SK Hynix cotiza en el Nasdaq ADR el día 10 mediante una emisión de nuevas acciones por 43 billones de wones

SK Hynix cotizará recibos de depósito estadounidenses (ADRs) en Nasdaq el día 10 mediante una emisión de acciones estimada en aproximadamente 43 billones de won, tras una resolución del consejo del 24 del mes pasado. La cotización emplea una estructura de emisión de nuevas acciones en lugar de depositar acciones existentes, con cada ADR convirtiéndose en 0,1 acciones ordinarias y las nuevas acciones representando aproximadamente el 2,5% del total de acciones en circulación. La medida busca ampliar la base de inversores de la compañía entre inversores institucionales estadounidenses y recaudar capital para la expansión de la fabricación de semiconductores, aunque la oferta ha coincidido con una volatilidad a corto plazo en el precio de las acciones, que cayó de 2.987 millones de won el 25 del mes pasado a 2.054 millones de won recientemente.

SK Hynix fija el precio de la oferta de ADR el 9 en medio de preocupaciones por dilución

SK Hynix determinará el precio de la oferta de ADR el día 9 tras un proceso de bookbuilding con inversores institucionales en el extranjero. La compañía resolvió emitir hasta 17,79 millones de nuevas acciones mediante ADR, representando aproximadamente el 2,5% del total de acciones en circulación. El tamaño de la emisión se discutió inicialmente en hasta 45 billones de won, pero se ajustó a aproximadamente 43 billones de won reflejando las recientes correcciones en el precio de las acciones.

La acción mostró volatilidad antes de la cotización. SK Hynix alcanzó los 2.987 millones de won durante la negociación del día 25 del mes pasado, acercándose al umbral de 3 millones de won, pero cayó a 2.054 millones de won en la negociación reciente, amenazando el nivel de 2 millones de won. La caída reflejó una combinación de toma de beneficios tras un rally impulsado por semiconductores de IA y preocupaciones sobre la oferta relacionada con la nueva emisión de ADR.

La debilidad del sector global de semiconductores también pesó sobre la acción. Las principales acciones de semiconductores en EE. UU., incluyendo Intel, Micron y AMD, cayeron en conjunto en la jornada anterior, con el índice Philadelphia Semiconductor bajando más del 4% ante preocupaciones sobre la sostenibilidad de la inversión en IA.

Bloomberg informa sobre sobresuscripción en la oferta de ADR de SK Hynix

Bloomberg informó que la oferta de ADR de SK Hynix recibió suscripciones varias veces superiores al tamaño de la oferta. La demanda provino principalmente de grandes inversores institucionales y fondos enfocados en tecnología, con aproximadamente 1.000 inversores institucionales asistiendo a una presentación para inversores celebrada el día 6, según el informe.

Bloomberg y Reuters reportaron que Baillie Gifford, Coatue Management y Situational Awareness Partners mostraron interés en adquirir hasta 7 mil millones de dólares en ADR de SK Hynix. Estos inversores se especializan en inversiones en acciones de crecimiento y tecnología.

El sindicato de suscripción incluye a Bank of America, Citigroup, Goldman Sachs y JP Morgan como principales gestores. Los bancos de inversión globales se encargarán de la asignación y comercialización a inversores institucionales en EE. UU. y a nivel mundial.

SK Hynix destina los fondos de la emisión de ADR a la fábrica de Yongin y a equipos EUV

SK Hynix planea usar los fondos recaudados mediante la emisión de ADR para la construcción de la primera fase de la fábrica en el clúster de semiconductores de Yongin, la construcción de la fábrica de empaquetado avanzado Cheongju P&T7 y la adquisición de equipos de litografía EUV. La asignación de capital se centra en ampliar la capacidad de producción de memoria de alto ancho de banda (HBM) y fortalecer la competitividad en los procesos de back-end.

La cotización de ADR ofrece a los inversores estadounidenses acceso directo a las acciones de SK Hynix durante las horas habituales de negociación en EE. UU., sin necesidad de navegar procedimientos del mercado coreano, conversión de divisas o diferencias de zona horaria. Esto posiciona a SK Hynix para una comparación directa con empresas de semiconductores en EE. UU., como Nvidia, Broadcom y Micron, en el mismo entorno de negociación.

Un funcionario del sector de valores afirmó: "La cotización de ADR es un evento significativo que amplía la base de inversores, pero dado que implica una emisión de nuevas acciones, un proceso de descubrimiento de precios es inevitable inmediatamente después de la cotización. Es importante que el interés de los inversores estadounidenses se traduzca en actividad comercial real y reevaluación del valor corporativo, y el precio de oferta y el flujo de negociación del primer día serán la primera prueba."

Preguntas frecuentes

¿Cuándo cotizará SK Hynix su ADR en Nasdaq?

SK Hynix cotizará recibos de depósito estadounidenses en Nasdaq el día 10, tras una resolución del consejo del 24 del mes pasado. El precio de la oferta se determinará el día 9 tras un proceso de bookbuilding con inversores institucionales en el extranjero.

¿Cuánto capital está levantando SK Hynix con la emisión de ADR?

El tamaño de la emisión de ADR se estima en aproximadamente 43 billones de won mediante la emisión de hasta 17,79 millones de nuevas acciones, representando aproximadamente el 2,5% del total de acciones en circulación. La compañía planea destinar los fondos a la fábrica en el clúster de semiconductores de Yongin, la fábrica de empaquetado Cheongju P&T7 y equipos de litografía EUV.

¿Qué demanda de inversores ha recibido la oferta de ADR de SK Hynix?

Bloomberg informó que la oferta recibió suscripciones varias veces superiores al tamaño de la oferta, con aproximadamente 1.000 inversores institucionales asistiendo a una presentación para inversores el día 6. Bloomberg y Reuters reportaron que Baillie Gifford, Coatue Management y Situational Awareness Partners mostraron interés en adquirir hasta 7 mil millones de dólares en ADR.