Pertambangan Tembaga Global: Negara Mana yang Tetap Menjadi Negara Penghasil Tembaga Terbesar di Tahun 2024?

Sepanjang tahun 2024, sektor pertambangan tembaga global mengalami dinamika luar biasa yang dipengaruhi oleh pola permintaan yang berubah, tekanan rantai pasok, dan tren investasi infrastruktur. Memahami negara mana yang memimpin ekstraksi tembaga memberikan wawasan penting tentang rantai pasok global dan peluang investasi. Sebagai negara penghasil tembaga terbesar di dunia, Chili terus mendominasi ekstraksi mineral, namun lanskap kompetitif telah berubah secara signifikan dengan munculnya produsen baru yang membentuk pasar global.

Lanskap Tembaga Global: Tren Produksi dan Dinamika Pasokan

Selama tahun 2024, produksi tembaga dunia mencapai 23 juta metrik ton menurut data terbaru US Geological Survey, menandai periode penting bagi industri ini. Pasar tembaga menunjukkan volatilitas yang signifikan, didorong oleh kekuatan makroekonomi yang bersaing dan pasokan yang semakin terbatas. Yang paling mencolok, Mei 2024 menandai tonggak sejarah ketika harga tembaga melewati ambang US$5 per pound untuk pertama kalinya, mencerminkan kekhawatiran pasokan dan pola permintaan yang berkembang.

Pengamat industri semakin menekankan kekhawatiran tentang infrastruktur tambang yang menua di negara-negara penghasil utama, dengan kapasitas baru yang terbatas masuk ke pasar untuk menggantikan cadangan yang habis. Tantangan pasokan ini sangat kontras dengan lonjakan permintaan dari inisiatif elektrifikasi dan energi terbarukan secara global. Namun, upaya stimulus ekonomi China telah meredam permintaan tembaga secara langsung meskipun perannya sebagai konsumen terbesar dunia untuk proyek infrastruktur.

Ke depan, analis pertambangan memproyeksikan bahwa pasar tembaga global akan beralih ke kondisi defisit pasokan dalam beberapa tahun mendatang. Perkembangan ini seharusnya memberikan dukungan harga yang substansial dan meningkatkan profitabilitas bagi operator tambang utama dan investor. Perubahan struktural ini menegaskan pentingnya memahami wilayah mana yang akan mendorong ekstraksi mineral di masa depan.

Negara-Negara Utama Membentuk Ulang Pasokan Tembaga Global

1. Chili - Kekuasaan Dominan

Posisi Chili sebagai negara penghasil tembaga terbesar di dunia tetap tak terbantahkan, dengan produksi sebesar 5,3 juta metrik ton selama 2024—sekitar 23 persen dari total output global. Negara ini menjadi lokasi operasi hampir semua perusahaan tambang besar, termasuk Codelco milik negara, Anglo American, Glencore, dan Antofagasta.

Permata mahkota pertambangan tembaga Chili adalah kompleks Escondida milik BHP, yang merupakan operasi tambang tembaga terbesar di dunia. Fasilitas besar ini menghasilkan sekitar 2 juta metrik ton per tahun, dengan BHP mengendalikan 57,5 persen saham, Rio Tinto 30 persen, dan Jeco sisanya. Selama 2024, kontribusi Escondida mencapai 1,13 juta metrik ton.

Ke depan, sektor pertambangan Chili memproyeksikan rebound ke tingkat produksi yang mencatat rekor, dengan perkiraan industri mencapai 6 juta metrik ton pada 2025 saat operasi tambang baru mulai fase produksi.

2. Republik Demokratik Kongo - Percepatan Naik

DRC muncul sebagai kekuatan utama melalui percepatan output tembaga, menghasilkan 3,3 juta metrik ton pada 2024 dan menguasai lebih dari 11 persen dari ekstraksi mineral dunia. Ini merupakan pertumbuhan yang signifikan dari 2,93 juta metrik ton yang dicapai tahun sebelumnya.

Kontributor utama ekspansi ini adalah produksi komersial fase 3 di proyek Kamoa-Kakula milik Ivanhoe Mines, yang didirikan melalui kemitraan dengan Zijin Mining Group. Joint venture ini menghasilkan 437.061 metrik ton selama 2024, dibandingkan 393.551 metrik ton pada 2023. Manajemen Ivanhoe memberikan panduan untuk 2025 dengan output tembaga antara 520.000 dan 580.000 metrik ton, menandakan momentum yang berkelanjutan.

3. Peru - Menghadapi Tantangan

Produksi tembaga Peru tahun 2024 mencapai 2,6 juta metrik ton menurut data USGS, mengalami penurunan modest sebesar 160.000 metrik ton dari level 2023. Tantangan produksi muncul di operasi Cerro Verde milik Freeport McMoRan—fasilitas tambang terbesar di Peru—yang mengalami penurunan produksi sebesar 3,7 persen.

