#伯恩斯坦称存储牛市可持续至2027年 Bernstein: Pasar Bull Penyimpanan Berkelanjutan Hingga 2027, Kenaikan Harga Cepat Berakhir

Bank investasi Wall Street Bernstein merilis laporan industri penyimpanan bulanannya, yang menyatakan bahwa pasar bull penyimpanan saat ini diperkirakan akan berlanjut hingga 2027, namun fase kenaikan harga cepat telah berlalu. Data menunjukkan bahwa pada Q2, harga rata-rata DRAM melonjak 74% secara kuartal-ke-kuartal, dengan dukungan kuat dari permintaan server dan seluler. DRAM Server dan DRAM Seluler masing-masing naik lebih dari 60% dan mendekati 80%; pasokan server DDR5 ketat di pasar spot. Institusi tersebut memperkirakan kenaikan harga DRAM akan melambat menjadi 13%-18% pada Q3, karena permintaan lemah untuk elektronik konsumen terminal mungkin secara bertahap membebani pasar. Pasar NAND menunjukkan divergensi: harga spot wafer melemah, tetapi kenaikan harga penyimpanan seluler dan SSD mendorong harga kontrak secara keseluruhan naik 60%. Pesanan jangka panjang yang dikunci oleh vendor cloud AI adalah variabel siklus inti. Bank investasi tersebut mempertahankan peringkat positif pada Samsung, SK Hynix, Micron, dan SanDisk, sementara mengambil pandangan hati-hati terhadap Kioxia; dari H2 2027 hingga 2028, seiring kapasitas mulai beroperasi dan pesanan jangka panjang terpenuhi, harga penyimpanan akan secara bertahap kembali normal.