#WTICrudePlunges

Judul Post: Analisis Lengkap Saya tentang Penurunan Harga Minyak WTI

Isi Post:

Minyak mentah WTI anjlok hampir dua belas persen dalam satu hari perdagangan pada 8 April. Ini adalah salah satu penurunan harian terbesar dalam harga minyak tahun ini. Pergerakan ini tiba-tiba dan keras. Hal ini mengejutkan banyak trader. Katalis utama adalah pengumuman gencatan senjata selama dua minggu di Timur Tengah. Mantan Presiden Trump menyetujui gencatan senjata tersebut. Perjanjian ini juga mencakup ketentuan untuk membuka kembali Selat Hormuz untuk pengiriman. Pasar langsung menghapus sebagian besar premi risiko geopolitik yang telah terkumpul selama beberapa minggu terakhir.

Saya telah berdagang di pasar minyak selama beberapa tahun. Saya telah melihat banyak pergerakan tajam. Tapi yang ini layak untuk dianalisis secara mendalam. Penurunan dua belas persen ini bukan sekadar koreksi normal. Ini adalah sinyal bahwa pasar sangat overextended di sisi atas. Ketakutan akan gangguan pasokan besar telah mendorong harga ke level yang tidak berkelanjutan. Ketika ketakutan itu menghilang, harga pun runtuh. Begitulah akhir dari reli minyak geopolitik. Mereka naik cepat dan turun bahkan lebih cepat.

Izinkan saya berikan angka-angka spesifiknya. Sebelum penurunan, minyak mentah WTI diperdagangkan mendekati delapan puluh lima dolar per barel. Harga terendah intraday mencapai tujuh puluh empat dolar delapan puluh sen. Itu adalah penurunan lebih dari sepuluh dolar dalam satu sesi perdagangan. Harga penutupan mendekati tujuh puluh lima dolar. Volume perdagangan sangat tinggi. Banyak trader terpaksa melikuidasi posisi panjang mereka. Beberapa dihentikan keluar. Yang lain mengambil keuntungan sebelum kerugian menjadi lebih besar. Penjualan berlangsung tertib tetapi tanpa henti.

Sekarang, izinkan saya jelaskan mengapa gencatan senjata menyebabkan penurunan harga minyak yang begitu dramatis. Timur Tengah adalah wilayah penghasil minyak paling penting di dunia. Selat Hormuz adalah titik kritis paling penting untuk pengiriman minyak. Ketika selat ini terancam, pasar memperhitungkan kemungkinan besar gangguan pasokan. Trader memperkirakan bahwa penutupan bisa menghilangkan dua sampai tiga juta barel per hari dari pasokan global. Jumlah yang sangat besar. Harga minyak menguat untuk mencerminkan risiko tersebut. Ketika gencatan senjata diumumkan dan selat akan dibuka kembali, premi risiko tersebut hilang hampir seketika. Pasar menyadari bahwa skenario terburuk tidak lagi mungkin terjadi. Harga pun menyesuaikan diri turun dengan cepat.

Analisis saya tentang apakah penurunan harga minyak akan berlanjut adalah sebagai berikut. Penjualan panik awal kemungkinan sudah berakhir. Penurunan dua belas persen ini sudah mencerminkan penghapusan sebagian besar premi geopolitik. Namun, mungkin ada penurunan lebih lanjut dalam beberapa hari mendatang. Jika gencatan senjata tetap berlangsung dan pengiriman kembali normal tanpa insiden, minyak bisa menguji level seventy dolar. Itu adalah level support psikologis dan teknikal yang penting. Jika menembus di bawah seventy dolar, pintu menuju sixty eight dolar dan kemudian sixty five dolar akan terbuka.

Namun, saya tidak percaya minyak akan turun jauh di bawah itu. Fundamental tetap mendukung harga minyak di kisaran seventy sampai delapan puluh dolar. Inventaris global rendah. Celah pasokan dari gangguan tersebut nyata. Bahkan dengan selat yang dibuka kembali, dibutuhkan empat sampai delapan minggu untuk membangun kembali cadangan sebesar 155 juta barel yang telah berkurang. Permintaan tetap kuat. OPEC plus terus mengelola pasokan dengan hati-hati. Cadangan strategis minyak AS berada di level rendah dan belum siap untuk pelepasan besar-besaran. Faktor-faktor ini akan memberikan dasar harga di bawah.