Cerro Verde menghasilkan 1,94 juta metrik ton konsentrat tembaga selama 2023, dengan pengurangan terbaru disebabkan oleh berkurangnya jumlah stockpile leach ore dan efisiensi penggilingan yang menurun akibat kegiatan pemeliharaan. Selain Cerro Verde, portofolio pertambangan Peru mencakup operasi Quellaveco milik Anglo American dan proyek Tia Maria milik Southern Copper. Destinasi ekspor utama tembaga Peru adalah China dan Jepang, dengan pasar sekunder di Korea Selatan dan Jerman.

4. China - Dominasi Pengolahan

Produksi tambang langsung tembaga China mencapai 1,8 juta metrik ton selama 2024, hampir sama dengan 1,82 juta metrik ton dari 2023, meskipun menunjukkan penurunan bertahap dari puncak 1,91 juta metrik ton yang dicapai pada 2021. Namun, dominasi pasar tembaga China sebenarnya muncul melalui pengolahan tembaga halus.

Selama 2024, perusahaan refinasi China memproses 12 juta metrik ton tembaga halus—melebihi 44 persen dari total output tembaga halus dunia dan enam kali kapasitas pengolahan Chili. China juga memiliki cadangan tembaga terbesar di dunia sebesar 190 juta metrik ton, memastikan keamanan pasokan jangka panjang.

Dalam operasi pertambangannya, Zijin Mining Group memperluas fasilitas Qulong di Tibet setelah akuisisi 50,1 persen kepemilikan pada 2024, menempatkan perusahaan ini untuk mengkonsolidasikan kendali penuh operasional. Fasilitas Qulong telah menjadi tambang tembaga terbesar yang beroperasi di China, dengan output 2023 sekitar 340 juta pound dan diperkirakan meningkat menjadi 366 juta pound selama 2024.

5. Indonesia - Produksi Melonjak

Indonesia memproduksi 1,1 juta metrik ton tembaga selama 2024, naik ke peringkat kelima setelah mengalahkan Amerika Serikat dan Rusia. Produksi tambang negara ini terus berkembang secara konsisten dalam beberapa tahun terakhir, menunjukkan pertumbuhan substansial dari 907.000 metrik ton di 2023 dan 731.000 metrik ton di 2021.

Kompleks Grasberg milik Freeport McMoRan adalah operasi tembaga utama Indonesia, yang menghasilkan 1,66 miliar pound selama 2023. Fasilitas Batu Hijau yang dioperasikan PT Amman Mineral menjadi produsen penting lainnya, dengan output 2023 sebesar 542 juta pound dan diperkirakan melonjak menjadi 1,84 miliar pound di 2024 saat proses bijih lanjutan dari zona tambang Fase 7 dimulai.

Perkembangan penting terjadi pertengahan 2024 ketika Amman Minerals mengoperasikan fasilitas peleburan terpadu yang dirancang untuk memproses 900.000 metrik ton konsentrat tembaga per tahun, mengubah bahan tersebut menjadi 222.000 metrik ton katoda tembaga dan menghasilkan 830.000 metrik ton asam sulfat sebagai produk sampingan.

6. Amerika Serikat - Produksi Stabil

Amerika Serikat mempertahankan produksi tembaga sebesar 1,1 juta metrik ton pada 2024, hanya sedikit menurun dari level 2023 namun tetap merupakan kontraksi besar dari 1,23 juta metrik ton yang dihasilkan pada 2022. Arizona mendominasi pasokan domestik, menyumbang 70 persen dari output nasional, dengan pusat produksi sekunder di Michigan, Missouri, Montana, Nevada, dan New Mexico.

Sekitar 17 operasi pertambangan secara kolektif menyumbang 99 persen dari output tembaga Amerika. Fasilitas Morenci milik Freeport McMoRan di Arizona—yang dioperasikan sebagai joint venture dengan Sumitomo—merupakan kompleks pertambangan tembaga terbesar di negara ini, menghasilkan 700 juta pound tembaga halus selama 2024 dan memiliki cadangan terbukti dan probable sebesar 12,63 miliar pound.

Operasi Safford dan Sierrita milik Freeport McMoRan menyumbang tambahan 249 juta metrik ton dan 165 juta metrik ton, menegaskan konsentrasi operasional perusahaan di Amerika bagian barat daya.

7. Rusia - Kapasitas Bertambah

Rusia mengekstraksi 930.000 metrik ton tembaga selama 2024, menunjukkan pertumbuhan signifikan dari 890.000 metrik ton tahun sebelumnya. Perluasan ini mencerminkan peningkatan produksi di fasilitas Udokan milik Udokan Copper di Siberia selama fase 1 operasi.

Meskipun mengalami beberapa insiden kebakaran di akhir 2023, output tambang di kompleks Udokan tetap tidak terganggu, mencapai sekitar 135.000 metrik ton tembaga selama 2024. Setelah penyelesaian fase 2 yang diperkirakan selesai tahun 2028, output Udokan diperkirakan akan meningkat menjadi sekitar 450.000 metrik ton per tahun.

