Щойно я знову перечитав історію Білла Ліпшутца, і є речі, які повинен знати кожен трейдер.

Цей тип не був генієм щодня. Почав з спадщини у $12,000, перетворив її у $250,000 за чотири роки, а потім... втратив усе за кілька днів через надмірне кредитне плече. Але ось що цікаво: він не залишився плакати. Він зрозумів, що ринок не прощає, і це повністю змінило його менталітет.

Коли він влаштувався працювати в Salomon Brothers без попереднього досвіду у валютній торгівлі, він застосував саме те, що навчився на своїх помилках. У перший рік він був прибутковим, але саме у наступні сім років Білл Ліпшутц справді засяяв. Він відкривав позиції на $20 до $50 мільйонів щодня і отримував сотні мільйонів прибутку. Не через удачу, а через дисципліну.

Що мене здивувало, так це те, що Ліпшутц визначив п’ять ключових стовпів свого успіху. По-перше, впевненість у здатності відновитися після поразки. По-друге, фокус: одна операція за раз, нічого не розпорошуватися. По-третє, терпіння. Чотири, щоб перетворити $12,000 у $250,000 — це не швидко, але працює. П’яте, сміливість діяти, коли бачиш щось інше. І шосте — те, що багато ігнорують: управління ризиками.

Ось що є найважливішим. Білл Ліпшутц виявив, що заробляти гроші і зберігати їх — це дві абсолютно різні навички. Він умів заробляти, але йому довелося навчитися зберігати. Це і відрізняє його від інших трейдерів, які спалювали свої прибутки.

Практичні уроки, які він виніс, були чіткими. Не намагайтеся завжди бути правими. Ринок так не працює. Адаптуйте свою стратегію до кожної ситуації. Якщо у вас сильна впевненість і ринок рухається активно, іноді найкраще діяти рішуче. І дуже важливо: масштабуй внутрішні та зовнішні позиції, як кити. Не входьте або виходьте різко.

Після восьми років у Salomon Brothers Ліпшутц пішов створювати свою власну компанію. Історія Білла Ліпшутца — нагадування про те, що у трейдингу не йдеться про постійну перемогу, а про навчання на помилках, підтримку дисципліни і розуміння, що управління ризиками — це те, що справді тримає вас у грі на довгу перспективу.