Повний гід по нічній торгівлі ф'ючерсами в США: від часу та котирувань до практичних навичок

Чому варто стежити за нічною торгівлею ф’ючерсів США?

Все ще чекаєте відкриття американських акцій? Насправді, новини за ніч часто переписують всю історію ринку. Незалежно від того, чи ви в Тайвані, Гонконгу чи Сінгапурі, нічна торгівля ф’ючерсами США триває 24 години безперервно. Але проблема в тому — більшість бачать котирування, але не розуміють логіку торгівлі за цим.

Після закриття торгівлі на американських біржах, основні гравці вже розміщують свої позиції на ринку ф’ючерсів; великі інституційні інвестори коригують свої позиції за допомогою нічних даних; роздрібні інвестори ще сплять. Саме тому багато хто каже: «Наступний день — це справжня торгова сцена».

Електронна торгівля та нічна сесія: розрізняємо ці два поняття

Електронна торгівля — це спосіб торгівлі, що руйнує обмеження традиційного часу роботи біржі, включаючи торгівлю до відкриття, після закриття та цілодобову торгівлю ф’ючерсами. В США майже вся ця торгівля здійснюється через електронні системи.

Нічна сесія — це саме продовження традиційної торгівлі після її закінчення. Наприклад, на ринку ф’ючерсів США вдень є ручна торгівля (від відкриття до 16:15), а ввечері — електронна (з 16:30 до 09:15 наступної доби).

Тайванська біржа ф’ючерсів з 2017 року запровадила нічну торгівлю (напр. індексні ф’ючерси), дозволяючи місцевим інвесторам торгувати після 15:00 і навіть тримати позиції до 5:00 ранку наступної доби. Це змінило звички багатьох роздрібних трейдерів.

Графік торгівлі ф’ючерсами США у нічну сесію (ключова інформація)

Ф’ючерси США (на прикладі індексних ф’ючерсів)

Особливий наголос: у понеділок електронна сесія починається з затримкою на 1,5 години.

Таблиця відповідності часів торгівлі акціями США

Порівняння тайванської нічної торгівлі ф’ючерсами

Час електронної торгівлі тайванських ф’ючерсів коротший. Індексні ф’ючерси мають нічну сесію з 15:00 до 05:00 наступної доби; валютні — з 17:25 до 05:00. У порівнянні з цим, час роботи американського ринку довший, а ліквідність — вищою.

Як дивитись котирування нічної торгівлі ф’ючерсами США?

1. Офіційні канали біржових майданчиків

CME — найбільша ф’ючерсна біржа США, що надає котирування в реальному часі на нафту, золото, індекси та інші основні інструменти. Заходьте на їхній сайт, обирайте відповідний контракт — і побачите окремі ціни для денних і нічних сесій.

2. Професійні торгові платформи

TradingView, торгові програми, платформи брокерів — усі вони надають дані в реальному часі для нічної торгівлі ф’ючерсами США. Більшість професійних трейдерів відкривають кілька платформ для порівняння цін і глибини ринку.

3. Котирування на електронних платформах акцій США

Котирування після закриття ринку можна знайти на сайті NASDAQ. Заходьте у розділ «Постторгівля», вводьте код акції (наприклад, TSLA), і побачите ціни купівлі-продажу та обсяг торгів.

Правда про торгівлю ф’ючерсами США у нічну сесію: переваги та пастки

Переваги торгівлі

✓ Глобальна синхронізація: учасники з усього світу, стабільна ліквідність, більше можливостей для угод.

✓ Швидке реагування на нічні новини: економічні дані, геополітичні події, корпоративні оголошення — всі важливі новини швидко закладаються у ціну. Роздрібні трейдери можуть діяти першими.

✓ Гнучке управління ризиками: тримаючи позиції, можна закрити їх перед ризиком за ніч, не чекаючи відкриття наступного дня.

✓ Можливість швидко ловити волатильність: хоча ліквідність у нічній сесії менша, коливання часто більш різкі, і технічні трейдери можуть знайти багато можливостей.

Ризики та пастки нічної торгівлі

⚠ Проблеми з ліквідністю: учасників менше, особливо у менш популярних контрактах. Ваші ордери можуть залишитись без виконання або виконатися за дуже поганою ціною.

⚠ Розширення спреду: різниця між ціною купівлі та продажу у нічний час може бути в 3-5 разів більшою, ніж вдень. Навіть різниця у 0.01 може з’їсти вашу прибутковість при частих операціях.

⚠ Ризик раптових цінових проривів: після закриття ринку і до азіатської сесії можуть статися несподівані події (геополітичні конфлікти, рішення центробанків, скандали компаній). Ф’ючерсний ринок може різко просісти, і ваші стопи не спрацюють за очікуваною ціною.

⚠ Переваги великих інституцій: великі фонди і хедж-фонди мають більше інформації, менші торгові витрати, менше затримок системи. Роздрібні інвестори у цій боротьбі — у менш вигідній позиції.

⚠ Системні ризики: електронна торгівля — це автоматичне з’єднання систем. При збої, затримках або помилках у програмному забезпеченні торгівля може бути припинена або виконана з помилками, що спричинить непередбачувані втрати.

⚠ Можна торгувати лише за лімітами: багато бірж і ф’ючерсних платформ приймають лише лімітні ордери, а не ринкові. Якщо ваш ліміт занадто консервативний — ордер не спрацює, а якщо занадто агресивний — ризикуєте бути «дуже великим» у цій грі.

Практичні поради: як раціонально брати участь у нічній торгівлі ф’ючерсами США

1. Перевіряйте різницю цін на різних платформах: один і той самий контракт може мати різні ціни на різних майданчиках. Перед замовленням переконайтеся, що ціна, яку ви бачите, доступна для виконання у вашій платформі.

2. Обережно з нічними позиціями: якщо відкриваєте позицію вночі, обов’язково встановлюйте стоп-лосс. Ризик за ніч значно більший, ніж у день, і один раптовий прорив може зіпсувати всю тижневу прибутковість.

3. Перевіряйте глибину ринку: дивіться на ордербук, щоб переконатися, що у потрібному ціновому діапазоні є достатньо обсягів. Не входьте у ринок у момент низької ліквідності.

4. Порівнюйте котирування на кількох платформах: TradingView, офіційний сайт CME, власна платформа — порівнюйте ціни. Виявлення явних арбітражних можливостей — привід для операцій.

5. Контролюйте розмір позицій і частоту операцій: у нічній торгівлі високий рівень волатильності, тому не варто тримати великі позиції. Рекомендується не більше 50% від розміру денних позицій і уникати частих операцій, щоб не з’їсти прибуток.

Підсумок: сутність нічної торгівлі ф’ючерсами США

Нічна торгівля ф’ючерсами США справді відкрила двері до «24-годинної торгівлі», дозволяючи глобальним інвесторам працювати без прив’язки до часових поясів. Але це не означає, що нічна торгівля приносить більше прибутку, ніж денна. Навпаки, проблеми з ліквідністю, розширення спредів, системні ризики — все це посилюється у нічний час.

Настоящі переможці — це не ті, хто часто торгує вночі, а ті, хто обережно оцінює нічні новини, точно ставить стопи і контролює ризики. Перед тим, як зануритися у нічну торгівлю ф’ючерсами США, обов’язково вивчіть правила вашої платформи, усвідомте свої можливості і ризики — і приймайте раціональні рішення.