O Grupo Hanjin não consegue subscrever integralmente a emissão de obrigações de 400 mil milhões de won

O Grupo Hanjin (BBB+) não conseguiu subscrever totalmente a sua emissão de obrigações corporativas durante a previsão de procura realizada no dia 14, segundo fontes do setor de banca de investimento. A empresa de logística procurava angariar 400 mil milhões de won através da venda de obrigações, mas recebeu um total de 440 mil milhões de won em ordens de compra, com a tranche com maturidade de 1 ano a ficar aquém em 10 mil milhões de won, apesar de oferecer a taxa de juro na faixa superior. A emissão de obrigações tem como objetivo refinanciar 700 mil milhões de won em obrigações corporativas que vencem no dia 22, sendo a falta coberta pelos fundos próprios da empresa.

A emissão de obrigações da Hanjin mostra resultados mistos por tranche

De acordo com o setor de banca de investimento no dia 14, a Hanjin realizou a previsão de procura para uma emissão de obrigações corporativas no valor de 400 mil milhões de won e recebeu ordens de compra totais de 440 mil milhões de won. Por tranche, a obrigação com maturidade de 1 ano, que pretendia 200 mil milhões de won, recebeu 190 mil milhões de won em ordens, resultando numa falta de 10 mil milhões de won. A obrigação com maturidade de 1,5 anos, que pretendia 200 mil milhões de won, recebeu 250 mil milhões de won em ordens.

A Hanjin apresentou uma faixa de taxa de juro esperada de ±50bp em relação à taxa de colocação privada individual. A tranche de 1 ano não conseguiu preencher a quantia a angariar nem na faixa superior de +50bp, enquanto a tranche de 1,5 anos preencheu as ordens de compra ao nível da taxa de colocação privada.

A NH Investment & Securities, a KB Securities, a Korea Investment & Securities, a Kiwoom Securities e a Daishin Securities atuaram como subscritores líderes.

A Hanjin aloca fundos para refinanciamento de obrigações

Os fundos angariados serão utilizados para refinanciar 700 mil milhões de won em obrigações corporativas que vencem no dia 22. A empresa planeia cobrir a falta com os seus próprios fundos retidos.

A Hanjin reporta crescimento de receitas no 1.º trimestre, apesar de queda de lucros

A Hanjin registou receitas consolidadas de 779 mil milhões de won no 1.º trimestre, um aumento de 6,8% face ao mesmo período do ano passado. O crescimento refletiu um desempenho forte nos negócios globais, incluindo transporte e distribuição, impulsionados pelo crescimento das exportações de K-beauty e outras marcas coreanas, bem como por novos contratos ganhos em transporte terrestre e manuseamento de matérias-primas.

No entanto, o lucro operacional diminuiu 27,4% para 19,8 mil milhões de won devido à redução do volume de contentores nos portos, resultante de riscos geopolíticos no Médio Oriente, e ao aumento da proporção de volume de baixo preço no setor de entrega de encomendas.

A Hanjin mantém rácios de dívida em 183,6%

No final do 1.º trimestre, o rácio de dívida consolidado da Hanjin situava-se nos 183,6%, com dependência de endividamento em 49,6%.

FAQ

O que aconteceu com a emissão de obrigações da Hanjin no dia 14?

A Hanjin não conseguiu subscrever totalmente a sua emissão de obrigações corporativas de 400 mil milhões de won durante a previsão de procura no dia 14, tendo recebido 440 mil milhões de won em ordens totais, mas ficando aquém em 10 mil milhões de won na tranche com maturidade de 1 ano, apesar de ter oferecido a taxa de juro na faixa superior de +50bp.

Porque é que a Hanjin está a emitir obrigações corporativas?

A Hanjin está a emitir obrigações para refinanciar 700 mil milhões de won em obrigações corporativas que vencem no dia 22, sendo qualquer falta coberta pelos fundos próprios retidos da empresa.

Como correu a Hanjin a nível financeiro no 1.º trimestre?

A Hanjin registou receitas consolidadas no 1.º trimestre de 779 mil milhões de won, mais 6,8% em termos homólogos, impulsionadas pelo crescimento dos negócios globais em transporte e distribuição, mas o lucro operacional caiu 27,4% para 19,8 mil milhões de won devido à redução dos volumes de contentores nos portos e ao aumento do volume de entregas de encomendas a baixo preço.