Катти Вуд делает это снова. В то время как большинство инвесторов паникуют из-за оценки технологических компаний и неопределенности ставок, она тихо накапливает позиции. Есть что-то интересное в её стратегии — она покупает, когда все остальные бегут к выходу.

Я внимательно следил за её движениями, и есть закономерность. Она идет за инноваторами с реальными историями роста, держит их годами и позволяет рыночной волатильности работать в её пользу. Так действительно зарабатывают деньги в этой сфере.

Итак, что она только что приобрела после недавнего отката? Две акции, которые на самом деле что-то говорят о направлении бумов ИИ.

Первое — CoreWeave. В начале марта Вуд добавила больше акций в свой фонд Ark Innovation. Акция упала на 14% в феврале, что, по всей видимости, выглядело для неё как подарок. CoreWeave — это в основном инфраструктурная компания для ИИ — они сдают в аренду высококлассные Nvidia GPU компаниям, которым нужна вычислительная мощность, но которые не хотят всё строить с нуля. Сейчас спрос невероятен. Каждая компания, пытающаяся что-то делать с ИИ, нуждается в доступе к этим чипам, и CoreWeave находится в центре этого потока.

Что интересно, это всё ещё ранние стадии. Мы только начинаем видеть, как ИИ действительно применяется к реальным задачам в масштабах. По мере ускорения этого процесса компании будут нуждаться в ещё большей вычислительной мощности. Рост доходов CoreWeave был взрывным, и честно говоря, я ожидаю, что это продолжится. Это тот тип лучших компаний в области ИИ для инвестиций, когда речь идет об инфраструктуре.

Затем — Amazon. Вуд приобрела больше акций в начале марта в нескольких фондах. Люди иногда забывают, что Amazon уже выигрывает в ИИ двумя способами — как пользователь и как продавец. Их бизнес электронной коммерции использует ИИ для оптимизации маршрутов доставки, улучшения поиска и так далее. Но настоящая история — это AWS. Этот облачный сегмент работает с годовым доходом в $142 миллиардов и является доминирующей облачной платформой в мире. У AWS есть база клиентов, доверие, и сейчас они продают услуги ИИ поверх всей своей существующей инфраструктуры.

Главное в Amazon — это не просто ставка на ИИ. AWS продолжает зарабатывать на традиционной облачной работе, одновременно захватывая волну ИИ. Это довольно прочная позиция. После недавнего спада акции торговались по разумным мультипликаторам, что и объясняет, почему Вуд вошла.

Оба эти шага что-то вам говорят. Когда лучшие компании для инвестиций в ИИ становятся дешевле, умные деньги не колеблются. Вуд не пытается случайно поймать падающие ножи — она ориентируется на компании с реальными преимуществами и реальным ростом впереди. Это та стратегия, которая действительно работает со временем.