Os 119.754 bitcoins roubados pela Bitfinex em 2016 foram libertados após 14 meses de prisão, e o tribunal decidiu que a exchange foi a única vítima, 94.636 moedas representaram 30% da reserva estratégica dos EUA, e os tokens LEO apostaram no final com um prémio de 60%.
(Resumo: O governo dos EUA está prestes a devolver os 9 bitcoins que foram hackeados pela Bitfinex?) K33: Prémio do token LEO de 60% indica que o processo legal está a chegar ao fim)
(Suplemento de contexto: Relatório da Bitfinex: A fraqueza dos ETFs e a venda de baleias são ataques duplos, e o Bitcoin $5,3M é uma linha chave de defesa)
Índice deste artigo
Toggle
- Nessa noite, 2.072 transações
- Seis anos de furtividade
- O registo não é esquecido
- Ativos inesperados do Tesouro dos EUA
- Utilizadores individuais, quem irá compensar?
- O nascimento do token de compensação LEO
- Mecanismo de recompra e queima da LEO
- Três finais com um mercado
A 15 de janeiro de 2026, o Departamento de Justiça dos EUA apresentou um documento num tribunal federal. No cerne do documento está apenas uma frase: a exchange Bitfinex, e não os seus utilizadores individuais, foi a “única vítima” do chocante roubo em 2016.
Isto significa que investidores individuais que perderam diretamente o seu Bitcoin quando a Bitfinex foi hackeada em 2016 não têm reivindicações diretas de direito. Cerca de 94.636 Bitcoins (atualmente representando 30% da reserva estratégica de Bitcoin dos EUA e cerca de 64 milhões de dólares à capitalização de mercado atual) serão considerados devolvidos à própria bolsa Bitfinex.
Para compreender esta decisão e o que ela significa para o mercado, recuemos à noite de 2 de agosto de 2016.
Naquela noite, 2.072 transações
Tarde da noite de 2 de agosto de 2016, o sistema da Bitfinex registou o próximo lote de pedidos de levantamento anormais.
Estes pedidos parecem estar totalmente em conformidade: cada um passa pelo processo de autorização multi-assinatura, e cada um possui uma credencial operacional legítima. O problema é que estas 2.072 transações (totalizando 119.754 Bitcoins) apontam todas para o mesmo endereço de carteira externa.
O núcleo técnico deste ataque reside na arquitetura multiassinatura empregue pelo Bitfinex. A Bitfinex utiliza a BitGo como custódia terceirizada e, teoricamente, cada levantamento requer autorização simultânea tanto da Bitfinex como da BitGo, o que é indispensável. No entanto, o hacker encontrou uma porta traseira: através dos direitos de administrador do sistema backend da Bitfinex, contornaram o link de autorização da BitGo, fazendo com que todo o sistema pensasse que cada levantamento foi revisto por ambas as partes.
No vernáculo, o hacker encontra uma chave que lhe permite disfarçar-se ao mesmo tempo de exchange e de guardião, e depois usa essa chave para esvaziar o cofre.
No passo final, o hacker apagou as credenciais de acesso e os registos de operações no servidor, cortando o caminho de rastreio mais direto.
Quando a Bitfinex descobriu a anomalia, 119.754 Bitcoins já não estavam disponíveis.
Posteriormente, a Bitfinex implementou uma redução obrigatória de cerca de 36% para todos os utilizadores, o que significava que os fundos da conta de cada utilizador eram deduzidos à força em cerca de um terço e trocados por tokens BFX como compensação, que mais tarde eram convertidos no token da plataforma LEO. Para os utilizadores individuais, foi um fardo coletivo forçado a partilhar as perdas e um processo judicial que durou quase uma década.
Seis anos de furtividade
Não é fácil levantar 119.754 Bitcoins, e vendas em larga escala inevitavelmente deixarão pistas on-chain que podem ser rastreadas, por isso o hacker optou por ser paciente (um casal comum a viver em Manhattan, Nova Iorque, declarou-se culpado em 2023).
No início de 2017, pequenos lotes de bitcoins roubados começaram a circular. O caminho é: a carteira roubada da Bitfinex → o mercado da dark web AlphaBay. A AlphaBay era a maior plataforma de negociação da dark web do mundo na altura, oferecendo serviços de troca de criptomoedas capazes de trocar uma moeda por outra, tentando quebrar o percurso de rastreio na cadeia.
