Стратегія Мартінгейл: адаптивний інструмент для купівлі на спад у криптовалютних інвестиціях

Що таке стратегія Мартінгейл

У криптовалютному ринку багато інвесторів шукають ефективний інструмент для реагування на волатильність. Стратегія Мартінгейл (Martingale Strategy) — це широко застосовуване рішення, яке походить із традиційного фінансового ринку форекс і в Україні також відоме як DCA (Dollar Cost Averaging, метод середньої вартості долара).

Основна логіка стратегії Мартінгейл полягає в тому: у двонапрямному ринку зосередитися на одній стороні, при цьому при протилежному руху ціни послідовно збільшувати позицію, доки не відбудеться розворот ринку. Як тільки відбувається корекція, можна купити за низькою ціною і продати за високою, отримуючи прибуток. Ця стратегія особливо підходить для тих інвесторів, які бояться точно вловити дно або при подальшому падінні ціни після купівлі на низьких рівнях.

Важливо зазначити, що стратегія Мартінгейл сама по собі не гарантує безпеку капіталу, у разі екстремального одностороннього падіння ринку існує ризик збитків, тому інвестори повинні керувати ризиками.

Стратегія Мартінгейл vs Стратегія рівномірних інвестицій

Обидві стратегії належать до методу часткових покупок, але мають явні відмінності у гнучкості.

Стратегія рівномірних інвестицій має такі характеристики:

• Купівля за фіксованим періодом (наприклад, щотижня, щомісяця)
• Фіксована кількість активу
• Не враховує коливання цін
• Відносно збалансований ризик, підходить консервативним інвесторам

Переваги стратегії Мартінгейл:

• Динамічно реагує на падіння цін, а не за фіксованим графіком
• Вибір моменту збільшення позиції залежить від ринку, що робить її більш гнучкою
• Показує стабільність у волатильних і коливальних ринках
• Дає змогу знизити середню вартість входу більш активно

Наприклад, інвестор може купити біткоїн за 10 000 доларів, а при кожному падінні на 1% додавати позицію (на другий раз — за 9 900 доларів, третій — за 9 801 долар, і так далі). Це дозволяє поступово знижувати середню ціну входу.

Коли ціна відновлюється і досягає заздалегідь встановленої цілі прибутку, система автоматично продає активи, завершуючи цикл. Важливо врахувати, що ціна для фіксації прибутку буде коригуватися залежно від динаміки середньої вартості позиції, а не фіксованою.

Основні елементи стратегії Мартінгейл

1. Налаштування параметрів збільшення позиції

Параметри збільшення визначають час і кількість подальших покупок:

Розрив цін для збільшення: встановлює, на скільки відсотків потрібно знизитися, щоб активувати додаткову покупку — це ключовий тригер.

Множник розриву цін: користувач може налаштувати множник для збільшення інтервалу між покупками. Наприклад, при першому зниженні на 5%, використовуючи множник 1.5, наступний рівень буде: 5% + 5%×1.5 = 12.5%. Чим більший множник, тим більший розрив між цінами для наступних покупок, що знижує середню ціну більш ефективно і підходить консервативним інвесторам.

Множник суми покупки: з падінням ціни сума наступної покупки може збільшуватися. Наприклад, перший ордер — 100 доларів, другий — 200 доларів, третій — 400 доларів і так далі (кожного разу вдвічі). Це дозволяє вкладати більше коштів за нижчими цінами і ще більше оптимізувати середню вартість.

2. Три етапи торгового циклу

Перший ордер: початкова покупка, яка може бути активована вручну або автоматично системою.

Додаткові ордери: наступні покупки, що автоматично активуються при падінні ціни, для поступового зниження середньої вартості. Максимальна кількість додаткових ордерів за один цикл — наприклад, 4.

Цільовий продаж (завершальний ордер): ордер на продаж, що є останнім у циклі. Мінімальний цикл містить один початковий ордер і один ордер на продаж.

3. Механізми фіксації прибутку і обмеження збитків

Цільовий прибуток за один раз: відсоток прибутку, який очікує інвестор за один цикл, наприклад, 10%.

Обчислення ціни фіксації прибутку: ціна = середня вартість позиції × (1 + цільовий відсоток прибутку)

Наприклад, якщо середня вартість позиції знизилася до 16 500 доларів, а цільовий прибуток — 10%, то ціна фіксації прибутку становитиме: 16 500 × 1.1 = 18 150 доларів. При досягненні цієї ціни всі активи автоматично продаються.

