Las partes interesadas de Kenia cuestionan $77K Fines en el Proyecto de Ley de VASP

Los actores del mercado de criptomonedas en Kenia instan al parlamento a reconsiderar las multas de $77,303 (Sh10 million) propuestas en el Proyecto de Ley de Proveedores de Servicios de Activos Virtuales (VASP), 2025, argumentando que las sanciones son excesivamente punitivas y podrían frenar la innovación. El proyecto de ley, presentado por el Líder de la Mayoría Kimani Ichung’wah, busca establecer un marco regulatorio para los proveedores de servicios de activos virtuales y para los emisores de ofertas iniciales de activos virtuales en Kenia. De acuerdo con las presentaciones de la industria ante el Comité de Finanzas y Planificación Nacional de la Asamblea Nacional, las multas propuestas junto con posibles penas de prisión de hasta cinco años son desproporcionadas en comparación con las sanciones impuestas a otras instituciones financieras.

Marco regulatorio del proyecto de ley

El Proyecto de Ley VASP exige que todos los proveedores de servicios de activos virtuales abran y operen cuentas bancarias en Kenia para mejorar la transparencia y frenar actividades ilícitas como el lavado de dinero y la financiación del terrorismo. La legislación introduce disposiciones para gravar las transacciones de cripto, promover la innovación y regular actividades como la minería de cripto y la distribución de tokens. Si se aprueba, Kenia se uniría a Nigeria y Sudáfrica como el tercer país africano con legislación integral de criptomonedas.

Oposición de las partes interesadas

La Cámara de Activos Virtuales (VAC) y el exchange de criptomonedas Yellow Card han presentado críticas formales ante el comité de la Asamblea Nacional. Un representante de VAC le dijo al comité: “Las sanciones son excesivamente altas y podrían disuadir la inversión y la innovación en el sector”, subrayando que este tipo de medidas podría alejar a las empresas de cripto de Kenia o desincentivar la entrada de nuevos participantes. Alan Kakai, director de asuntos legales y de políticas en la Asociación Blockchain de Kenia, también criticó una cláusula que exige la aprobación regulatoria para nombrar directores ejecutivos, argumentando que impone cargas administrativas indebidas. “Las empresas deben conservar la autonomía para nombrar a sus directores ejecutivos, sujeto a los criterios actuales de idoneidad y buena conducta”, dijo Kakai al comité. El Comité de Finanzas y Planificación Nacional, presidido por David Mboni (Kitui Rural), acordó eliminar la disposición de aprobación del CEO, señalando apertura a algunas preocupaciones de la industria.

Escala del mercado de cripto de Kenia

El mercado de criptomonedas de Kenia es significativo, y un informe de 2022 de la Conferencia de las Naciones Unidas sobre Comercio y Desarrollo (UNCTAD) indica que el 8.5% de la población (4.25 million people) posee monedas digitales, colocando a Kenia por delante incluso de economías desarrolladas como Estados Unidos. El crecimiento del sector se ha visto impulsado por los riesgos de hiperinflación en las monedas locales, la alta penetración de internet y una población joven deseosa de explorar oportunidades financieras digitales. Los Sh3 billones estimados se transaccionaron en el mercado cripto de Kenia entre julio de 2021 y junio de 2022, una cifra que las disposiciones de tributación del proyecto de ley buscan captar para los ingresos del gobierno.

Fraude e historial regulatorio

A pesar del crecimiento del mercado, la ausencia de regulación ha dejado a los inversionistas vulnerables al fraude. Los casos notables incluyen el fraude de Bitstream Circle, que defraudó a los kenianos de Sh1.18 billion en apenas 97 días, y el esquema piramidal Velox 10 Global, que costó a los inversionistas millones. El Banco Central de Kenia (CBK) ha advertido durante mucho tiempo contra las criptomonedas, citando su falta de estatus de moneda de curso legal y los riesgos inherentes. En 2015, el CBK advirtió que las monedas digitales como Bitcoin no están reguladas y no están garantizadas por ningún gobierno. Una circular del CBK de 2019 prohibió a los bancos operar cuentas para empresas cripto, creando desafíos para la remisión de impuestos. La Asociación Blockchain de Kenia señaló que, pese a recaudar un impuesto digital sobre activos del 3% (DAT) desde septiembre de 2023, la industria no ha podido remitir miles de millones de chelines a la Autoridad Tributaria de Kenia (KRA) debido a estas restricciones bancarias.

Un informe de 2021 del Instituto de Estudios de Seguridad destacó la vulnerabilidad del continente a estafas de cripto, citando el esquema Ponzi de Mirror Trading International de Sudáfrica, que defraudó a inversionistas por $588 million, y Africrypt, donde los fundadores huyeron con $3.6 billion. En Kenia, una incautación de 2023 de $768,959 a un estudiante universitario vinculado a un comerciante de criptomonedas belga subraya los riesgos de los mercados no regulados.

Equilibrio entre regulación e innovación

Los defensores del Proyecto de Ley VASP sostienen que la regulación es esencial para proteger a los consumidores y legitimar la industria. “Las criptomonedas ya están siendo negociadas por millones de kenianos, pero no existe una ley que las rija”, dijo Ichung’wah. Sin embargo, las empresas de cripto advierten que regulaciones demasiado estrictas como el Proyecto de Ley VASP podrían empujar a la industria a operar en la clandestinidad o hacia jurisdicciones con supervisión más ligera. El debate resalta el delicado equilibrio entre regulación e innovación: mientras el gobierno busca proteger a los consumidores y frenar los delitos financieros, la industria de cripto está abogando por un marco que fomente el crecimiento sin imponer sanciones incapacitantes.

Preguntas frecuentes

¿Qué es el Proyecto de Ley VASP 2025? El Proyecto de Ley de Proveedores de Servicios de Activos Virtuales (VASP), 2025, introducido por el Líder de la Mayoría Kimani Ichung’wah, busca establecer un marco regulatorio para los proveedores de servicios de activos virtuales y para los emisores de ofertas iniciales de activos virtuales en Kenia. Exige cuentas bancarias en Kenia, introduce tributación para cripto y regula actividades como la minería y la distribución de tokens.

¿Cuáles son las sanciones propuestas? De acuerdo con el proyecto de ley, las multas alcanzan hasta Sh10 million ($77,303) por infracción, junto con posibles penas de prisión de hasta cinco años. Las partes interesadas de la industria sostienen que estas sanciones son desproporcionadamente altas en comparación con las impuestas a otras instituciones financieras.

¿Por qué Kenia busca regular la criptomonedas? Kenia busca la regulación para proteger a los consumidores del fraude, captar los ingresos fiscales de un estimado de Sh3 billones transaccionados entre julio de 2021 y junio de 2022, y frenar actividades ilícitas como el lavado de dinero y la financiación del terrorismo. Si se aprueba, Kenia se convertiría en el tercer país africano con legislación integral de criptomonedas.