet de levier pouvant amplifier gains et pertes, frais de détention possibles.

Vue d’ensemble

En 2568, de nombreux facteurs positifs soutiennent les actions hôtelières, tant sur le marché local qu’international : reprise du tourisme, politiques gouvernementales de soutien, et retour des touristes.

Cependant, les investisseurs doivent rester vigilants face aux risques, tels que l’incertitude économique, les enjeux politiques ou des événements imprévisibles pouvant impacter le secteur touristique. Il est crucial de suivre l’actualité auprès de sources fiables, ainsi que de surveiller la performance des entreprises et les tendances sectorielles.