Heima Network apporte une transparence totale au prêt DeFi grâce à une innovation au niveau de l'infrastructure sur Hy...

L’espace de la Finance Décentralisée a toujours été confronté à un problème de manque de transparence, ce qui a entraîné une méfiance croissante parmi les utilisateurs au fil du temps. Heima a pris en compte cette nouvelle problématique en créant un protocole de prêt innovant via une Blockchain à Architecture Double avec Hyperliquid. HyperEVM et HyperCore alimentent le protocole de prêt avancé de Heima pour offrir le plus haut niveau de transparence pour toutes les opérations de Heima. L’analyse de toutes les demandes de prêt, des positions de couverture et des prix de liquidation sont vérifiées indépendamment en utilisant des hash de transaction issus de la Blockchain Hyperliquid.

Résoudre le problème de la boîte noire de la DeFi

L’écosystème de prêt DeFi a connu une croissance rapide ces dernières années, avec une industrie traitant plus de 8,64 milliards de dollars en prêts actifs par semaine à la fin de 2025. Il existe des plateformes majeures telles qu’Aave, Morpho et Compound qui ont développé des infrastructures impressionnantes servant des millions d’utilisateurs. Cependant, malgré cette croissance, une faiblesse critique persiste dans la majorité des protocoles de prêt.

Les plateformes DeFi standard fonctionnent de manière similaire à des boîtes noires. Les utilisateurs déposent des garanties, obtiennent des prêts et vivent des événements de liquidation sans pouvoir vérifier de manière indépendante le fonctionnement des mécanismes à l’origine de ces résultats. Ce manque de visibilité a créé un flux d’informations asymétrique, menant à une confusion persistante chez les utilisateurs, à des pertes inattendues dues à la volatilité du marché, et à une baisse de confiance dans l’ensemble de l’écosystème DeFi.

L’approche de Heima pour fournir de la transparence au niveau de l’infrastructure résout précisément ces problèmes en ne la traitant pas comme une « considération secondaire », mais en la plaçant à la racine du problème. Chaque prêt sur la plateforme déclenche une série d’opérations vérifiables via la blockchain, toutes accessibles à quiconque par un hash de transaction. Il s’agit d’un changement fondamental, passant d’un prêt basé sur la confiance à un prêt basé sur la vérification.

La Transparence de l’Architecture de Heima

Le composant central de l’innovation de Heima est l’architecture à double couche de Hyperliquid. HyperCore gère très efficacement l’infrastructure de trading native, avec des performances incroyables, capable de traiter 200 000 ordres par seconde avec une finalité en un seul bloc. Par ailleurs, HyperEVM offre un environnement compatible Ethereum pour les contrats intelligents.

Lorsqu’un emprunteur dépose une garantie sur la plateforme de Heima, celle-ci exécute un système transparent en plusieurs étapes. Tout d’abord, elle vend automatiquement la garantie sur le marché spot via HyperCore. Ensuite, elle fournit des stablecoins USDC à l’emprunteur en fonction de son ratio. Simultanément, le protocole ouvre une position perpétuelle couverte qui neutralise l’exposition de l’emprunteur aux fluctuations de prix.

Ce mécanisme de couverture a été mis en place pour protéger les emprunteurs contre la volatilité qui a ravagé les utilisateurs de la DeFi surendettés lors des effondrements du marché. La position de couverture évolue dynamiquement et, puisque HyperCore et HyperEVM partagent le même état, ces opérations sont exécutées instantanément avec des prix transparents. Les prix de liquidation sont calculés et affichés en temps réel grâce à des données de marché vérifiables sur la chaîne, éliminant ainsi les conjectures qui ont choqué les utilisateurs sur d’autres plateformes.

Transparence du Remboursement et Impact sur le Marché

Lorsque les emprunteurs remboursent leurs prêts en USDC, le protocole de Heima ferme automatiquement leur position de couverture, enregistre tout profit ou perte lié à la stratégie de couverture, et transfère les fonds dans le portefeuille spot de l’emprunteur. Le système rachète ensuite le montant initial de la garantie, qui est directement renvoyé au portefeuille de l’emprunteur. Chacune de ces étapes se déroule sur la blockchain avec une visibilité à 100 %.

Heima a montré une grande résilience, avec une valeur totale verrouillée dans les protocoles de prêt atteignant un sommet de 62,9 milliards de dollars à la fin de 2025. L’adoption par les utilisateurs continue de croître, avec des applications DeFi servant environ 15 millions d’utilisateurs.

Conclusion

Le protocole de prêt du réseau Heima démontre que la transparence n’a pas besoin d’être sacrifiée pour la fonctionnalité ou la performance. La blockchain à architecture double de Hyperliquid permet aux clients de Heima de suivre toutes les opérations, d’obtenir des insights sur la gestion des fonds et de prendre des décisions éclairées en utilisant des données en temps réel. À mesure que la DeFi mûrit pour devenir une norme, la transparence au niveau de l’infrastructure pourrait devenir la règle plutôt que l’exception.