Investor Kripto Bisa Kehilangan Keuntungan Pajak Utama di Bawah Usulan Baru DPR

Perubahan pajak kripto yang diusulkan dapat membatasi strategi panen kerugian dengan memperluas aturan penjualan cuci dan penjualan konstruktif ke banyak aset digital, sambil memberikan pengecualian terbatas untuk kategori aktivitas kripto tertentu.

• Poin Utama:
• • RUU yang diusulkan akan memperluas pembatasan penjualan cuci ke banyak transaksi cryptocurrency.
• • Investor dapat menghadapi batasan dalam mengklaim kerugian setelah pembelian kembali aset secara cepat.
• • Pengecualian mencakup stablecoin dolar AS yang memenuhi syarat dan aset digital yang diperoleh melalui staking, penambangan, dan aktivitas validasi terkait.

Proposal DPR Akan Membawa Perdagangan Kripto di Bawah Pembatasan Penjualan Cuci

Ketua Anggaran DPR Jodey Arrington (R-TX) pada 17 Juni mengeluarkan siaran pers menyoroti H.R. 9172, “Applying Existing Tax Anti-Abuse Rules to Digital Assets Act.” RUU ini diperkenalkan di DPR pada 8 Juni dan dirujuk ke Komite Cara dan Sarana DPR, yang mengawasi kebijakan pajak federal dan langkah-langkah pendapatan. Legislatif ini akan menerapkan aturan penjualan cuci dan penjualan konstruktif ke aset digital.

Investor kripto bisa kehilangan keuntungan pajak yang terkait dengan panen kerugian, sebuah strategi perencanaan pajak di mana investor menjual aset dengan kerugian untuk mengimbangi keuntungan kena pajak dan mengurangi tagihan pajak mereka. IRS memperlakukan aset digital sebagai properti untuk tujuan pajak penghasilan federal, meninggalkan banyak perdagangan kripto di luar aturan penjualan cuci yang dibuat untuk saham dan sekuritas. Aturan saat ini umumnya memungkinkan investor mengklaim kerugian tertentu bahkan jika mereka dengan cepat masuk kembali ke posisi serupa.

“Amerika harus memimpin dunia dalam inovasi aset digital, tetapi inovasi itu tidak seharusnya datang dengan perlakuan istimewa dalam kode pajak. Saat ini, aset digital dikecualikan dari aturan anti-penyalahgunaan yang berlaku untuk aset investasi lain, menciptakan celah yang merusak kesetaraan dan perlakuan yang sama di bawah hukum,” kata Arrington, menambahkan:

“Undang-Undang Penerapan Aturan Anti-Penyalahgunaan Pajak yang Ada terhadap Aset Digital ini menutup celah tersebut dengan menerapkan perlindungan akal sehat yang sama yang sudah berlaku untuk aset keuangan tradisional serupa, memberikan kepastian yang lebih besar bagi wajib pajak dan mendukung pertumbuhan ekonomi aset digital Amerika yang berkelanjutan.”

Legislatif ini akan melakukan beberapa perubahan terhadap aturan pajak yang ada. Salah satu ketentuan paling penting terdapat di Bagian 2, yang akan mengubah undang-undang penjualan cuci dengan mengganti “saham atau sekuritas” dengan “aset tertentu.” Kategori baru ini akan mencakup saham, sekuritas, dan aset digital, kecuali stablecoin dolar AS yang memenuhi syarat. Perubahan ini umumnya akan memblokir pembelian kembali cepat yang mempertahankan posisi pasar yang sama setelah penjualan kerugian pajak.

Investor perlu memperhatikan jendela waktu 30 hari yang sama yang digunakan di pasar tradisional. Kerugian dapat ditolak jika wajib pajak menjual aset yang dilindungi dan masuk ke posisi yang secara substansial identik dalam 30 hari sebelum atau sesudah transaksi. RUU ini juga memperluas perlakuan serupa ke penjualan pendek tertentu dan kontrak berjangka.

Stablecoin, Staking, dan Penambangan Mendapat Perlakuan Berbeda

Stablecoin dolar AS yang memenuhi syarat akan berada di luar definisi penjualan cuci dalam RUU ini. Proposal ini juga melindungi aset digital yang diterima melalui aktivitas validasi, termasuk staking, penambangan, dan pekerjaan serupa yang digunakan untuk mendukung transaksi aset digital. Pengecualian ini akan membatasi jangkauan perluasan penjualan cuci.

Aset yang ditokenisasi dan dibungkus menerima perlakuan terpisah dalam RUU ini. Aset digital yang ditokenisasi, atau aset digital tertentu yang dibungkus, dapat diperlakukan sebagai identik secara substansial dengan saham, sekuritas, atau aset digital yang secara ekonomi setara. Bahasa ini menargetkan perdagangan yang menciptakan eksposur ekonomi yang sama melalui bentuk digital yang berbeda.

Ketua Komite Cara dan Sarana DPR Jason Smith (R-MO) mengatakan: “Pelaku jahat seharusnya tidak bisa memanipulasi sistem dan menghindari aturan anti-penyalahgunaan yang sudah lama berlaku dengan beralih dari aset keuangan tradisional ke aset digital.” Dia menekankan:

“Dewan Perwakilan Rakyat menetapkan aturan anti-penyalahgunaan seperti ketentuan penjualan cuci dan penjualan konstruktif untuk menutup celah dan melindungi integritas sistem pajak kita. Namun, karena aturan tersebut dibuat sebelum keberadaan aset digital, muncul celah regulasi yang telah dieksploitasi oleh beberapa individu.”

RUU ini juga akan memperluas aturan penjualan konstruktif ke aset digital, kecuali stablecoin dolar AS yang memenuhi syarat. Aturan penjualan konstruktif umumnya berlaku ketika investor menggunakan transaksi tertentu untuk secara efektif mengunci keuntungan investasi tanpa menjual aset dan mengakui penghasilan kena pajak. H.R. 9172 akan menambahkan aset digital ke kerangka kerja tersebut dan mencakup bahasa yang meliputi aset digital yang diperdagangkan secara luas.

Proposal ini mendefinisikan “aset digital yang diperdagangkan secara luas” sebagai aset yang diperdagangkan secara aktif di bursa dan memenuhi persyaratan ukuran dan kepemilikan tertentu. Umumnya, aset harus memiliki nilai pasar lebih dari $500 juta selama tahun sebelumnya, dan wajib pajak serta pihak terkait tidak dapat memiliki lebih dari 10% dari aset tersebut. Ambang batas $500 juta ini akan disesuaikan untuk inflasi setelah 2027.

H.R. 9172 tidak menciptakan tarif pajak kripto baru. RUU ini mengubah bagaimana aturan anti-penyalahgunaan yang ada akan berlaku terhadap aset digital, dengan perubahan penjualan cuci mencakup disposisi setelah pengenalan RUU dan perubahan penjualan konstruktif mencakup penjualan konstruktif setelah tanggal tersebut.