Les débutants en investissement en yen japonais doivent lire ceci : découvrez les 4 principales méthodes de change avec leurs coûts, comment dépenser le moins d'argent pour échanger le plus de yens.

Est-ce le bon moment pour échanger des yens ?

En décembre 2025, le yen taiwanais a atteint 4,85 contre le yen japonais. Derrière ce taux de change apparemment avantageux, se cache en réalité un risque d’arbitrage. Le gouverneur de la Banque du Japon, Ueda Kazuo, a récemment adopté un ton hawkish, et le marché anticipe une hausse des taux lors de la réunion du 19 décembre, atteignant un sommet de 30 ans à 0,75 %, ce qui a directement poussé le rendement des obligations japonaises à un sommet de 17 ans à 1,93 %.

Depuis le début de l’année, le yen s’est apprécié d’environ 8,7 %, passant de 4,46 à 4,85. Pour les investisseurs taïwanais, que ce soit pour voyager ou pour couvrir leurs risques, c’est effectivement un bon moment. Mais la clé est—la façon dont vous échangez détermine combien vous pouvez économiser.

Nous avons observé une augmentation de 25 % de la demande de change en Taïwan dans la seconde moitié de l’année, principalement due à la reprise du tourisme et à la couverture contre les risques. De plus, les détails comme le moment de l’échange à l’aéroport, la limite de retrait aux distributeurs automatiques, et les différences de taux entre banques, déterminent votre coût final.

Pourquoi investir dans le yen ? Ce n’est pas seulement une monnaie de voyage

Fort attribut de couverture Le yen, avec le dollar américain et le franc suisse, est l’une des trois principales monnaies refuges mondiales. En 2022, lors du conflit Russie-Ukraine, le yen a augmenté de 8 % en une semaine, amortissant une chute de 10 % du marché boursier. Pour les investisseurs taïwanais, échanger contre le yen revient à acheter une « bouée de sauvetage » en cas de baisse du marché taïwanais.

Arbitrage actif Le Japon maintient un taux d’intérêt très bas (0,5 %), attirant les investisseurs qui empruntent en yen à faible coût pour investir dans des actifs à rendement élevé en dollars (l’écart de taux USD-JPY atteint 4,0 %). Mais ce risque vient aussi—lorsque le risque de marché augmente, ces positions d’arbitrage seront massivement liquidées, ce qui peut faire fluctuer le yen de 2-5 %.

Perspectives d’appréciation à long terme La Banque du Japon est prête à relever ses taux, et à moyen/long terme, le USD/JPY pourrait tomber sous la barre des 150, ce qui indique encore un potentiel d’appréciation du yen.

Comparatif complet des 4 principales méthodes d’échange de devises à Taïwan

Solution 1 : Échange en agence—la méthode la plus traditionnelle, mais la plus coûteuse

Apportez des dollars taiwanais à une banque ou à un guichet d’aéroport pour échanger en liquide. C’est simple, mais utilise le « taux de vente en espèces », qui est 1-2 % inférieur au taux spot. Sur 50 000 TWD, cette différence représente 1 500 à 2 000 TWD de coût supplémentaire.

Taux de change en banque (10 décembre 2025)

• Banque de Taïwan : 0,2060 (sans frais)
• E.SUN Bank : 0,2067 (+100 TWD par transaction)
• Fubon Bank Taipei : 0,2069 (+100 TWD par transaction)

Les guichets ont aussi des horaires d’ouverture (9h00-15h30 en semaine). Si vous vous rappelez à la dernière minute de changer un peu de yen avant de partir, vous risquez de ne pas pouvoir y arriver si la banque ferme.

Pour qui : ceux qui ne sont pas familiers avec les opérations en ligne ou qui ont besoin d’espèces rapidement en urgence.

Solution 2 : Échange en ligne, retrait en agence ou ATM—pour les utilisateurs avancés

Utilisez l’app bancaire ou la banque en ligne pour profiter du « taux spot de vente » (environ 1 % de réduction), puis retirez en agence ou via un ATM en devises. Des frais de retrait (à partir de 100 TWD) s’ajoutent, mais le coût global est inférieur de 500-1 000 TWD par rapport à l’échange en agence.

L’avantage principal est la possibilité de faire plusieurs opérations—en profitant de la faiblesse du TWD pour entrer par étapes, en moyenne à un coût plus bas. Associé à un dépôt à terme en yen chez E.SUN (taux annuel 1,5-1,8 %), vous ne restez pas inactif après l’échange.

Pour qui : ceux qui ont de l’expérience en devises, qui veulent détenir du yen à long terme, ou qui envisagent d’investir dans des dépôts à terme ou ETF en yen.

Solution 3 : Échange en ligne, retrait à l’aéroport—la planification la plus intelligente avant le départ

Pas besoin d’ouvrir un compte en devises à l’avance. Remplissez un formulaire sur le site de la banque, réservez un retrait à la succursale de l’aéroport. La fonction « Easy Purchase » de la Banque de Taïwan permet même d’éviter les frais (paiement via TaiwanPay, 10 TWD seulement), avec un taux avantageux de 0,5 %.

Idéal pour ceux qui planifient leur voyage à l’avance. Taoyuan Airport dispose de 14 points de retrait de la Banque de Taïwan, dont 2 24h/24. Le changement à l’aéroport n’est pas limité par les horaires. Le coût se situe entre 300 et 800 TWD, ce qui en fait la solution la plus économique parmi les 4.

