Indonésia: Regulamentação das Criptomoedas e Desenvolvimento do Mercado

Tendências de Adoção de Criptomoedas na Indonésia

O mercado de criptomoedas da Indonésia registou uma expansão rápida nos últimos anos, consolidando o país como um polo de inovação em tecnologia digital. A Indonésia subiu de forma notável no índice global de adoção de criptoativos, passando do 20.º para o 7.º lugar. Esta evolução evidencia um grande entusiasmo e uma aceitação generalizada das criptomoedas em mercados emergentes como o indonésio.

Segundo um relatório recente da Coinfest Asia, a Indonésia afirma-se como um protagonista de relevo no setor global das criptomoedas, com potencial significativo para os próximos anos. O mercado indonésio de criptoativos é particularmente dinâmico, alavancado por uma população jovem e tecnológica. O número de contas de criptoativos no país já ultrapassa o das contas em bolsa, superando atualmente os 16 milhões de utilizadores.

Em julho de 2023, a Indonésia tornou-se o primeiro país a lançar uma bolsa nacional de criptoativos, a PT Bursa Komoditi Nusantara—denominada Commodity Futures Exchange. Em vez de rivalizar com plataformas de negociação internacionais, a Bolsa Nacional de Criptoativos destina-se a proporcionar uma infraestrutura regulatória sólida para o mercado interno.

Quadro Regulatório das Criptomoedas na Indonésia em 2024

A regulamentação das criptomoedas na Indonésia contempla vários aspetos essenciais:

• Regulamento Bappebti n.º 8/2021: Diretrizes para Negociação de Ativos Cripto Físicos na Bolsa de Mercadorias, alteradas pelo Regulamento Bappebti n.º 13/2022.

• Regulamento Bappebti n.º 4/2023: Alterações ao Regulamento Bappebti n.º 11/2022 sobre a Lista de Ativos Cripto Negociáveis no Mercado de Ativos Cripto Físicos.

• Lei n.º 4/2023: Desenvolvimento e Reforço do Setor de Serviços Financeiros (Lei Omnibus Financeira).

A Agência Reguladora do Mercado de Futuros de Mercadorias (Bappebti), sob a alçada do Ministério do Comércio, é atualmente responsável pela supervisão da negociação de ativos cripto e futuros na Indonésia. Com a entrada em vigor da Lei n.º 4/2023, a regulação dos ativos cripto será transferida para a Autoridade dos Serviços Financeiros (OJK) em janeiro de 2025.

De acordo com os regulamentos do Ministério do Comércio, a negociação de criptoativos é legal na Indonésia. Embora não seja permitida a sua utilização como meio de pagamento, as criptomoedas são admitidas enquanto mercadoria negociável. A Bappebti aprovou 229 ativos cripto para negociação no mercado nacional.

Para iniciar um negócio de criptoativos na Indonésia, os investidores devem obter a certificação de Operador de Ativos Cripto Físicos e cumprir os seguintes requisitos:

• Capital realizado mínimo: 50 mil milhões IDR

• Fundos próprios mínimos: 40 mil milhões IDR

• Acreditação PSE (Prestador de Sistemas Eletrónicos) do Ministério da Comunicação e Informação

• Plano de negócios e projeções financeiras para 24 meses

• Cumprimento dos sistemas pré-requisitos definidos pela Bappebti

Os criptoativos devem obedecer às normas nacionais de avaliação de risco, prevenção de branqueamento de capitais (AML) e combate ao financiamento do terrorismo (CTF). A regulamentação obriga os operadores de Bitcoin a manterem os registos de transações durante, pelo menos, cinco anos, a operar servidores localmente e a limitar a negociação de criptoativos nas bolsas de futuros indonésias à condição de mercadoria—proibindo o uso como instrumento de pagamento.

Em março de 2024, as autoridades financeiras indonésias implementaram novas regras para o setor cripto. A OJK colaborou com as autoridades da Malásia, Singapura e Dubai para criar um quadro político abrangente para as criptomoedas. A Autoridade dos Serviços Financeiros (OJK) publicou novas normas para integrar a inovação tecnológica no setor cripto, com entrada em vigor em janeiro de 2025. Estas regras incluem diretrizes para proteção do cliente, um sandbox regulatório para novas tecnologias e a obrigação de reportar os resultados dos testes. A OJK, juntamente com a Bappebti e o Banco da Indonésia, está a constituir uma equipa de transição para assegurar a mudança na supervisão financeira digital.

