SoFi émet le premier stablecoin de la First National Bank sur une blockchain publique

• SoFiUSD est la première stablecoin émise par une banque nationale assurée par la FDIC sur une blockchain publique et permissionless.
• La monnaie est entièrement adossée en cash à la Fed, permettant un règlement instantané, à faible coût, 24/7, sans risque de crédit ni de liquidité.
• SoFi a ouvert ses rails de stablecoin aux banques et fintechs, permettant l’émission en marque blanche et des paiements continus.

SoFi Technologies a lancé SoFiUSD cette semaine aux États-Unis via sa filiale bancaire, SoFi Bank, N.A. La sortie est la première fois qu’une banque nationale américaine émet une stablecoin sur une blockchain publique et permissionless. Le lancement vise à soutenir un règlement plus rapide, un mouvement continu de fonds et un accès réglementé aux stablecoins pour les institutions financières.

Comment SoFiUSD a été émis et structuré

SoFi Bank, N.A., une institution régulée par l’OCC et assurée par la FDIC, émet directement SoFiUSD. Selon SoFi, la stablecoin maintient un adossement en cash un pour un pour un rachat immédiat. La banque détient des réserves en cash sur son compte à la Federal Reserve, éliminant ainsi l’exposition au crédit et à la liquidité.

Il est à noter que SoFiUSD fonctionne sur une blockchain publique, permettant des transferts à tout moment. Les transactions se règlent presque instantanément et coûtent des fractions de cent. En conséquence, la structure supporte un règlement continu tout au long des cycles de paiement.

Anthony Noto, PDG de SoFi, a déclaré que la société a appliqué son infrastructure bancaire existante au règlement basé sur la blockchain. Il a indiqué que la lenteur du règlement, les systèmes fragmentés et les pratiques peu claires en matière de réserves ont motivé cette initiative. Par conséquent, SoFiUSD combine une supervision bancaire réglementée avec des rails de règlement sur la chaîne.

Accès à l’infrastructure pour les partenaires et plateformes

SoFi a ouvert l’accès à son infrastructure de stablecoin aux banques, fintechs et plateformes d’entreprise. Les partenaires peuvent intégrer SoFiUSD dans leurs flux de paiement existants ou émettre des stablecoins en marque blanche. Cet accès repose sur le cadre réglementaire, les contrôles opérationnels et la structure de réserve de SoFi.

Initialement, SoFiUSD supporte le règlement interne pour l’activité de trading crypto de SoFi. Cependant, la société prévoit une disponibilité plus large pour les membres de SoFi dans les mois à venir. De plus, les réseaux de cartes, les détaillants et les sociétés de logiciels peuvent utiliser la monnaie pour des règlements 24/7.

SoFi prévoit également d’utiliser SoFiUSD dans SoFi Pay pour les envois de fonds internationaux et les achats de consommateurs. Les partenaires Galileo, qui traitent des milliards de paiements chaque année, pourraient également adopter la stablecoin.

Contexte dans le secteur bancaire américain

SoFi est devenue la première banque nationale à offrir un trading crypto aux consommateurs le mois dernier. Les membres peuvent acheter, vendre et détenir près de 30 actifs numériques dans la plateforme. Le lancement de SoFiUSD étend cette capacité à l’infrastructure de règlement.

Cependant, d’autres banques explorent des modèles similaires. Le mois dernier, JPMorgan a lancé son jeton de dépôt, JPM Coin, sur Base. Contrairement à JPM Coin, SoFiUSD offre un accès ouvert sur une blockchain publique tout en restant entièrement adossée en cash.

Selon SoFi, la stablecoin reste axée sur les cas d’utilisation réglementés de règlement. La société a confirmé qu’il n’y a pas eu de changements dans la composition des réserves ou les conditions de rachat lors du lancement.