Analyse complète des principales paires de devises étrangères : classement du volume de trading essentiel pour les débutants et guide de sélection

Aperçu du marché des changes et mécanismes de trading

Selon une enquête de la Banque des règlements internationaux (BRI) en 2022, le volume quotidien des transactions sur le marché des devises a dépassé 7,5 trillions de dollars. Ce marché colossal attire de nombreux investisseurs principalement en raison de seuils d’entrée relativement faibles, permettant aux débutants d’apprendre rapidement les bases et de réaliser des profits. À Taïwan, le trading de devises est devenu l’outil privilégié pour de nombreux novices souhaitant s’exercer à l’investissement.

Le concept central du trading de devises est très simple : acheter simultanément une monnaie et vendre une autre. Comme lorsque vous voyagez à l’étranger et échangez des dollars américains contre des euros à la banque, c’est une opération de change. Chaque transaction implique une comparaison de valeur entre deux monnaies différentes, formant ce qu’on appelle une « ** paire de devises** » (Currency Pair).

Comprendre la logique de composition d’une paire de devises

Sur une plateforme de trading, une paire de devises est généralement affichée au format « Devise de référence / Devise de cotation ». Par exemple, EUR/USD, où l’euro est la devise de référence et le dollar américain la devise de cotation. Si le taux de change est de 1,3, cela signifie qu’avec 1,3 dollar américain, on peut échanger 1 euro.

De façon similaire :

• TWD/JPY=4.53 indique que 4,53 yens peuvent échanger 1 dollar taïwanais
• USD/JPY=139.25 signifie que 139,25 yens peuvent échanger 1 dollar américain

Classement des volumes de trading et catégorisation des paires de devises

Selon l’enquête de la BRI 2022, les dix principales monnaies par volume de trading mondial sont : dollar américain USD, euro EUR, yen JPY, livre GBP, yuan CNY, dollar australien AUD, dollar canadien CAD, franc suisse CHF, dollar de Hong Kong HKD, dollar de Singapour SGD.

Les paires de devises sur le marché des changes se divisent principalement en trois catégories :

Paires majeures : la liquidité optimale

Les paires majeures sont celles incluant le dollar américain et les devises les plus échangées, car le dollar est la monnaie la plus échangée au monde. Ces paires offrent une forte liquidité, des spreads faibles et une grande facilité de trading.

Les 7 principales paires majeures les plus populaires sont :

Paires croisées : volume de trading relativement moindre

Les paires croisées, aussi appelées paires secondaires, ont généralement un volume de trading plus faible, comme le won coréen KRW, la couronne suédoise SEK, la livre turque TRY, etc. Ces paires peuvent être des combinaisons de devises autres que le dollar américain ou des paires entre deux monnaies autres que le dollar. Parmi les croisées courantes, on trouve EUR/CHF, GBP/JPY, CAD/JPY, etc.

Paires exotiques : risque élevé, rendement potentiel élevé

Les paires exotiques sont des paires composées d’une monnaie principale et d’une monnaie de pays en développement ou de marchés émergents, comme le real brésilien, le peso mexicain, le baht thaïlandais, etc. Comparées aux deux premières catégories, ces paires ont un volume de trading plus faible, une liquidité moindre, des spreads plus larges et des coûts de transaction plus élevés. De plus, des événements politiques ou des résultats électoraux peuvent provoquer des fluctuations de change violentes, augmentant ainsi le risque.

Comment les débutants peuvent-ils choisir de manière scientifique une paire de devises ?

Face à la multitude d’options, les débutants doivent sélectionner leurs paires en fonction des caractéristiques clés suivantes :

Prioriser les paires à fort volume de trading

Les principales devises proviennent généralement de pays avec une politique monétaire stable, une gestion financière saine, un faible taux d’inflation et des réserves d’or importantes. Ces monnaies sont plus populaires sur le marché, avec un volume de trading plus élevé. Plus le volume est important, plus il est facile de trouver des contreparties et plus la volatilité est stable. À l’inverse, les paires avec un faible volume peuvent connaître des fluctuations violentes, ce qui n’est pas favorable aux débutants.

Surveiller les paires avec une tendance claire

Les débutants devraient rechercher des paires dont la tendance de prix est nette, qu’elle soit haussière ou baissière. Un environnement de tendance claire facilite la prévision et augmente les chances de succès. Il est conseillé d’étudier progressivement l’analyse fondamentale en suivant le PIB, le taux de chômage, l’inflation et les décisions des banques centrales, qui influencent souvent la valeur des devises.