Em julho de 2017, a AlphaBay foi apreendida conjuntamente pelo FBI dos EUA e pela Europol. O hacker mudou de rumo e voltou-se para o mercado russo da dark web Hydra.
Ao mesmo tempo, outra parte do Bitcoin é convertida numa forma mais difícil de rastrear: moedas de ouro. Acusações posteriores mostraram que a esposa do arguido tinha enterrado moedas de ouro com as próprias mãos num determinado local, e o local tinha sido apreendido pelas autoridades. Outros foram trocados por cartões-presente Walmart para gastar na aplicação Walmart com a conta do iPhone.
Desta forma, o casal viveu uma vida aparentemente normal em Nova Iorque durante seis anos… Durante este tempo, a sua camuflagem é quase perfeita.
O livro de registos não é esquecido
A 8 de fevereiro de 2022, o FBI prendeu Ilya Lichtenstein e a sua esposa, Heather Morgan, no seu apartamento em Nova Iorque.
As autoridades encontraram as chaves privadas da carteira de criptomoedas, que continha mais de 94.000 Bitcoins nos seus dispositivos eletrónicos. Aos preços de mercado de 2022, as moedas valem cerca de 4,5 mil milhões de dólares, mais de 60 vezes o valor de mercado quando foram roubadas há seis anos.
Como é que o FBI os imobilizou?
Os meios principais provêm da análise on-chain. Empresas de análise de blockchain como a Chainalysis rastrearam todos os caminhos de movimento do Bitcoin roubado após a sua saída das carteiras da Bitfinex. Embora Lichtenstein tenha usado técnicas de mistura multi-camada numa tentativa de apagar vestígios de transações, toda a história do Bitcoin está permanentemente inscrita na cadeia e não pode ser apagada. Cada operação de “limpeza” deixa padrões de comportamento em diferentes nós que podem ser analisados.
- Em agosto de 2023, Lichtenstein declarou-se culpado e admitiu que era o autor do ataque de 2016.
- Em novembro de 2024, um tribunal federal condenou Lichtenstein a 60 meses (5 anos) de prisão e Morgan a 18 meses.
A 2 de janeiro de 2026, Lichtenstein foi libertado após cumprir 14 meses de prisão e transferido para confinamento domiciliário. Baseia-se no First Step Act, assinado por Trump em 2018, que permite a reclusos não violentos obter créditos participando em programas de educação e formação profissional para obter liberdade condicional significativamente cedo. Como a acusação de Lichtenstein é conspiração para cometer branqueamento de capitais, e não um crime violento, ele qualifica-se.
Após ser libertado da prisão, agradeceu publicamente a Trump nas redes sociais, e a sua esposa também foi libertada após cumprir a pena. Que tipo de acordo de confissão chegaram com a acusação? podem ser condenados tão levemente, e o mundo exterior não saberá.
Ativos inesperados do Tesouro dos EUA
Na altura da detenção de Lichtenstein, 94.643 Bitcoins foram confiscados pelo governo dos EUA. As investigações subsequentes recuperaram mais, com um total de mais de 119.000 recuperações, com uma capitalização bolsista superior a 80 mil milhões de dólares atualmente.
O estatuto deste lote de moedas nas contas apreendidas pelo governo dos EUA tem estado incerto: tanto como produto do crime como como bens a serem alienados no sentido legal.
Em 2025, a administração Trump anunciou a criação da “Reserva Estratégica de Bitcoin dos EUA” para gerir centralmente os bitcoins confiscados pelo governo através de vários processos policiais e que deixarão de ser leiloados nem retirados. Foram roubados 94.636 Bitcoins da Bitfinex, representando 30% desta reserva.
Esta realidade apresenta uma contradição jurídica estrutural: as moedas são a perda de bens ao nível criminal, mas a nível civil, a sua propriedade final ainda precisa de ser decidida pelo tribunal.
A 15 de janeiro de 2026, a resposta do Departamento de Justiça dos EUA foi: devolver as moedas à bolsa Bitfinex.
Utilizadores individuais, quem vai compensar?
Há um canto desta história que é quase invisível na linguagem formal dos documentos legais.
