テスラ取引の振り返り——なぜ私は180ドルで損切りしたのか、そして何を学んだのか

これは私にとって最も痛い取引の一つであり、自分の教訓として書き記す。

2024年、テスラの株価は高値から分割後に160ドル程度まで下落し、私は安くなったと感じて段階的に買い増し、平均コストは180ドルになった。当時の買い理由：FSD（完全自動運転）が間もなく実現（マスクの言葉）、上海工場の増産、納車開始。見た目はとても良さそうだった。

保有期間中、株価は220ドルまで上昇し、利益は22%。私は売らなかった、「まだ上がるかもしれない」と思っていたからだ。その後、マスクは株を売ってTwitterを買い始め、テスラの株価は下落に転じた。利益から損失に変わり、ずっと持ち続けて150ドルまで下がった。耐えられなくなり、180ドルで損切りした。なんとか損益分岐点に戻したが、一年の時間とコストを浪費した。

振り返ってみると、三つの誤りを犯した。

第一、CEOの個人的魅力に過度に依存したこと。マスクは確かに天才だが、そのエネルギーは分散している。今日ロケットを作り、明日トンネルを掘り、明後日Twitterをやる。テスラは彼の多くのプロジェクトの一つに過ぎない。資金を「集中していない」創業者に賭けるのはリスクが高い。

第二、競争状況を無視したこと。2024年には比亞迪が販売台数でテスラを超え、小米のSU7も好評を博した。テスラの技術優位性は縮小しているが、その評価額は依然として「リーダー」の評価を保っている。この矛盾に気づかなかった。

第三、利確のタイミングを逃したこと。株価が180から220に上昇したとき、半分を売って利益を確定すべきだった。しかし、私は欲張りで、もっと稼ぎたかった。結果、利益から損失に変わり、心が崩壊した。

今、自分に鉄則を設けた：どんなポジションでも、浮いている利益が20%以上になったら半分を売る。残りはトレイリングストップを設定する。大きな相場を逃すこともあるが、大部分の利益は守れる。

今、GateのTSLAの価格は再び200ドル台に戻っているが、私はもう買わない。上がらないからではなく、自分がまだ準備できていないとわかっているからだ。この教訓を完全に消化し、FOMO（取り残される恐怖）に左右されなくなるまで、再考することはないだろう。