Évaluer la volatilité des devises

La volatilité désigne l’amplitude des variations de la valeur d’une devise sur une période donnée, généralement mesurée par l’écart-type annuel. Les investisseurs peuvent utiliser la volatilité pour entrer ou sortir lors des mouvements de prix, afin de réaliser des profits. Les paires à forte volatilité comportent un risque plus élevé mais offrent aussi un potentiel de rendement plus important. Les débutants peuvent observer des indicateurs techniques comme la moyenne mobile (SMA) ou les bandes de Bollinger (BB) pour évaluer le niveau de volatilité.

Cinq paires de devises recommandées pour les débutants

1. Euro / Dollar américain (EUR/USD)

EUR/USD est la paire la plus échangée au monde, représentant 22,7 % du volume total du marché des changes. Son volume énorme signifie une forte liquidité, des spreads très faibles et une volatilité modérée, ce qui en fait une option adaptée à tous les niveaux de traders.

L’euro, monnaie relativement stable, et le dollar, monnaie de référence mondiale, ont des mouvements de prix plus faciles à prévoir. EUR/USD est rarement affectée par des événements imprévus ou des sentiments de risque extrêmes, ce qui en fait un choix sûr pour débuter.

2. Dollar américain / Yen japonais (USD/JPY)

USD/JPY est la deuxième paire la plus échangée au monde, représentant 13,5 % du volume total. Elle bénéficie d’une forte liquidité, d’une faible volatilité et de spreads faibles. La tendance de USD/JPY est souvent claire et durable, ce qui facilite la détermination des points d’entrée et de sortie, particulièrement avantageux pour les investisseurs à long terme.

En raison de la forte corrélation entre l’économie japonaise et celle des États-Unis, la tendance de USD/JPY est sensible aux données économiques et événements majeurs des deux pays. Les débutants peuvent suivre le calendrier économique pour améliorer leurs décisions de trading.

3. Dollar australien / Dollar américain (AUD/USD)

AUD/USD représente 5,4 % du volume de trading sur le marché des changes. Le dollar australien et le dollar américain sont tous deux liés positivement au prix de l’or, car l’Australie est l’un des plus grands producteurs mondiaux d’or. Lorsqu’or et AUD/USD montent, la paire tend à évoluer de façon prévisible, avec peu de fluctuations extrêmes. Cependant, suivre les actualités économiques des deux pays reste essentiel pour maximiser les opportunités.

4. Livre sterling / Dollar américain (GBP/USD)

GBP/USD représente environ 12 % du volume mondial du marché des changes. La livre et le dollar représentent deux grandes économies, et leur taux de change est influencé par des indicateurs macroéconomiques, des événements politiques, etc., formant un mécanisme de trading relativement stable.

5. Dollar américain / Franc suisse (USD/CHF)

USD/CHF est la cinquième paire la plus échangée au monde, représentant environ 5 % du volume. La Suisse, en tant que centre financier mondial, possède un système financier robuste et une économie stable. Le franc suisse est considéré comme une monnaie refuge, et en période de volatilité économique ou d’augmentation des risques, les investisseurs ont tendance à se tourner vers le franc suisse pour se protéger. Ainsi, USD/CHF est une paire couramment utilisée pour des opérations de couverture ou de sécurité.

Les trois principales méthodes de trading sur le marché des changes

Trading au comptant (Spot)

Le trading au comptant consiste à acheter ou vendre directement des devises sur le marché, comme lors d’un échange à la banque. Sauf si vous voyagez ou résidez à l’étranger, cette méthode est peu utilisée pour l’investissement, car ses bénéfices sont limités, le nombre de devises disponibles est restreint, et les coûts liés aux spreads peuvent réduire la rentabilité.

Trading à terme (Futures)

Le trading à terme de devises intègre l’effet de levier et le système de marge. Les deux parties conviennent de livrer une certaine quantité de devises à une date future à un prix fixé. Les investisseurs n’ont besoin que d’une marge suffisante pour participer, certains utilisent cette méthode pour couvrir le risque de dépréciation future de leur monnaie. Cependant, le seuil de marge est généralement élevé, ce qui le rend moins adapté aux petits investisseurs.

Contrats pour différence (CFD)

Les CFD sont la méthode la plus courante pour trader des devises. Par rapport au trading au comptant ou à terme, ils offrent une plus grande flexibilité en termes de levier, un seuil d’entrée plus bas et une gamme d’outils de trading plus riche, ce qui en fait le mode de trading préféré de la majorité des investisseurs modernes.

Bien que le marché des changes offre de nombreuses opportunités, pour les débutants, il est conseillé de commencer par les principales paires de devises classées en tête par volume, afin d’apprendre et de pratiquer de manière prudente. Maîtriser la logique de classification des paires, comprendre les facteurs fondamentaux, observer les signaux techniques, et combiner ces connaissances, vous permettra d’augmenter considérablement vos chances de succès dans le trading de devises.