Обмеження збитків: при падінні ціни до встановленої точки стоп-лосс система автоматично продає активи. Ціна стоп-лосс розраховується на основі ціни першого ордера: ціна = ціна першого ордера × (1 - відсоток збитку)

4. Резервування коштів

При створенні стратегії система резервує всю необхідну суму для проходження всього циклу. Це гарантує, що навіть при кількох додаткових покупках, на рахунку буде достатньо коштів для завершення всіх операцій.

Для трейдерів із високим рівнем використання коштів можна обрати резервування лише коштів для початкового ордера і першої додаткової покупки, але ризик у тому, що у разі нестачі коштів подальше збільшення позиції стане неможливим, і можливий пропуск дна. Рекомендується заздалегідь мати достатній запас коштів.

5. Умови активації

Миттєва активація: стратегія починає працювати одразу після створення, без очікування.

За сигналом: визначається за технічними індикаторами (наприклад, RSI у зоні перепроданості). Коли індикатор показує, що актив у зоні перепроданості, система автоматично виконує перший купівельний ордер. Такий підхід більш точний, але вимагає очікування сигналу.

Різні таймфрейми (1 година, 4 години, денний графік) можуть генерувати різні сигнали для входу, і інвестор може обирати відповідно до своїх звичок.

Сценарії застосування стратегії Мартінгейл

Найкраще ця стратегія працює за таких умов:

Середньострокова і довгострокова волатильність: ціна коливається у межах певного діапазону — ідеальна сцена для Мартінгейл. Стратегія буде купувати кілька разів, виконуючи операції, схожі на волнове дно, і продавати з прибутком при відскоку.

Висока волатильність: часті коливання цін створюють можливості для додаткових покупок і зниження середньої вартості.

Обставини, яких слід уникати:

Екстремальне одностороннє падіння: якщо ринок тривалий час падає без відскоку, додаткові ордери будуть активуватися безперервно, кошти швидко вичерпаються, і доведеться примусово закривати позицію. Це — головний ризик застосування стратегії Мартінгейл.

Детальний приклад із практики

Розглянемо торгову пару BTC/USDT, щоб показати повний процес роботи стратегії Мартінгейл:

Параметри:

• Спосіб активації: миттєва
• Поріг падіння: 5%
• Цільовий прибуток: 10%
• Початковий ордер: 100 USDT
• Кожне збільшення: 200 USDT
• Максимум додаткових: 4
• Множник цін для збільшення: 1.5
• Множник суми: 2.0
• Загальний резерв: 3 100 USDT

T0 (старт):

Поточна ціна BTC: 20 000 USDT

Система одразу виставляє ордер на купівлю за ринковою ціною на 100 USDT:

• Кількість BTC: 100 / 20 000 = 0.005 BTC
• Залишок коштів: 3 000 USDT
• Середня вартість: 20 000 USDT
• Цільова ціна для фіксації прибутку: 20 000 × 1.1 = 22 000 USDT

Одночасно виставляються 4 ордери на додаткові покупки:

• Ордер #1: при падінні до 19 000 USDT — купівля на 200 USDT
• Ордер #2: при падінні до 17 500 USDT — купівля на 400 USDT
• Ордер #3: при падінні до 15 250 USDT — купівля на 800 USDT
• Ордер #4: при падінні до 11 875 USDT — купівля на 1 600 USDT

T1 (ціна падає):

Ціна BTC: 15 000 USDT, ордер #2 і #4 не активовані.

Поточний стан:

• BTC: 0.005 + 200/19 000 + 400/17 500 + 800/15 250 ≈ 0.0908 BTC
• Залишок USDT: 3 000 - 1 400 = 1 600 USDT
• Середня вартість: 1 500 / 0.0908 ≈ 16 512 USDT
• Оновлена цільова ціна для фіксації прибутку: 16 512 × 1.1 ≈ 18 163 USDT

T2 (відскок):

Ціна піднімається до 18 163 USDT, досягає цільової — активується автоматичний продаж:

• Продаж 0.0908 BTC за 18 163 USDT = ≈ 1 649 USDT
• Залишок коштів: 1 600 + 1 649 ≈ 3 249 USDT
• Прибуток приблизно 4.8% за цикл (з урахуванням комісій)

Цикл завершено, і можна починати новий або чекати сигналів.

Попередження та рекомендації

• Не гарантує захист капіталу: будь-яка стратегія має ризики, у тому числі й при сильних трендах.
• Резерв коштів: під час роботи стратегія резервує кошти, що може впливати на інші операції.
• Ризик зупинки торгівлі: у разі технічних збоїв або зупинки активів — автоматичне припинення.
• Обґрунтоване використання: перед застосуванням потрібно ретельно оцінити ризики і можливості.

Стратегія Мартінгейл — потужний інструмент, але, як і будь-який інший, її правильне застосування залежить від розуміння принципів, налаштування параметрів і управління ризиками для довгострокового стабільного доходу.