مورغان ستانلي تضيف صندوق عملات مستقرة بعد إطلاق صندوق بيتكوين المتداول (ETF)

أطلقت شركة Morgan Stanley Investment Management صندوق احتياطي للستابلكوين بهدف تلبية الطلب المؤسسي المتزايد على بنية تحتية رقمية للأصول المالية ملتزمة. وتعزّز هذه الخطوة التوجه المتنامي نحو التوكننة ومنتجات مرتبطة بالعملات المشفرة مع اتساع نطاق مشاركة السوق.

النتائج الرئيسية:

• قدمت Morgan Stanley صندوقاً لدعم مُصدري الستابلكوين الذين يحتاجون إلى حلول استثمارية احتياطية متوافقة وسائلة.
• يدفع نمو الستابلكوين Morgan Stanley إلى توسيع استراتيجية الأصول الرقمية وعروض البنية التحتية للسيولة المؤسسية.
• تُظهر مبادرات التوكننة أن Morgan Stanley تمضي قدماً في دمج البلوك تشين عبر منتجات الخزينة ومنصات الاستثمار في العملات المشفرة.

صندوق ستابلكوين من Morgan Stanley يستهدف طلب الاحتياطي المؤسسي

أعلنت Morgan Stanley Investment Management في 23 أبريل إطلاق محفظة الاحتياطيات الخاصة بالستابلكوين (MSNXX)، وهي محفظة سوق نقدي حكومي. يأتي هذا المنتج ضمن ثقة صناديق السيولة المؤسسية لدى Morgan Stanley. وهو مصمم ليتماشى مع متطلبات استثمار احتياطيات الستابلكوين بموجب قانون Guiding and Establishing National Innovation for U.S. Stablecoins (GENIUS).

قال فريد ماكمولين، مشارك في رئاسة قسم السيولة العالمية لدى Morgan Stanley Investment Management:

“يسعدنا تقديم حل استثماري جديد للسوق يسعى إلى تلبية احتياجات مُصدري الستابلكوين.”

توفر محفظة الاحتياطيات الخاصة بالستابلكوين مُصدري عملات الدفع المستقرة بخيار محفظة سوق نقدي مؤهلة لاستثمار الاحتياطيات المطلوبة لدعم الستابلكوينات المستحقة للدفع. وتستهدف المحفظة الحفاظ على رأس المال، وتوفير سيولة يومية، وتعظيم الدخل الحالي مع الحفاظ على صافي قيمة أصول ثابتة عند 1.00 دولار. وتخصص المحفظة الأصول فقط للنقد، وسندات خزانة الولايات المتحدة (Treasury bills) والكمبيالات والسندات التي لا تتجاوز آجالها 93 يوماً. كما تتضمن اتفاقيات إعادة شراء لليلة واحدة محددة تكون مدعومة بضمانات من أوراق خزانة الولايات المتحدة أو النقد. وأبرز ماكمولين نمو القطاع، مشيراً إلى زيادة مُصدري الستابلكوين وتوسع حجم الأصول المحتفظ بها ضمن الستابلكوينات.

التوكننة واستراتيجية صندوق بتكوين ETF توسع الدفع نحو الأصول الرقمية

أكدت آمي أولدينبرغ، رئيسة استراتيجية الأصول الرقمية لدى Morgan Stanley، أهمية توسيع الوصول إلى حلول الاستثمار الرقمي عبر الشركة. وأشارت إلى الجهود الرامية إلى تطوير طرق جديدة للعمل مع مُصدري الستابلكوين ضمن إطار تحديث أوسع للبنية التحتية المالية. وتهدف المبادرة إلى تحسين تجربة العملاء المؤسسيين، مع دعم الهياكل السوقية المتطورة. وتأتي محفظة الاحتياطيات الخاصة بالستابلكوين كإضافة إلى استراتيجية الشركة المستمرة بشأن الأصول الرقمية. ففي أبريل أيضاً، قدمت Morgan Stanley Investment Management أول منتج تبادلي/تداولي للعملات المشفرة لديها، وهو Morgan Stanley Bitcoin Trust، الذي يسعى إلى تتبع أداء بتكوين.

كما دفعت الشركة مبادرات التوكننة إلى الأمام في وقت سابق من هذا العام. فقد قدمت حصص DAP Class ضمن محفظة الأوراق المالية الخاصة بالخزينة لديها، والمصممة للمشاركة في مبادرة التوكننة المتوازية التي أطلقتها BNY. وتتوفر هذه الحصص عبر منصتي BNY’s LiquidityDirect وDigital Asset، حيث تُعرض القيم على بلوك تشين بينما تبقى السجلات الرسمية محفوظة لدى BNY. وقال ماكمولين:

“على الرغم من أنها ما تزال في مراحلها المبكرة، فإن عمليات إطلاق المنتجات الأخيرة هذه تشير إلى التزامنا بتطوير حلول ذات صلة وفي وقتها قد تعالج احتياجات المستثمرين المتطورة في سوق رقمية على نحو متزايد.”

تبني محفظة الاحتياطيات الخاصة بالستابلكوين على جهود توسيع العروض الخاصة بالأصول الرقمية ومعالجة الطلب المؤسسي.

وجاء هذا الإطلاق بعد ظهور Morgan Stanley Bitcoin Trust، وهو منتج تبادلي/تداولي مرتبط بتتبع أداء BTC. وحمل المنتج رسوماً للجهة الراعية بنسبة 0.14%، واستخدم سعر تسوية Coindesk Bitcoin Benchmark 4PM NY. قال مستشار مالي بارز ريك إدلمن إن بإمكان مستشاري Morgan Stanley البالغ عددهم 16,000 مستشار دعم تدفقات أصول تشفير جديدة عبر استراتيجية الصناديق المتداولة ETF الخاصة بالشركة، مع تسليط الضوء على كيفية تأثير وصول المستشارين على التوزيع. كما وضعت هيكلية الرسوم المنتج في موقع تنافسي داخل شريحة صناديق بتكوين ETF، إذ تواصل الشركات تعديل عروضها في ظل تزايد الطلب الاستثماري وتوسع مشاركة السوق.