[Міжнародний фінансовий брифінг] Загострення напруженості на Близькому Сході викликає турбулентність на міжнародних фінансових ринках… Ціни на нафту стрімко зростають, а долар США посилює свої позиції

Міжнародна напруженість у Близькому Сході зростає, посилюючи тривогу на світових фінансових ринках. Особливо на тлі загострення конфлікту між Іраном і США, світові ціни на нафту стрімко зросли, посилюючи попит на безпечні активи.

Згідно з міжнародним фінансовим оглядом, опублікованим 13-го числа, США вважають за більш важливу мету запобігання ядерній зброї Ірану, ніж підвищення цін на нафту, тоді як Іран наголошує на можливості блокування Ормузької протоки. У цьому геополітичному напруженні світові фінансові ринки демонструють тенденцію до зменшення попиту на ризикові активи.

Ціни на нафту стрімко зросли… Це відображає можливість затяжної війни

Після повідомлень про атаки іранських військ на закордонні нафтові танкери та пошкодження американських об’єктів у Близькому Сході, світовий ринок сирої нафти зазнав значних коливань. Іран згадує про можливість блокування Ормузької протоки як засобу тиску, що посилює напруженість.

У цьому контексті ціни на нафту зросли. Ціна WTI за один день піднялася приблизно на 9,7%, до рівня 95 доларів за барель. Деякі аналітики прогнозують, що при подальшому ускладненні поставок ціна може досягти 150 доларів.

Міжнародне енергетичне агентство оцінює, що цей конфлікт може спричинити найбільшу в історії дезорганізацію постачання сирої нафти. Однак є й думки, що якщо частина країн Перської затоки розширить експорт, обходячи Ормузьку протоку, проблеми з постачанням після квітня можуть частково зменшитися.

Фінансові ринки, зниження ризикових активів

Загострення геополітичної напруженості безпосередньо впливає на фінансові ринки. Індекс S&P 500 у США знизився приблизно на 1,5%, а європейський Stoxx 600 — на 0,6%.

Попит на безпечні активи посилився, долар зміцнів. Індекс долара піднявся приблизно на 0,5%, тоді як євро і йена подешевшали відповідно на 0,5% і 0,3%. Доходність 10-річних американських облігацій зросла через тиск інфляції та позитивні дані щодо зайнятості.

Індекс волатильності, що відображає тривогу на ринку, піднявся до 27,29, що на 12% вище за попередній день. CDS-премії в Південній Кореї також зросли, що свідчить про зростання ризикового сприйняття.

Затяжна війна — зростання інфляційного тиску

Експерти вважають, що Іран може використовувати свою впливовість на енергетичному ринку для посилення переговорних позицій, тому конфлікт навряд чи швидко завершиться. Аналізи свідчать, що Іран має можливість тиснути на США та їхніх союзників через блокування Ормузької протоки та застосування безпілотників.

Європа також занепокоєна економічними наслідками затяжної війни. ЄС переглядає політику щодо обмеження цін на природний газ та інші енергоресурси, і прогнозується, що при тривалості конфлікту рівень інфляції в регіоні може перевищити 3%.

Глобальні економічні змінні

З іншого боку, Китай на пленарному засіданні Всекитайського з’їзду ухвалив п’ятнадцяту п’ятирічну програму, зосереджуючись на розширенні внутрішнього попиту та технологічній незалежності для трансформації економіки. Банк Японії також заявив, що визначатиме монетарну політику відповідно до економічних та цінових перспектив.

Ринкові оцінки свідчать, що конфлікт у Близькому Сході вже перевищив короткострокові геополітичні ризики і став ключовим фактором, що впливає на глобальні фінансові ринки, цін на енергоносії та інфляцію.

Джерело — Звіт Міжнародного фінансового центру