8. Australia - Cadangan Kuat

Australia menghasilkan 800.000 metrik ton tembaga selama 2024, sedikit meningkat dari 778.000 metrik ton yang diproduksi pada 2023. Operasi Olympic Dam milik BHP di Australia Selatan merupakan fasilitas tembaga utama negara ini, mencapai rekor produksi total tembaga selama 10 tahun sebesar 216.000 metrik ton pada 2024.

Glencore mengoperasikan kompleks Mount Isa di Queensland sebagai salah satu produsen tembaga utama Australia, meskipun manajemen mengumumkan rencana penutupan untuk paruh kedua 2025. Meskipun produksi Australia relatif kecil dibandingkan pemimpin global, negara ini memiliki cadangan tembaga terbesar kedua di dunia sebesar 100 juta metrik ton, setelah China yang memiliki 190 juta metrik ton.

9. Kazakhstan - Produsen Baru Muncul

Kazakhstan memproduksi 740.000 metrik ton tembaga selama 2024, mempertahankan tingkat produksi yang seimbang dengan 2023 dan masuk ke peringkat 10 besar dunia—mengalahkan Meksiko dan Zambia. Negara ini menunjukkan ekspansi produksi yang luar biasa, terutama jika dibandingkan dengan hanya 510.000 metrik ton yang diekstraksi pada 2021.

Pemerintah Kazakhstan merilis Rencana Pembangunan Nasional pada Februari 2024 yang menargetkan pertumbuhan 40 persen dalam produksi mineral hingga 2029 melalui peningkatan eksplorasi, mekanisme pembiayaan proyek, dan insentif pajak investasi. Di antara perusahaan pertambangan utama Kazakhstan, perusahaan swasta KAZ Minerals mengoperasikan fasilitas Aktogay, yang memproduksi 228.800 metrik ton tembaga selama 2024, dibandingkan 252.400 metrik ton di 2023.

10. Meksiko - Produksi Konsisten

Meksiko masuk dalam peringkat 10 besar negara penghasil tembaga, dengan produksi 700.000 metrik ton selama 2024—peningkatan kecil sebesar 1.000 metrik ton dibandingkan 2023. Tambang Buenavista del Cobre milik Grupo Mexico di Sonora merupakan operasi tembaga terbesar negara ini, menghasilkan 725 juta pound konsentrat tembaga dan 193 juta pound katoda tembaga selama 2023.

Grupo Mexico juga mengoperasikan La Caridad, fasilitas tembaga terbesar kedua di Meksiko, yang memproduksi 387.000 metrik ton konsentrat tembaga dan 51 juta pound katoda tembaga selama 2023, menunjukkan posisi pasar perusahaan yang kokoh.

Cadangan Strategis dan Prospek Produksi Masa Depan

Distribusi cadangan tembaga global mengungkapkan kerentanan dan peluang strategis. China memegang posisi cadangan terbesar dengan 190 juta metrik ton, sementara Peru dan Australia masing-masing memiliki sekitar 100 juta metrik ton. Konsentrasi cadangan yang terbatas di beberapa negara menimbulkan kekhawatiran tentang ketahanan rantai pasok dan menegaskan mengapa Chili tetap menjadi negara penghasil tembaga terbesar di dunia dengan keamanan cadangan tambahan.

Perkiraan produksi jangka pendek memperkirakan munculnya defisit pasokan di berbagai wilayah konsumen utama, terutama karena inisiatif elektrifikasi mempercepat permintaan tembaga. Peralihan pasar ini seharusnya memberikan dukungan harga dan meningkatkan margin operasional bagi perusahaan tambang mapan maupun penjelajah kecil.

Implikasi Investasi dan Peluang Pasar

Bagi investor yang mencari eksposur pasar tembaga, analisis produksi tingkat negara menunjukkan peluang yang muncul di luar pemimpin tradisional. Lonjakan output Indonesia dan ekspansi cepat Kazakhstan menunjukkan dinamika investasi yang berkembang, sementara operasi Chili yang mapan memberikan stabilitas. Peralihan menuju kondisi defisit pasokan yang dipicu oleh infrastruktur tambang yang menua menciptakan lingkungan yang menguntungkan bagi produsen yang mampu memperluas cadangan dan menerapkan teknologi ekstraksi canggih.

Negara penghasil tembaga terbesar di dunia tetap Chili, namun lanskap kompetitif telah berkembang secara signifikan. Memahami hierarki produksi yang terus berkembang ini memungkinkan pengambilan keputusan investasi yang lebih baik di pasar komoditas dan memberikan konteks penting untuk memahami ketahanan rantai pasok global dalam inisiatif elektrifikasi dan pembangunan infrastruktur energi terbarukan.