Le seul inconvénient : il faut réserver 1-3 jours à l’avance, et le lieu de retrait ne peut pas être modifié à la dernière minute. Mais si vous êtes un voyageur organisé, ce n’est pas un problème.

Pour qui : voyageurs planifiés, surtout ceux qui échangent de grosses sommes.

Solution 4 : Retrait en ATM en devises—pour une disponibilité 24h/24

Utilisez une carte bancaire à puce pour retirer du yen en liquide dans un ATM en devises, disponible 24h/24. La déduction sur votre compte en TWD ne coûte que 5 TWD de frais interbancaires. La limite quotidienne varie selon la banque (SinoPac 150 000, CTBC 120 000, E.SUN 50 000).

Inconvénients : peu de distributeurs (environ 200 en tout le pays), et les coupures de billets (1 000/5 000/10 000 yens). En période de forte affluence (aéroport), le cash peut s’épuiser rapidement. Mieux vaut ne pas attendre la dernière minute.

Coût : environ 800-1 200 TWD, idéal pour ceux qui manquent de temps ou ont besoin d’un retrait immédiat.

Pour qui : ceux qui manquent de temps ou qui ont besoin d’un retrait immédiat.

Comparatif des coûts : combien de plus payez-vous pour 50 000 TWD en yen ?

Limites de retrait en devises

Depuis la nouvelle réglementation, les banques ont ajusté leurs limites journalières. Depuis octobre 2025, la majorité a renforcé les mesures anti-fraude :

• CTBC : 120 000 TWD par carte bancaire de la banque, selon la banque émettrice
• Taishin Bank : 150 000 TWD par carte, limite unique de 20 000 TWD par retrait
• E.SUN Bank : 50 000 TWD (50 billets), limite journalière de 150 000 TWD avec la carte de débit

Il est conseillé d’utiliser votre propre carte bancaire pour éviter les frais interbancaires de 5 TWD, et de planifier des retraits dispersés.

Et après avoir échangé des yens ? Faites fructifier votre argent

Ne laissez pas votre yen sans intérêt. Vous pouvez le transférer vers des investissements comme :

Dépôts à terme en yen (taux annuel 1,5-1,8 %)
L’option la plus sûre. Ouvrez un compte en devises chez E.SUN ou Taïwan Bank, à partir de 10 000 yens. Le rendement n’est pas élevé, mais le risque est minimal.

ETF en yen (00675U, 00703)
Le fonds Yuanta 00675U suit l’indice du yen, avec des frais de gestion annuels de seulement 0,4 %. Achetez des fractions d’actions via une app de courtier pour faire des investissements réguliers. Idéal pour ceux qui veulent profiter de l’appréciation du yen sans trader fréquemment.

Assurance vie en yen (taux garanti 2-3 %)
Les assurances épargne de Cathay ou Fubon, à moyen terme (6-10 ans), avec un taux garanti de 2-3 %, entre dépôt à terme et investissement.

Trading forex USD/JPY
Tradez directement USD/JPY ou EUR/JPY via une plateforme (ex. Mitrade). Avantages : zéro commission, faible spread, 24h/24, options longues ou courtes. Convient pour le trading de tendance. Risque élevé, nécessite de l’expérience.

FAQ rapides

Q. Combien de yen puis-je échanger avec 10 000 TWD ?
Selon le taux du 10 décembre 2025 de Taïwan Bank (vente en espèces 4,85), environ 48 500 yens ; avec le taux spot de 4,87, environ 48 700 yens, différence d’environ 40 TWD.

Q. Quels documents faut-il pour échanger en agence ?
Pour les Taïwanais : carte d’identité + passeport ; étrangers : passeport + permis de séjour ; société : documents d’enregistrement ; moins de 20 ans : accompagnant parental + autorisation ; plus de 100 000 TWD : déclaration de provenance des fonds.

Q. Quelle différence entre le taux de change en espèces et le taux spot ?
Le taux en espèces s’applique aux transactions en cash, pratique mais avec une différence de 1-2 %. Le taux spot est utilisé pour les transferts électroniques ou comptes en devises, avec un avantage de taux, mais la transaction est T+2.

Conseils finaux : comment minimiser vos coûts de change

Échelonnez vos opérations, ne tout pas échanger d’un coup
Le yen peut fluctuer de 2-5 % à court terme. En faisant plusieurs opérations, vous réduisez le risque.

Choisissez la méthode selon l’usage
Voyage → échange en ligne + retrait à l’aéroport ; investissement à long terme → échange en ligne + dépôt à terme ; urgence → ATM en devises.

Ne laissez pas votre yen dormir
Après l’échange, transférez-le dans un dépôt à terme ou un ETF pour obtenir un rendement annuel de 1,5-1,8 %, pour au moins battre la dépréciation du TWD.

Surveillez la politique de la Banque du Japon
Les attentes de hausse des taux soutiennent le yen, mais la liquidation des positions d’arbitrage ou les tensions géopolitiques (Taiwan/Moyen-Orient) peuvent faire baisser le yen. Restez attentif aux annonces de la banque centrale.

En résumé, le yen n’est plus seulement une monnaie pour voyager, mais un outil d’allocation d’actifs avec des fonctions de couverture. En utilisant la bonne méthode d’échange et en poursuivant des investissements appropriés, vous pouvez non seulement voyager plus avantageusement, mais aussi renforcer votre protection face aux turbulences du marché mondial.