O mercado tem estado bastante instável ultimamente, e tenho notado mais pessoas migrando para jogadas defensivas. Quando as coisas ficam incertas, o dinheiro inteligente tende a se mover para territórios de menor volatilidade, e é aí que as ações de baixa beta se tornam úteis.

Então, o que exatamente o beta mede? Pense como a sensibilidade de uma ação às oscilações do mercado. Se o mercado geral sobe 10%, uma ação com beta de 1 também vai subir aproximadamente 10%. Mas aqui está o ponto - se o beta de uma ação estiver abaixo de 1, ela é mais estável. Uma ação com beta de 0,5 vai se mover apenas 5% quando o mercado sobe 10%. Esse é o tipo de margem de segurança que as pessoas querem quando a volatilidade aumenta.

Tenho observado alguns nomes interessantes que se encaixam nesse perfil. Todos têm beta entre 0 e 0,6, o que significa que são realmente menos reativos do que o mercado mais amplo. Mas isso não é a única coisa que verifico - também quero ver momentum positivo de preço no último mês, volume de negociação sólido acima de 50 mil ações por dia, e elas precisam estar sendo negociadas por pelo menos $5 por ação. Também estou focando em ações com classificações fortes de analistas.

A Futu Holdings chamou minha atenção porque eles construíram uma plataforma de investimento totalmente digital que vem crescendo globalmente. Não é mais só uma história de Hong Kong - pessoas de todo o mundo estão usando a plataforma deles, o que diz algo sobre a qualidade do que oferecem.

A J&J Snack Foods é outra que vale a pena acompanhar. A empresa tem um balanço limpo, com dívida mínima, e está retornando dinheiro aos acionistas por meio de recompra de ações. Esse tipo de disciplina de capital importa quando os mercados ficam instáveis.

A Natural Gas Services está se beneficiando de uma tendência bastante direta - os EUA estão exportando mais LNG, o que significa maior demanda pelos equipamentos de compressão que movem o gás pelos oleodutos. À medida que os volumes de exportação crescem, também cresce o negócio de aluguel deles. É uma jogada simples na infraestrutura de energia.

Depois, temos a Vita Coco, que domina a categoria de água de coco no mercado dos EUA. A demanda por essa categoria continua crescendo em várias regiões, e eles estão posicionados como líder. Bens de consumo defensivos com tendências de crescimento são exatamente o que você quer em tempos incertos.

O ponto mais amplo aqui é que, quando você está nervoso com a direção do mercado, ações de beta oferecem uma maneira de permanecer investido sem se deixar levar por cada manchete. Elas não são atraentes, mas são estáveis. E às vezes, estabilidade é exatamente o que um portfólio precisa.