A Coinbase e a Better Home & Finance Holding Company financiaram a primeira hipoteca apoiada pela Fannie Mae usando bitcoin como garantia e planejam tornar o produto disponível para mutuários qualificados em todo o país até o verão. O produto, anunciado pela primeira vez em março, foi criado para permitir que compradores de imóveis usem suas participações em cripto como parte do pagamento de entrada sem vender seus ativos digitais. Isso marca a primeira vez que uma grande entidade de financiamento imobiliário dos EUA aceitou hipotecas lastreadas em criptomoedas, oferecendo um novo caminho para a compra de casa para mutuários com participações relevantes em ativos digitais, mas com reservas de caixa limitadas.
Joe e Amy compram a primeira casa usando bitcoin como garantia
A Coinbase e a Better fecharam o primeiro empréstimo desse tipo para Joe e Amy, um casal casado no início dos 30 anos de Ann Arbor, em Michigan. Joe, engenheiro de software, e Amy, estudante de pós-graduação, haviam acumulado poupança em ativos digitais, mas não tinham dinheiro suficiente para uma entrada tradicional, disseram as empresas. Em vez de vender seu bitcoin, pagar impostos sobre ganhos de capital e abrir mão de um possível potencial de alta futuro, Joe e Amy prometeram seu bitcoin como garantia e compraram sua primeira casa.
“Na Coinbase, acreditamos que o bitcoin deve fazer mais do que ficar parado em uma carteira. Ele deve funcionar para as pessoas que o mantêm”, disse Mark Troianovski, chefe de parcerias com consumidores e plataforma na Coinbase. “Financiar a primeira hipoteca conforming com lastro em token é uma das demonstrações mais tangíveis dessa visão que já vimos.”
Inicialmente, o produto oferece suporte ao bitcoin e à stablecoin USDC, com planos de adicionar mais ativos digitais ao longo do tempo à medida que o mercado amadurece.
Estrutura do empréstimo combina hipoteca da Fannie Mae com entrada lastreada em cripto
A estrutura envolve dois empréstimos que são fechados simultaneamente. O primeiro é uma hipoteca padrão da Fannie Mae idêntica a uma hipoteca conforming convencional, enquanto o segundo é um empréstimo separado com lastro em cripto que financia a entrada, disse um porta-voz da Coinbase ao The Block.
Por exemplo, um mutuário comprando uma casa de US$ 500.000 poderia obter uma hipoteca da Fannie Mae de US$ 400.000 e usar um empréstimo separado de US$ 100.000 com lastro em cripto para a entrada. Para garantir esse empréstimo de entrada, o mutuário ofereceria em torno de US$ 250.000 em bitcoin como garantia. A proporção de promessa de garantia para empréstimos lastreados em bitcoin é aproximadamente de 2,5 para 1. Para empréstimos lastreados em USDC, a proporção é de 1,25 para 1.
Embora tecnicamente sejam dois empréstimos, a Better os estrutura de forma que os mutuários os percebam como um só, disse o porta-voz. Ambos os empréstimos compartilham a mesma taxa de juros e cronograma de amortização, resultando em um único pagamento mensal.
Os valores máximos dos empréstimos seguem os limites padrão de empréstimos conforming da Fannie Mae, que variam por região, disse o porta-voz, acrescentando que o produto oferece prazos de hipoteca de taxa fixa de 15 anos e de 30 anos. A cripto prometida permanece sob custódia durante a duração do empréstimo por meio da conta de custódia da Better na plataforma da Coinbase, disse o porta-voz.
Lista de espera representa US$ 250 milhões em volume potencial de empréstimos
A demanda pelo produto já vinha forte antes do lançamento nacional. O porta-voz disse que a lista de espera atualmente representa cerca de US$ 250 milhões em volume potencial de empréstimos, com mais da metade dos mutuários interessados querendo comprar uma casa dentro de seis meses.
Cerca de 76% dos mutuários da lista de espera já são usuários da Coinbase, disse o porta-voz, observando que Califórnia, Nova York e Flórida atualmente representam os três principais estados de interesse para os mutuários em potencial.
A Better, que já financiou mais de US$ 110 bilhões em empréstimos até hoje, disse que 41% de seus clientes pré-aprovados se qualificam com base em renda e crédito, mas não têm dinheiro suficiente para uma entrada tradicional. A empresa afirmou que hipotecas com lastro em cripto oferecem um novo caminho para a compra de casa para esses mutuários.
FAQ
O que é a primeira hipoteca da Fannie Mae lastreada em bitcoin?
A Coinbase e a Better Home & Finance Holding Company financiaram a primeira hipoteca apoiada pela Fannie Mae usando bitcoin como garantia. O produto permite que compradores de imóveis usem seus criptoativos como parte do pagamento de entrada sem vender seus ativos digitais, e ficará disponível para mutuários qualificados em todo o país até o verão.
Como funciona a estrutura da hipoteca com lastro em cripto?
A estrutura envolve dois empréstimos fechados simultaneamente: uma hipoteca padrão da Fannie Mae e um empréstimo separado com lastro em cripto que financia a entrada. Para empréstimos lastreados em bitcoin, os mutuários prometem garantia em uma proporção de aproximadamente 2,5 para 1, enquanto empréstimos lastreados em USDC exigem uma proporção de 1,25 para 1. Ambos os empréstimos compartilham a mesma taxa de juros e cronograma de amortização, resultando em um único pagamento mensal.
Quanta demanda existe por hipotecas com lastro em cripto?
A lista de espera atualmente representa cerca de US$ 250 milhões em volume potencial de empréstimos, com mais da metade dos mutuários interessados buscando comprar uma casa dentro de seis meses. Cerca de 76% dos mutuários da lista de espera já são usuários da Coinbase, e Califórnia, Nova York e Flórida representam os três principais estados de interesse.
