Coinbase y Better Home & Finance Holding Company financiaron la primera hipoteca respaldada por Fannie Mae usando bitcoin como garantía y planean poner el producto a disposición de prestatarios calificados en todo el país para el verano. El producto, anunciado por primera vez en marzo, está diseñado para permitir que los compradores de vivienda usen sus tenencias de cripto para un pago inicial sin vender sus activos digitales. Esto marca la primera vez que una entidad importante de financiamiento de vivienda en EE. UU. ha aceptado hipotecas respaldadas por criptomonedas, ofreciendo una nueva vía para la propiedad de vivienda a prestatarios con importantes tenencias de activos digitales pero reservas de efectivo limitadas.
Joe y Amy compran su primera casa usando bitcoin como garantía
Coinbase y Better cerraron el primer préstamo de este tipo para Joe y Amy, una pareja casada a comienzos de los 30 años de Ann Arbor, Michigan. Joe, ingeniero de software, y Amy, estudiante de posgrado, habían acumulado ahorros en activos digitales pero no contaban con suficiente efectivo para un pago inicial tradicional, dijeron las compañías. En lugar de vender su bitcoin, pagar impuestos sobre ganancias de capital y renunciar a un posible mayor potencial futuro, Joe y Amy ofrecieron su bitcoin como garantía y compraron su primera casa.
"En Coinbase, creemos que el bitcoin debería hacer más que quedarse sentado en una billetera. Debería funcionar para las personas que lo tienen", dijo Mark Troianovski, responsable de asociaciones con consumidores y plataformas en Coinbase. "Financiar la primera hipoteca conforme respaldada por tokens es una de las demostraciones más tangibles de esa visión que hemos visto".
Inicialmente, el producto admite bitcoin y el stablecoin USDC, con planes de añadir más activos digitales con el tiempo a medida que el mercado madura.
La estructura del préstamo combina la hipoteca de Fannie Mae con el pago inicial respaldado por cripto
La estructura implica dos préstamos que se cierran simultáneamente. El primero es una hipoteca estándar de Fannie Mae idéntica a una hipoteca conforme convencional, mientras que el segundo es un préstamo separado respaldado por cripto que financia el pago inicial, dijo a The Block un portavoz de Coinbase.
Por ejemplo, un prestatario que compra una vivienda de $500.000 podría obtener una hipoteca de Fannie Mae de $400.000 y usar un préstamo separado respaldado por cripto de $100.000 para el pago inicial. Para asegurar ese préstamo de pago inicial, el prestatario pignora alrededor de $250.000 en valor de bitcoin como garantía. La relación de pignoración para préstamos respaldados por bitcoin es aproximadamente de 2,5 a 1. Para préstamos respaldados por USDC, la relación es de 1,25 a 1.
Aunque técnicamente son dos préstamos, Better los estructura para que los prestatarios los experimenten como uno, dijo el portavoz. Ambos préstamos comparten la misma tasa de interés y el mismo calendario de amortización, lo que da como resultado un único pago mensual.
Los tamaños máximos de préstamo siguen los límites estándar de Fannie Mae para préstamos conformes, que varían según la región, dijo el portavoz, y añadió que el producto ofrece plazos de hipoteca fija de 15 años y de 30 años. La cripto pignorada permanece en custodia durante la duración del préstamo mediante la cuenta de custodia de Better en la plataforma de Coinbase, dijo el portavoz.
La lista de espera representa $250 millones en volumen potencial de préstamos
La demanda del producto ya ha sido fuerte antes del lanzamiento a nivel nacional. El portavoz dijo que la lista de espera actualmente representa alrededor de $250 millones en volumen potencial de préstamos, con más de la mitad de los prestatarios interesados buscando comprar una vivienda dentro de seis meses.
Aproximadamente el 76% de los prestatarios en la lista de espera ya son usuarios de Coinbase, dijo el portavoz, señalando que California, Nueva York y Florida actualmente representan los tres estados con más interés entre los prestatarios potenciales.
Better, que ha financiado más de $110 mil millones en préstamos hasta la fecha, dijo que el 41% de sus clientes preaprobados califica en función de ingresos y crédito, pero no tiene suficiente efectivo para un pago inicial tradicional. La empresa dijo que las hipotecas respaldadas por cripto brindan una nueva vía para la propiedad de vivienda para esos prestatarios.
Preguntas frecuentes
¿Qué es la primera hipoteca de Fannie Mae respaldada por bitcoin?
Coinbase y Better Home & Finance Holding Company financiaron la primera hipoteca respaldada por Fannie Mae usando bitcoin como garantía. El producto permite que los compradores de vivienda usen sus tenencias de cripto para el pago inicial sin vender sus activos digitales, y estará disponible para prestatarios calificados en todo el país para el verano.
¿Cómo funciona la estructura de la hipoteca respaldada por cripto?
La estructura implica dos préstamos que se cierran simultáneamente: una hipoteca estándar de Fannie Mae y un préstamo separado respaldado por cripto que financia el pago inicial. Para préstamos respaldados por bitcoin, los prestatarios pignoran una garantía con una relación de aproximadamente 2,5 a 1, mientras que los préstamos respaldados por USDC requieren una relación de 1,25 a 1. Ambos préstamos comparten la misma tasa de interés y el mismo calendario de amortización, lo que da como resultado un único pago mensual.
¿Cuánta demanda existe para las hipotecas respaldadas por cripto?
La lista de espera actualmente representa alrededor de $250 millones en volumen potencial de préstamos, con más de la mitad de los prestatarios interesados buscando comprar una vivienda dentro de seis meses. Aproximadamente el 76% de los prestatarios de la lista de espera ya son usuarios de Coinbase, y California, Nueva York y Florida representan los tres estados con más interés.