Resumo do Estatuto Legal

A Indonésia permite a negociação de criptoativos como mercadoria em plataformas licenciadas, mas proíbe a sua utilização como meio de pagamento.

• Bitcoin: Legal, apenas como mercadoria
• NFT: Legal
• Mineração: Legal
• Negociação: Legal
• DeFi: Legal

Leis de Tributação de Criptomoedas

Atualmente, a Indonésia tributa os criptoativos enquanto mercadorias; esta situação poderá alterar-se com a transferência de supervisão para a Autoridade dos Serviços Financeiros (OJK). Os criptoativos estão sujeitos a imposto sobre o valor acrescentado (IVA) e imposto sobre o rendimento. Nos últimos anos, foi aplicada uma taxa de 0,1 % sobre os rendimentos de operações em criptoativos e IVA nas aquisições de cripto.

Perspetivas Futuras e Desafios

As criptomoedas e a tecnologia blockchain são setores em acelerada transformação, com potencial para redefinir a economia global. Sendo uma das maiores economias do Sudeste Asiático, a Indonésia está bem posicionada para assumir um papel de destaque na configuração deste futuro tecnológico. O governo indonésio estabeleceu um enquadramento regulatório favorável ao desenvolvimento das criptomoedas e da blockchain. O lançamento da bolsa nacional de criptoativos pela Bappebti sinaliza um forte compromisso governamental com o crescimento do mercado cripto. Combinando este enquadramento com uma população jovem e tecnologicamente avançada, criaram-se condições propícias à inovação no setor.

Em julho de 2023, a Indonésia lançou a sua plataforma nacional de ativos cripto, que funciona simultaneamente como mercado de negociação e câmara de compensação. Esta iniciativa visa proporcionar aos reguladores acesso integral aos registos de transações e reforçar a supervisão. A plataforma representa a primeira bolsa de criptomoedas com apoio governamental a nível mundial. A Bappebti assegura a supervisão desta entidade.

FAQ

Qual é a atual política regulatória da Indonésia para criptomoedas?

A Indonésia adota uma abordagem regulatória multinível para as criptomoedas, promovendo a atividade legal no mercado, reforçando a supervisão estatal e alinhando-se com as normas internacionais anti-branqueamento de capitais, sem proibir a negociação cripto.

É legal negociar criptomoedas na Indonésia?

Não. A negociação de criptomoedas não é legal na Indonésia. O Banco da Indonésia proíbe transações em cripto e exige que todas as operações financeiras sejam realizadas em rupias indonésias. Esta restrição mantém-se em vigor.

Quais bolsas de criptoativos contam com aprovação governamental na Indonésia?

Em janeiro de 2026, 29 bolsas de criptoativos receberam licença oficial do governo da Indonésia. Todas as bolsas legalmente operacionais devem estar licenciadas e registadas no sistema regulatório estatal para viabilizar as transações dos utilizadores.

Como é tributado o rendimento proveniente de transações e detenção de criptomoedas na Indonésia?

A Indonésia aplica uma taxa de 0,1 % sobre os rendimentos de transações em criptoativos e IVA nas aquisições de cripto. Este regime fiscal vigora desde 2022.

Qual a dimensão do mercado de criptomoedas da Indonésia e as respetivas perspetivas de crescimento?

O mercado de criptoativos na Indonésia cresce rapidamente, com entradas totais de 1,57 mil milhões USD em 2023–2024. As transações em DEX representam 43,6 % da atividade e o reforço regulatório antecipa um cenário favorável de crescimento futuro.

Qual é a posição e a política mais recente do Banco da Indonésia relativamente às criptomoedas?

O Banco da Indonésia proíbe a utilização de criptomoedas como meio de pagamento, mas permite a negociação de ativos cripto sob supervisão da BAPPEBTI. A política atual equilibra abertura ao setor com rigorosa supervisão para proteger os consumidores.

Quais são os requisitos para comprar e deter Bitcoin na Indonésia?

Na Indonésia, a compra e detenção de Bitcoin realiza-se através de plataformas registadas na Bappebti. É obrigatório apresentar identificação válida, possuir conta bancária local e concluir a verificação KYC. Não existe limite máximo de posse individual, mas operações de grande valor podem exigir documentação adicional de acordo com as normas AML.

Quais são as regras da Indonésia para stablecoins e projetos de ICO?

A Indonésia proíbe as ICO e impõe regulamentação rigorosa às stablecoins. Os ativos digitais são regulados pelo Regulamento Bappebti n.º 8/2021, que define critérios e obrigações para detentores de ativos digitais, impondo o cumprimento de todos os requisitos legais aplicáveis.