Друге. Геополітика: переговори залишаються невирішеними, боротьба триває

Угода про припинення вогню між США та Іран закінчується 22 квітня, обидві сторони заперечують досягнення згоди щодо її продовження, делегація Пакистану продовжує посередництво в Ірані.
Тим часом, морська блокада Ірану з боку США повністю запроваджена, за останні 48 годин жоден корабель не пройшов американські оборонні лінії, 10 суден змушені повернутися назад; Іран погрожує у відповідь блокувати Перську затоку, Аравійське море та Червоне море, якщо США продовжать блокаду.
Ще один напрямок — США та Іран розглядають можливість продовження припинення вогню ще на два тижні, щоб отримати більше часу для переговорів.
Ізраїль застосовує стратегію "переговори та удари": з одного боку, демонструє готовність до переговорів у співпраці з США, з іншого — продовжує військові операції проти ліванської Хезболли.
Вплив на ринок: закінчення угоди про припинення вогню 22 квітня — найважливіший часовий орієнтир.
Якщо вдасться успішно продовжити припинення вогню, ризикова поведінка зросте, Біткоїн може протестувати попередній максимум;
Якщо припинення вогню розірветься або військовий конфлікт загостриться, ціна може різко впасти.
Обов’язково слідкуйте за розвитком подій перед і після 22 квітня.

Третє. Макроекономіка: висока інфляція, але очікування зниження ставок ще не зникли
Тиск інфляції зумовлений енергетичним шоком.
У березні індекс виробничих цін у США зріс на 1.1% місяць до місяця, ціни на бензин зросли на 15.7%, дизель — на 42%.
Дані CME щодо ФРС показують, що ймовірність збереження ставки незмінною у квітні становить 99%, а ймовірність зниження ставок у червні — лише 1.5%.
Однак, колишній міністр фінансів Йеллен у недавніх заявленнях залишає помірний прогноз, вважаючи, що ФРС може зробити одне зниження ставки пізніше цього року.
Поточна інфляція здебільшого зумовлена витратами на пропозицію, а не надмірним попитом, тому ФРС не буде поспішати з діями.
Зниження цін на енергоресурси — ключовий фактор для зменшення інфляційних очікувань.
Якщо енергетичні ціни залишаться низькими, очікування зниження ставок можуть бути переоцінені, що підтримує середньострокову цінову стабільність для Біткоїна.

Четверте. Детальний технічний аналіз BTCUSDT (2-годинний графік) —
Після фальшивого прориву — висока консолідація
Поточна ціна близько 73,950 коливається, раніше сильний прорив понад 76,000 не закріпився, сформувавши класичну структуру фальшивого прориву, вчора максимум — 76,094 — і знову відкот.
Система: MA7=73,974 — підтримка, що слідує за ціною, MA30=73,687 — середньострокова підтримка, MA120=71,707 — довгострокова підтримка, три лінії рухаються вгору і розходяться, підтверджуючи стабільність середньострокового тренду.
Поточна ціна вже повернулася до рівня MA7, тестуючи цю підтримку.
Полігон: смуга Боллінгера (BOLL): розширення розриву, ціна раніше рухалася вздовж верхньої смуги, тепер повернулася між середньою та верхньою.
Верхня смуга 75,230 — сильний рівень опору, прорив із обсягом відкриє шлях до 77,000–78,000;
середня — 73,600 — короткострокова підтримка.
MACD (12,26,9): DIF залишається вище DEA, червоні гістограми зменшуються, але залишаються позитивними, що свідчить про збереження переваги бичачого руху.
KDJ (9,3,3): K понад 85, рухається у високій зоні, але вже є ознаки розвороту вниз.
Короткостроковий сигнал перекупленості — ризик корекції, але високий рівень KDJ у сильному тренді може тривати.
RSI (6/12/24): RSI на 6-денному графіку близько 68, підходить до рівня перекупленості 70, але ще не вийшов за межі.
RSI на 12-денному — 58–60, у сильній зоні.
Обсяг: значне збільшення при прориві 73,678, що свідчить про активну участь покупців; але після підйому до 76,000 обсяг не зберігся, що підтверджує фальшивий прорив.
Загальний висновок: середньостроковий тренд — бичачий, але короткостроковий — корекція після фальшивого прориву.
Підтримка — MA30 (73,687), якщо не тримає — тест MA120 (71,707); опір — верхня смуга Боллінгера 75,230.

