Gateリサーチデイリーレポート：2024年7月24日、グローバル株式市場は全体的にまちまちの動きとなりました。米国ではダウが小幅反発した一方、ナスダックは半導体銘柄の売り(ショート)によって下落しました。香港のテクノロジー株は軟調で、韓国株式は海外および機関投資家による集中的な売りで大幅に下落しました。一方、暗号資産市場は小幅に回復し、過去24時間でBTCは0.87％、ETHは3.32％上昇、KONET、SAFE、SOONが上昇を牽引しました。業界では、BitMartが秩序ある事業縮小を発表し、Triple-Aのホットウォレット損失は1,180万ドルに拡大、KB Kookminはクロスボーダー決済へのKinexys導入をアドバンスしました。

株式市場概況

米国市場概況

主要指数の動向： 7月24日、S&P500は0.05％上昇し7,411.98となりました。ダウ平均は0.46％上昇し51,947.25となりました。一方、ナスダック総合指数は0.64％下落し24,975.82となりました。
セクター別動向： 半導体およびAIハードウェアが下落を主導し、フィラデルフィア半導体指数は4.25％下落しました。マイクロン・テクノロジーは7.0％下落、ブロードコムは2.7％下落し、ナスダック指数の重しとなりました。原油価格の下落と米国10年債利回りが4.71％から4.68％に低下したことで、非テクノロジーセクターのバリュエーション圧力が緩和され、ダウ平均がアウトパフォームしました。
主要発表・経済指標： 今週の主要決算はMicrosoft、Meta、Apple、Amazon、Chevron、Exxon Mobilです。マクロ面では、6月の米国耐久財受注が7月27日に発表予定です。FOMCは7月28〜29日に開催され、金利決定は7月29日、PCEデータは7月30日に発表されます。市場はエネルギー価格、AI設備投資の収益、連邦準備制度理事会が金利を据え置くかどうかに注目しています。

香港市場概況

市場動向： 7月24日、ハンセン指数は0.98％下落し24,963.23となりました。ハンセンテック指数は1.47％下落し4,629となりました。メインボードの売買代金は約HK$209.88億でした。
南下資金の動向： 南下投資家は約HK$27.54億の純売りとなりました。上海・香港ストックコネクト経由では、Tencentが約HK$3.77億の純買い、CNOOCが約HK$10.63億の純売りとなりました。深セン・香港ストックコネクト経由では、Alibaba-Wが約HK$18.95億の純売りとなりました。
セクター別動向： 半導体と銀行が小幅上昇しましたが、インターネットテクノロジー、非鉄金属、機械、石炭株が下落を主導しました。Alibabaは4％超下落し、Tencent、Baidu、Kuaishouは各2％超下落しました。主要テック株の調整がハンセンテック指数のアンダーパフォームの主因となりました。
主要発表・IPO動向： Zhongji Innolightは、機関投資家の需要が募集規模の数倍に達したため、国際配分のブックビルディングを7月24日に前倒しで終了しました。同社は5,450万H株を発行予定で、7月30日に上場予定です。香港証券取引所はPaladin Limited（00495）の上場廃止を7月27日付で発表しました。

韓国市場概況

市場動向： 7月24日、KOSPIは5.72％急落し6,690.62となりました。KOSDAQは5.32％下落し748.22となりました。両市場でセッション中に売り側プログラム取引規制が発動されました。
海外・機関投資家の動向： KOSPI市場では海外投資家が約3.28兆ウォン、機関投資家が約1.95兆ウォンの純売りとなりました。個人投資家は約5.18兆ウォンの純買いでしたが、機関の売りを補うには十分ではありませんでした。KOSDAQ市場では海外投資家が約133.5億ウォン、機関投資家が約358.8億ウォンの純売りとなりました。
主要セクター・指数主力銘柄： 電気・電子株は約7％下落し、製造業、ヘルスケア、精密機器企業も幅広く売られました。Samsung Electronicsは7.59％下落し249,500ウォン、SK Hynixは8.34％下落し1,759,000ウォンとなりました。原油価格、米国長期債利回り、テクノロジー株の再評価がリスク選好を圧迫しました。
主要発表： Samsung Electronicsは、AIメモリの競争力強化のため、HBM5ベースダイに2ナノメートルGAAプロセスを採用すると発表しました。SK Hynixは第2四半期決算説明会を7月29日に開催予定で、HBM需要、設備投資、供給ガイダンスに注目が集まっています。

暗号資産市場概況

BTC（+0.87％｜現在価格：65,153.6 USDT）： BTCはリスク選好の回復とともに反発しましたが、短期指標は上昇過程で明らかに過熱しました。1時間RSIは78.94まで上昇し、買われ過ぎ水準に入りました。価格はEMA30、EMA120、EMA200を上回っていますが、4時間平均線構造は依然として弱く、3日間複合シグナルも弱気のままで、中短期の圧力が完全に反転していないことを示しています。MACDはプラスを維持しましたが、モメンタムの拡大は鈍化しました。初期サポートゾーンは$64,120〜$64,810、直近レジスタンスは$65,220〜$65,570です。現物ビットコインETFは直近取引で約$2.4億の純流出となり、機関投資家の資金動向が注目ポイントとなっています。
ETH（+3.32％｜現在価格：1,945.73 USDT）： ETHは資金が高ベータ主要資産へローテーションしたことでBTCを大きくアウトパフォームしました。1時間RSIは88.34まで上昇し、4時間RSIも買われ過ぎ水準に入りました。日足平均線は強気ですが、3日間複合シグナルは弱気のままで、急反発後のテクニカルクーリング期間の可能性を示しています。ETH先物建玉は過去24時間で約2.41％増加し、ロング・ショート比率は約1.41です。初期サポートは$1,907〜$1,930、追加サポートは$1,889付近、主なレジスタンスゾーンは$1,947〜$1,967です。
アルトコイン： ETHやアカウントアブストラクション、AIエージェント、SVMスケーリング関連トークンが活発な動きを見せました。Fear & Greed Indexは39で「Fear」ゾーンにとどまり、価格回復が市場全体の楽観につながっていないことを示しています。直近の主要リスクは、BTCとETHの短期指標の過熱、ETF流出、FOMC会合前のマクロ変動です。