Strategi posisi saya untuk minyak WTI adalah sebagai berikut. Saya tidak mengejar harga yang lebih rendah. Waktu yang tepat untuk menjual adalah sebelum penurunan. Sekarang setelah penurunan terjadi, saya mencari peluang membeli. Zona beli pertama saya adalah antara seventy dan seventy two dolar. Saya akan mulai posisi long kecil di sana. Zona beli kedua saya adalah antara sixty eight dan seventy dolar. Saya akan menambah posisi di sana. Zona beli ketiga adalah di bawah sixty eight dolar. Saya akan mengalokasikan posisi penuh di sana. Saya tidak berharap harga turun di bawah sixty five dolar kecuali ekonomi global memasuki resesi.

Saya juga memantau saham sektor energi. Penurunan harga minyak telah menekan harga saham perusahaan minyak. Ini mungkin reaksi berlebihan untuk perusahaan yang lebih kuat. Perusahaan minyak besar yang terintegrasi memiliki bisnis yang beragam. Mereka memiliki operasi pengilangan, kimia, dan energi terbarukan. Pendapatan mereka tidak bergerak sejalan satu sama lain dengan harga minyak. Penjualan saham mereka bisa menjadi peluang membeli. Saya mengamati Exxon, Chevron, dan perusahaan besar Eropa. Saya juga memantau perusahaan jasa minyak. Mereka bahkan lebih leverage terhadap harga minyak. Mereka menawarkan risiko lebih tinggi dan potensi imbal hasil yang lebih besar.

Bagi trader yang lebih suka futures atau produk yang diperdagangkan di bursa, saya sarankan berhati-hati. Pasar minyak tetap volatile. Gencatan senjata hanya berlangsung dua minggu. Pertempuran bisa dilanjutkan lagi pada 22 April. Jika itu terjadi, harga minyak akan melonjak kembali secepat mereka jatuh. Ini bukan pasar yang stabil. Ini pasar yang didorong oleh berita utama dan emosi. Ukuran posisi harus kecil. Stop loss harus cukup lebar untuk menghindari kerugian besar. Leverage harus rendah atau nol.

Risiko terhadap analisis saya perlu dijelaskan dengan jelas. Jika gencatan senjata bertahan lebih dari dua minggu dan diperpanjang menjadi perdamaian jangka panjang, minyak bisa bergerak perlahan ke arah sixty five dolar. Jika data ekonomi global melemah secara signifikan, kekhawatiran permintaan akan menambah tekanan ke bawah. Jika OPEC plus secara tak terduga meningkatkan produksi, itu juga akan menekan harga lebih rendah. Saya memantau semua faktor ini setiap hari.

Penilaian akhir saya adalah bahwa penurunan minyak WTI adalah peluang membeli bagi investor yang sabar. Ketakutan telah berlebihan. Fundamental tetap konstruktif. Dunia masih membutuhkan minyak. Pasokan masih terbatas. Risiko geopolitik telah berkurang tetapi belum hilang. Saya membeli minyak di kisaran rendah seventy dolar. Saya akan membeli banyak jika minyak menyentuh kisaran high sixty dolar. Saya mempertahankan saham energi saya dan berencana menambah saat melemah lebih jauh.

Terima kasih telah membaca analisis saya tentang penurunan minyak WTI. Ini adalah peristiwa pasar yang akan memiliki efek riak di semua kelas aset. Harga minyak yang lebih rendah baik untuk konsumen dan sebagian besar bisnis. Mereka buruk untuk produsen minyak dan investor energi. Ketahui di sisi mana Anda berada. Kelola risiko Anda dengan hati-hati. Pasar minyak tidak memaafkan kesalahan. Semoga semua trader meraih keuntungan di hari-hari mendatang.