O documento do DOJ alega que não houve “vítimas” no caso: em termos legais, a Bitfinex compensou utilizadores individuais posteriormente em 2016 (através do token BFX, mais tarde o mecanismo LEO), pelo que os utilizadores individuais já não têm reclamações civis diretas.
Esta posição tem a sua lógica dentro do quadro legal: a Bitfinex assumiu as perdas enquanto instituição, e as perdas contabilísticas dos utilizadores individuais foram transferidas e compensadas.
Mas, na prática, os utilizadores individuais que foram forçados a deduzir um terço das suas contas em 2016 (especialmente aqueles que não detiveram tokens LEO durante muito tempo ou venderam quando o valor de mercado LEO estava lento) nunca recuperaram realmente a compensação equivalente.
Para não falar que, ao preço atual do Bitcoin, a redução de 36% em 2016 significa o que perderam.
“O tribunal disse que a Bitfinex foi a única vítima. Mas para aqueles cujas contas foram debitadas à força em 2016, esta conclusão são duas coisas diferentes do que recordam quando aconteceu.” um
primeiros utilizadores do Bitfinex que ocupam cargos há mais de uma década escreveram nas redes sociais.
O nascimento do token de compensação LEO
Aqui está um acréscimo: em 2019, a empresa-mãe da Bitfinex, iFinex, enfrentou uma disputa legal relacionada com a Tether (o Procurador-Geral de Nova Iorque acusou a Bitfinex de apropriação indevida das reservas da Tether para colmatar uma lacuna de financiamento de cerca de 8,5 milhões de dólares). Para tal, o iFinex foi emitido através de uma colocação privada Token UNUS SED LEO (LEÃO), angariando cerca de 10 mil milhões de dólares.
Mecanismo de recompra e queima da LEO
O white paper da LEO especifica claramente dois mecanismos de recompra e queima:
- Recompra rotineira e destruição:iFinex será pelo menos equivalente à receita consolidada do mês anterior em cada mês27% do montante usado para recomprar e queimar LEO no mercado aberto até que todos os tokens sejam queimados. Isto faz do LEO um símbolo deflacionário.
- Fundos de hackers são recuperados e destruídos: O white paper estipula especificamente que, se o Bitfinex estiver protegido do ataque de 2016Recuperar fundos roubados(Após deduzir os custos legais e operacionais relevantes), pelo menos 80% do montante líquido recuperado será usado para recomprar e queimar tokens LEO no mercado aberto. Esta é uma cláusula chave: liga diretamente a recuperação de Bitcoins roubados aos interesses dos detentores de LEO.
Três finais e um mercado
Atualmente, existem três possíveis próximos passos:
**O primeiro tipo: todos os 94.636 Bitcoins são devolvidos ao Bitfinex.**A Bitfinex cumpriu o seu compromisso de 2019 de queimar LEO com uma recompra de 80%. Aproximadamente 75.000 Bitcoins foram gradualmente libertados sob a forma de compras de mercado, com uma média de 139 por dia durante 18 meses.
O impacto global na oferta no Bitcoin pode ser limitado, mas espera-se que a LEO beneficie significativamente. Esta é a principal expectativa refletida pelo atual prémio de 60% para a LEO.
**O segundo tipo: retorno parcial, o que complica o procedimento.**Se uma reclamação de terceiros for aceite pelo tribunal, o plano de distribuição entra em negociações complexas com várias partes, e o prazo pode ser prolongado para vários anos. O prémio da LEO pode gradualmente desaparecer e o mercado voltará a ficar à margem.
**O terceiro tipo: o governo dos EUA fica com este lote de moedas.**Se o tribunal finalmente concluir que os ativos são provenientes de receitas confiscadas pelo governo e o quadro de “devolução às vítimas” não se aplicar, 94.636 Bitcoins permanecem na reserva estratégica dos EUA. As promessas da LEO para 2019 não foram cumpridas, o prémio foi anulado e o caminho para a acusação para utilizadores individuais foi completamente fechado.
A situação atual inclina-se para o primeiro resultado, mas os processos legais raramente avançam à velocidade esperada pelo mercado. Vai atingir os preços de mercado? Ainda precisa de ser verificado pelo tempo.