トップパフォーマンス暗号資産トークン

KONET KONET（+30.77％、時価総額：約$1,207万）

Gate市場データによると、KONETは0.026197 USDTで取引され、過去24時間で30.77％上昇しました。KONETはリアルワールド決済・サービスアプリケーションに特化したレイヤー1ネットワークです。EIP-1559ベースの手数料メカニズムを採用し、オフライン決済データや取引レシートをオンチェーン記録できます。

KONETの上昇は、低時価総額の決済インフラ資産への資金ローテーションを反映しています。現在価格と流通供給量約4.61億トークンに基づき、流通時価総額は約$1,207万です。24時間取引高と全体流動性は依然として限定的です。1時間RSIは72.59となり、短期的な過熱状態を示しています。さらなる上昇には取引高の増加とリアルワールド導入の進展が必要です。

SAFE Safe（+27.97％、時価総額：約$8,047万）

Gate市場データによると、SAFEは0.106 USDTで取引され、過去24時間で27.97％上昇しました。SafeはWeb3向けスマートアカウントおよびデジタル資産所有インフラを提供しています。主力製品はマルチ署名Safe WalletとSafe Coreアカウントアブストラクションスタックで、AIエージェント、DeFi、決済、ステーキング、ブロックチェーンゲーム関連アプリに対応しています。

SAFEの上昇は、スマートアカウントおよびAIエージェントウォレットへの市場関心の再燃を反映しています。独立した主要ファンダメンタルの材料は確認されておらず、物語のローテーションや、以前低迷していた資産への資金還流が主因とみられます。取引高の拡大が持続性の重要指標となります。

SOON SOON Network（+18.73％、時価総額：約$1億1,100万）

Gate市場データによると、SOONは0.19944 USDTで取引され、過去24時間で18.73％上昇しました。SOONはSolana Virtual Machineを中心としたモジュラーロールアップスタックで、SVMの高性能実行能力を複数レイヤー1ネットワークやアプリチェーン環境に拡張します。

SOONの上昇はSVMスケーリングインフラの再評価が主因です。1時間RSIは84.12まで上昇し、建玉は過去24時間で約22.6％増加しました。価格上昇とレバレッジエクスポージャー拡大の組み合わせにより、短期的なボラティリティとポジション過密に注目が必要です。

Alpha Insights

BitMart、取引プラットフォームの秩序ある終了を発表

BitMartは7月26日、運営の秩序ある終了を開始し、新規ユーザー登録、入金、新規ポジション、新規注文を段階的に停止すると発表しました。同プラットフォームは8月26日に現物・先物などの取引サービスを終了し、2027年1月31日に取引プラットフォーム運営を正式に停止する予定です。

BitMartの閉鎖は、過去24時間で最も重要な暗号資産業界イベントとなりました。BitMEXによる9月の取引所事業終了発表と合わせ、長期運営の中央集権型プラットフォーム2社の退出は、流動性制約、コンプライアンスコスト、ユーザー集中の高まりによる業界全体の圧力を浮き彫りにしています。資金は主要プラットフォームやセルフカストディソリューションへさらに集中する可能性があり、小規模取引所トークンやロングテール取引ペアの流動性リスクが高まる懸念があります。

Triple-Aホットウォレット損失が約$1,180万に拡大

暗号資産決済企業Triple-Aのホットウォレットが侵害され、損失額は当初の$930万から約$1,180万に拡大しました。攻撃はEthereum、TRON、Polygon、Arbitrum、Solana、TON、Bitcoinネットワークで発生しました。一部の新規入金資産は主要流出から約31時間後も自動出金が続いていた模様です。Triple-Aは顧客資産への影響はないとし、調査は継続中としています。

この事件は、ホットウォレットの分離、迅速な入金停止、異常フロー監視の重要性を決済事業者に示しています。顧客資産が最終的に無事でも、攻撃の長期化は規制暗号資産決済企業の運用セキュリティへの信頼を損なう可能性があり、コールド・ホットウォレット分離や自動サーキットブレーカー機構の強化が促されるでしょう。

KB国民銀行、JPMorgan Kinexysブロックチェーン決済ネットワークに参加

韓国最大手のKB国民銀行は、JPMorganのKinexysネットワークを通じた法人向けクロスボーダー決済サービスを8月に開始すると発表しました。まず輸入業者・輸出業者を対象に、米ドル決済を10カ国でほぼリアルタイムで提供します。KB国民銀行はKinexysを法人決済に導入する韓国初の銀行となります。

この提携は、パーミッション型ブロックチェーンが銀行間クロスボーダー決済に実用展開されつつあることを示しています。技術により決済遅延、手作業照合、ドル決済のコルレスバンキングコスト削減が期待されます。ただし、Kinexysは機関向けパーミッション型ネットワークであり、パブリックブロックチェーントークンの需要増と同一視すべきではありません。より直接的な影響は、主要金融機関によるブロックチェーン決済技術の信頼性・導入強化にあります。