Maîtrisez les ordres au prix du marché et les ordres limités pour élaborer une stratégie de trading intelligente

La commande à seuil est une compétence de trading essentielle pour les investisseurs modernes. En préconfigurant des conditions de marché spécifiques et des ordres de trading, les traders n’ont pas besoin de surveiller constamment le marché ; le système peut automatiquement exécuter des opérations d’achat ou de vente ou envoyer des notifications lorsque les conditions sont remplies, ce qui permet de réduire considérablement le temps consacré à la surveillance du marché.

Concept clé de l’ordre à seuil

L’ordre à seuil est un type d’ordre préétabli, où l’investisseur définit à l’avance un prix cible pour acheter ou vendre. Lorsque le prix du marché atteint ce prix prédéfini, le système convertit automatiquement l’ordre à seuil en ordre au marché, exécutant immédiatement l’achat ou la vente.

Ce mode de trading présente l’avantage de permettre à l’investisseur de réagir rapidement lors des fluctuations de prix, sans opération manuelle, pour saisir des opportunités de trading éphémères.

Différence entre ordre à seuil et ordre limite

Les deux semblent similaires, mais leur logique de fonctionnement est fondamentalement différente :

Ordre à seuil : lorsque le prix atteint le niveau fixé, il se convertit en ordre au marché pour une exécution immédiate, le prix de transaction pouvant s’écarter du prix fixé.

Ordre limite : fixe un prix maximum d’achat ou un prix minimum de vente, et ne s’exécute que si le prix du marché est à ce niveau ou mieux, ce qui peut empêcher l’exécution.

La différence clé est que l’ordre à seuil privilégie la garantie de l’exécution, tandis que l’ordre limite privilégie le prix. L’investisseur doit choisir le type d’ordre en fonction de la liquidité du marché et de ses objectifs de trading.

Pourquoi utiliser un ordre à seuil ?

Les investisseurs configurent généralement des ordres à seuil pour deux grands objectifs :

1. Acheter bas, vendre haut, améliorer l’efficacité du trading

En plaçant un ordre à l’avance avec un prix d’entrée, il n’est pas nécessaire de surveiller constamment le marché. Lorsqu’il revient à la cible, l’ordre s’exécute automatiquement. Il est également possible de définir un prix de déclenchement pour la vente, pour que le profit soit réalisé automatiquement.

2. Prévenir l’amplification des pertes, maîtriser le risque

En configurant un stop-loss à seuil, si la perte sur une position atteint le niveau de risque fixé, le système ferme automatiquement la position. Cette stratégie passive de défense permet de limiter efficacement la perte maximale sur une seule transaction.

Guide pratique pour l’utilisation des ordres à seuil

Processus de base

Les investisseurs utilisent la fonction d’ordre en attente pour placer un ordre à seuil. Supposons qu’ils souhaitent acheter une action spécifique, voici les étapes :

Première étape : Se connecter à la plateforme de trading

Deuxième étape : Choisir le produit à trader

Troisième étape : Cliquer sur « Acheter » ou « Vendre » pour accéder à l’interface de trading

Quatrième étape : Configurer successivement les conditions de trading

• Prix de déclenchement (quand le prix du marché se convertit en ordre au marché)
• Direction du trade (long ou short)
• Levier (si trading avec effet de levier)
• Quantité
• Prix de prise de profit (objectif de profit)
• Prix de stop-loss (limite de risque)

Cinquième étape : Vérifier tous les paramètres, puis soumettre l’ordre, qui prendra effet immédiatement

Modification et annulation des ordres à seuil

Les investisseurs peuvent consulter à tout moment l’état de leurs ordres en attente. Si la situation du marché change, ils peuvent modifier directement le prix de déclenchement, les points de prise de profit ou de stop-loss, ou décider d’annuler l’ordre. Après exécution, la position sera dans le compte de détention.

Utiliser efficacement le trailing stop pour ajuster dynamiquement le risque

En plus de fixer un niveau de stop-loss fixe, les investisseurs avancés peuvent utiliser la fonction de trailing stop. Cet outil ajuste dynamiquement la ligne de stop-loss en fonction des mouvements de prix :

Supposons que vous entrez en position longue à 160 yuan, avec un trailing stop de 10 yuan. Le stop initial est à 150 yuan. Si le prix monte à 180 yuan, le trailing stop remonte automatiquement à 170 yuan (en suivant le sommet de 10 yuan).

Cela protège les gains déjà réalisés tout en laissant une marge de fluctuation pour le prix, étant plus flexible et efficace qu’un stop fixe.

Conseils importants avant de trader

1. Coût overnight en trading avec effet de levier

Si vous utilisez l’effet de levier, une position maintenue overnight engendre des frais d’intérêt. Plus la position est maintenue longtemps, plus le coût s’accumule. Il est donc conseillé d’éviter de conserver des positions à long terme avec effet de levier ; le trading à court terme est plus efficace.

2. Risque de slippage à surveiller

Lorsque l’ordre à seuil se convertit en ordre au marché, en raison de la volatilité du marché, le prix de transaction réel peut différer du prix fixé, surtout en cas de forte fluctuation ou de faible volume. Il est recommandé de privilégier les produits avec un volume élevé et une forte liquidité pour réduire le risque de slippage.

3. Attention aux horaires de trading

Les horaires de trading varient selon les produits. Les Crypto se négocient 24h/24, mais les actions traditionnelles ont des plages horaires fixes. Les investisseurs doivent vérifier les heures de trading du produit ciblé pour éviter que l’ordre ne soit pas déclenché comme prévu.

Conclusion

L’ordre à seuil, combiné à l’ordre limite, est un outil efficace pour réaliser un trading intelligent. En configurant judicieusement les conditions de déclenchement, les points de prise de profit et de stop-loss, puis en utilisant la fonction de trailing stop, les investisseurs peuvent réduire leur coût de surveillance tout en contrôlant efficacement leur risque. Maîtriser ces techniques améliorera considérablement l’efficacité de votre trading et la gestion de vos risques.