(Далі — графік на добу) —
Загальний тренд зберігається, але потрібна корекція
MACD (12,26,9): DIF=1,172.17, DEA=582.17, гістограма=590 — підтверджує можливість відскоку.
RSI (6/12/24): 6-денний RSI знизився з зони перекупленості, зараз близько 70.
Переважає сила покупців, але ще не повністю перетворилася у ведмедів, загалом — у сильному тренді.
Система середніх: MA7 перетнув MA60 знизу вгору, середньострокові — бичачі, але ціна віддалена від MA7, що може спричинити короткострокову корекцію.
Боллінгер: раніше ціна торкнулася верхньої смуги і відкотилася, на добовому графіку сформовано свічку "пістолет", що попереджає про ризик корекції.
Загальний висновок: добовий тренд — бичачий, але на високих рівнях — фаза накопичення, можливий тест попереднього максимуму.
Короткострокова корекція — ймовірна, слід чекати повернення до підтримки перед входом.

П’яте. Внутрішньо-ланцюгові дані та дані контрактів: активна боротьба між покупцями та продавцями
(1) Динаміка великих гравців — зростання розбіжностей
За даними Santiment, баланс великих гаманців з 1,000–10,000 BTC досяг максимуму з середини лютого, минулого неділі чистий купівля — 27,652 BTC, понад 2 мільярди доларів.
Але всередині великих гравців з’являється розбіжність: деякі з них починають відкривати короткі позиції.
Наприклад, адреса з початком 0x3fc закрила довгу позицію і відкрила коротку на 10.83 тисяч доларів, з номінальною вартістю 80.28 мільйонів доларів, з втратами понад 20%.
Інший гравець із 40-кратним плечем відкрив коротку позицію в діапазоні 71–72 тисяч доларів.
Щодо Ethereum — зростає кількість великих гаманців з понад 100 тисячами ETH, їх кількість зросла з 54 до 57, що свідчить про новий потік великих інвестицій.

(2) Співвідношення довгих і коротких позицій та дані про ліквідацію —
Короткі позиції переважають, умови для "проколу" ще зберігаються:
• Фінансові ставки: середній 30-денний рівень — 46 днів у негативі, що вперше з часів краху FTX у 2022 році, схоже на структуру дна.
• Після підйому до 76,000 ставки частково повернулися до нейтральної зони, але загалом залишаються негативними, з підвищеним настроєм продавців.
• Ліквідація: за останні 24 години — близько 257 мільйонів доларів, з них довгі — 163 мільйони, короткі — 93.81 мільйона.
• Ліквідація BTC — 55.58 мільйонів, ETH — 37.3 мільйонів.
• Відкриті контракти: загалом — 5.664 мільярдів доларів, рівень кредитування — у процесі коригування.

(3) Фонди ETF — порівняння з великими гравцями:
Вчора — чистий відтік 1.945 мільйонів доларів, що є найбільшим за два тижні, свідчить про часткове закриття позицій на високих рівнях.

Шосте. Загальні висновки та пріоритети для торгівлі
Сигнали:
• Геополітика: продовження переговорів, 22 квітня — ключовий момент
• Макроекономіка: зниження цін на енергоресурси зменшує інфляційний тиск, Йеллен залишає можливість зниження ставок
• Великий гравець: зростання позицій до максимуму з лютого, внутрішні розбіжності
• ETF: відтік коштів — сигнал закінчення високих рівнів інвестицій
• Фінансові ставки: 46 днів у негативі — історичне значення, можлива "прокол"
• Технічний аналіз BTC: добовий тренд — бичачий, короткострокова корекція можлива
• ETH: рівень 2,380 — опір, MACD — зменшення імпульсу, підтримка — 2,320–2,330, прорив — відкриє шлях до 2,450–2,500.

Пріоритети для торгівлі:
1. Обережні короткі позиції (рекомендується):
— Вхід у продаж при відскоку BTC до 74,700–75,500.
— Логіка: фальшивий прорив 76,000, відтік ETF, негативний фідбек від фіксації ціни.
2. Обережні довгі позиції (другий варіант):
— Вхід при поверненні до 72,800–73,200 і стабілізації.
— Логіка: зростання великих гравців, технічна підтримка MA30 і MA120.
3. Стежити за сигналами для входу в довгий або короткий — ризик високий, рекомендується лише досвідченим з жорстким управлінням ризиками.

⚠️

Сьоме. Основні ризики:
1. 22 квітня — дата закінчення угоди про припинення вогню — найбільший ризик:
— Успішне продовження — тест попереднього максимуму,
— Розірвання — різке падіння цін.
Обов’язково готуватися до ризик-менеджменту.
2. Фальшивий прорив 76,000 — короткостроковий сигнал: після відкату — перевага продавців.
3. Історичне значення 46 днів негативу по фідрейту:
— Востаннє — під час дна після краху FTX у 2022, але зараз ціна вже значно відновилася.
— Чи викличе це новий "прокол" — залежить від здатності ціни триматися вище 76,000.
4. Відтік ETF — 1.945 мільярдів доларів — сигнал закінчення високих рівнів інвестицій.
5. Ліквідність: зменшення активності маркет-мейкерів через зниження геополітичних ризиків, обережна торгівля, жорсткі стопи.