A Nvidia reduz o DRAM do SOCAMM para 28TB, mas confirma que o HBM4 permanece inalterado; Morgan Stanley eleva a receita de semicondutores de 2026 para US$ 880 mil milhões

Em 5 de junho, a Morgan Stanley afirmou que a capacidade de DRAM do rack SOCAMM DRAM Vera Rubin NVL72 da Nvidia está sendo reduzida de aproximadamente 55TB para 28TB, com clientes inicialmente adotando módulos de 96GB em vez das versões de 192GB. No entanto, cada GPU Rubin mantém sua alocação total de HBM4 de 288GB, totalizando aproximadamente 20,7TB por rack. O analista Joseph Moore, da Morgan Stanley, destacou que a redução reflete restrições reais de oferta de DRAM, e não um enfraquecimento da demanda por IA. O banco elevou sua previsão de receita global de semicondutores para 2026 de US$ 807 bilhões para US$ 880 bilhões, citando dados da SIA que mostram que as vendas de DRAM dispararam 375,3% ano contra ano em abril — o maior crescimento desde 2001 — enquanto as vendas de NAND aumentaram 366%. A Morgan Stanley manteve suas classificações “overweight” para os líderes de memória Micron (preço-alvo de US$ 1.050) e SanDisk (preço-alvo de US$ 1.750), além da Nvidia (preço-alvo de US$ 288).
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