Отже, я останнім часом розглядаю, куди вкласти капітал, і чесно кажучи, зараз є досить вагомі аргументи на користь кількох імен, якщо у вас є $5,000, які ви не плануєте витрачати на негайні потреби.

Гра в інфраструктуру штучного інтелекту все ще йде на повну потужність, і я думаю, що більшість людей недооцінюють кількість різних підходів, які можна застосувати. Усі говорять про Nvidia, звичайно — це найцінніша компанія у світі на даний момент, і на це є причина. Попит на їхні GPU постійно зростає. У Стейті очікують 52% зростання за їхній фіскальний 2027 рік, що, чесно кажучи, здається консервативним, враховуючи те, що я бачу на ринку. Так, люди хвилюються про бульбашку AI, але Nvidia фактично продає лопати та кирки. Навіть якщо все сповільниться, вони занадто глибоко закріплені в інфраструктурі. Це справді чудові акції для інвестицій зараз, якщо ви вірите в AI як щось більше, ніж просто хайп.

Але ось що цікаво — Broadcom тихо робить кроки, які можуть зайняти реальну частку ринку. Вони не намагаються перевершити Nvidia у GPU. Замість цього вони створюють спеціальні ASIC, які справді зацікавлюють гіперскейлерів. Ці чипи оптимізовані для конкретних завдань AI і коштують дешевше. За перший квартал Broadcom очікує, що їхній дохід від AI-напівпровідників фактично подвоїться порівняно з минулим роком. Це шалене зростання. Як я бачу, тут можуть виграти обидві компанії, але Broadcom здається недооціненою у цій дискусії.

Ще є TSMC — і це той аспект, який люди ігнорують. Чи купуєте ви чипи Nvidia чи Broadcom, TSMC саме їх виготовляє. Вони мають технології та потужності, яких зараз ніхто інший не може наздогнати. Тому, якщо ви робите ставку на розвиток інфраструктури AI, TSMC — нейтральна гра. Аналітики прогнозують 31% зростання цього року і 22% наступного. Це солідно, і це чудові акції для інвестицій зараз, якщо ви хочете отримати експозицію без вибору окремих переможців.

Microsoft також цікава. Azure генерує гроші — зростання на 39% у порівнянні з минулим роком у їхньому останньому кварталі — і у них є $625 мільярдів у резерві. Однак акції недавно знизилися, тому зараз вони торгуються приблизно за 25x майбутніх прибутків, що є найвигіднішим показником за останній час. Це рідка можливість для Microsoft за цими оцінками.

Я не кажу, що потрібно вкласти всі гроші завтра, але якщо ви шукаєте хороші акції для інвестицій зараз і вірите у майбутнє інфраструктури AI, ці чотири варіанти заслуговують серйозної уваги. Потенціал зростання виглядає реальним, а сприятливі чинники залишаються сильними щонайменше до 2030 року за більшістю прогнозів.