Розкриття витрат на інвестиції у американські акції Тайваню｜Чи справді комісія за послуги через брокера є дешевою? Як закордонні брокери економлять гроші?

Для інвесторів із Тайваню перший крок у ринок американських акцій часто ускладнюється через заплутані торгові витрати. Варто обрати складне доручення чи відкривати рахунок у закордонному брокера? У цій статті ми розглянемо витрати на комісії, щоб допомогти вам знайти найвигідніший шлях для торгівлі.

Складне доручення vs закордонний брокер: різниця у витратах між двома шляхами

Складне доручення: зручне, але дорожче

Так зване складне доручення (покупка-продаж іноземних цінних паперів через довірену особу) по суті — це ви через внутрішнього брокера виступаєте посередником, опосередковано купуючи та продаючи американські акції. Переваги очевидні — відкриття рахунку просте, поповнення в нових тайванських доларах, без необхідності обмінювати валюту, а регулювання Національної комісії з цінних паперів і ф’ючерсів Тайваню забезпечує захист угод.

Недолік — що? Високі комісії. Зазвичай комісія за розміщення замовлення у складному дорученні становить 0.25%–1% від суми угоди, і майже кожне замовлення має мінімальний платіж (25–100 доларів США). Наприклад: купівля акцій на 1000 доларів США за ставкою 0.3% коштує всього 3 долари, але якщо мінімальна комісія — 25 доларів, то фактична вартість становитиме 2.5%, що у 8 разів більше.

Закордонний брокер: дешевий, але складний процес

У порівнянні, закордонні брокери пропонують привабливі умови — нульові або дуже низькі комісії, швидкі операції, широкий вибір активів. Але за якою ціною? Вам потрібно самостійно обробляти обмін валют і перекази.

Це означає, що кожного разу при переказі на рахунок брокера банк стягне 0.05% за обмін валют (мінімум 100–600 тайванських доларів) плюс 100–900 тайванських доларів за телеграфний переказ, а деякі брокери ще стягнуть 10–35 доларів США за зняття коштів. Ці приховані витрати накопичуються і не можна їх ігнорувати.

Порівняння комісій складного доручення: огляд тарифів брокерів

Приховані витрати складного доручення крім безпосередніх комісій — це також:

• Витрати біржі: SEC( США стягує 0.00051% з продавця
• Фінансовий збір TAF): FINRA( стягує 0.000119 долара США за акцію (мінімум 0.01 долара, максимум 5.95 долара)

Ці сторонні витрати зазвичай інтегровані у вартість комісії і не вказуються окремо.

Порівняння комісій закордонних брокерів: хто найвигідніший?

Таблиця витрат на валютний переказ банку

Практичний порівняльний аналіз: що обрати?

За найнижчої вартості — складне доручення з **Fubon Securities$1 0.25%$25 **, закордонний брокер — Mitrade$15 0 комісії(, а банківський переказ — Bank of Taiwan:

(При курсі 1 долар = 30 тайванських доларів)

) Ключові висновки

Якщо сума угоди менша за $6,000? Складне доручення вигідніше. Коли обсяг однієї операції невеликий, витрати банківського переказу(мінімальний телеграфний збір 120–200 тайванських доларів) — надто високі, і перевага у прямому внесенні через складне доручення очевидна.

Якщо сума перевищує $6,000? Закордонний брокер — вигідніше. Тут починається перевага у витратах. Безкоштовна комісія закордонних брокерів поступово перекриває вплив витрат на обмін валют.

Частота торгівлі — ключовий фактор. Якщо ви торгуєте 4 рази на місяць (по 2 купівлі та продажі), то при $10,000 капіталу складне доручення коштує $100 комісії###$25×4(; тоді як закордонний брокер, враховуючи один раз витрати на обмін валют, загалом обійдеться у $11.67, що економить майже 90% витрат.

Інші аспекти витрат

Незалежно від обраного способу, потрібно враховувати:

• Податок на дивіденди: 30% податку з отриманих грошових дивідендів (частина з них можна повернути)
• Вартість кредитування: якщо використовуєте маржинальний рахунок)Margin(, потрібно платити відсотки

Складне доручення не підтримує кредитування, але закордонні брокери зазвичай — так, що є додатковою перевагою для тих, хто хоче використовувати леверидж.

Кого обрати?

Малий інвестор, рідкісні операції → зручне та вигідне складне доручення, поповнення в тайванських доларах, без клопоту з обміном валют.

Часті операції, достатній капітал → переваги закордонних брокерів у комісіях очевидні, при більш ніж 4 операціях на місяць витрати складного доручення швидко зростають.

Потреба у кредиті або професійних інструментах → закордонні брокери пропонують більшу гнучкість і функціональність.

Загалом, структура комісій складного доручення прозора, але при частих малих операціях витрати швидко накопичуються. Хоча у закордонних брокерів початкові витрати на обмін валют, у довгостроковій перспективі, особливо при частих операціях, переваги очевидні. Вибір залежно від обсягу капіталу та частоти торгівлі — найкраща стратегія для зниження витрат.