Когда Ким Хохфельд, глобальный руководитель направления денежных средств и цифровых активов в State Street Bank, объявила новость, отрасль увидела будущее финансов: «В партнерстве с Galaxy мы совместно продвигаем эволюцию традиционных финансов в ончейн-среде».
Недавно State Street Bank и Galaxy Asset Management официально представили планы по запуску токенизированного фонда ликвидности "State Street Galaxy Onchain Liquidity Sweep Fund" (SWEEP) на блокчейне Solana в начале 2026 года. Этот шаг знаменует новый этап глубокого взаимодействия между крупными традиционными финансовыми институтами и крипто-нативными компаниями.
01 Основная архитектура фонда
Токенизированный фонд ликвидности SWEEP будет использовать стейблкоин PYUSD от PayPal в качестве основного средства для подписки и погашения.
В основе концепции фонда — обеспечение инвесторам круглосуточной ликвидности. Это означает, что инвесторы больше не ограничены традиционными торговыми часами и могут управлять активами в любое время.
Согласно объявлению, на первом этапе фонд будет доступен квалифицированным покупателям, отвечающим определённым требованиям. Для институциональных инвесторов минимальный порог вложений составляет $5 млн, для частных — $1 млн.
Ondo Finance, ключевой сторонник фонда, выделяет около $200 млн стартового капитала, обеспечивая устойчивую ликвидность для начального этапа работы фонда.
02 Технологические инновации и мультицепочная стратегия
С технической точки зрения фонд SWEEP реализует прогрессивную стратегию мультицепочного размещения. Старт произойдет на блокчейне Solana, который отличается высокой пропускной способностью и низкими транзакционными издержками.
В дальнейшем фонд планирует расширение на блокчейны Stellar и Ethereum, формируя сеть активов на ведущих публичных цепочках. Galaxy Asset Management будет использовать инструменты Chainlink для передачи данных и активов между цепями, обеспечивая совместимость между различными блокчейн-сетями.
State Street Bank and Trust Company выступит кастодианом, отвечая за хранение активов фонда. Цифровая инфраструктура Galaxy предоставит технологии токенизации и защищенную цифровую платформу для выпуска и управления токенами SWEEP.
03 Влияние на отрасль и рыночное значение
Запуск фонда SWEEP — это не просто появление нового продукта, а важный этап сближения традиционных и децентрализованных финансов.
«Токенизация стремительно становится мостом между традиционными финансами и ончейн-экономикой, а SWEEP — значительный скачок на этом пути», — отметил Ян де Боде, президент Ondo Finance, комментируя партнерство.
Это сотрудничество еще больше укрепляет связи между State Street Bank и Galaxy. В сентябре 2024 года State Street запустил три активно управляемых ETF с субконсультациями от Galaxy, сосредоточенных на цифровых активах и прорывных технологиях.
State Street Bank управляет активами на сумму более $5 трлн, что подчеркивает масштаб изменений, происходящих в традиционном финансовом секторе в части принятия и интеграции цифровых активов.
04 Анализ динамики связанных криптоактивов
После объявления о крупном отраслевом партнерстве несколько связанных криптоактивов привлекли повышенное внимание рынка. По данным биржи Gate, актуальная информация по ключевым токенам выглядит следующим образом:
| Название токена | Последняя цена (USD) | Изменение за 24ч | Связь с фондом |
|---|---|---|---|
| SOL | $136,57 | Будет обновлено | Базовый блокчейн фонда SWEEP |
| PYUSD | Будет обновлено | Будет обновлено | Стейблкоин для подписки и погашения фонда |
| LINK | $14,20 | Будет обновлено | Токен Chainlink для передачи данных между цепями |
| GLXY | Будет обновлено | Будет обновлено | Публичная компания, связанная с Galaxy Digital |
| STT | $128,92 | Будет обновлено | Акции State Street Bank |
Динамика этих токенов отражает оптимизм рынка по поводу активного участия традиционных финансовых институтов в криптоэкосистеме. Обратите внимание, что данные с отметкой «Будет обновлено» должны быть дополнены актуальными котировками Gate на 11 декабря.
В качестве одного из ключевых участников токен Ondo Finance также заслуживает внимания. Ян де Боде, президент компании, отметил, что инвестиция не только поддержит инновационный фонд, но и поспособствует развитию собственного фонда Ondo, который предоставляет институциональным инвесторам доступ к краткосрочным казначейским облигациям США.
05 Перспективы и вызовы
Официальный запуск фонда SWEEP ожидается в начале 2026 года, а его дальнейшие результаты напрямую повлияют на скорость выхода других традиционных финансовых институтов на рынок токенизированных активов.
В сравнении с традиционными фондами ликвидности SWEEP использует технологии блокчейна для ряда инноваций: круглосуточной возможности погашения, межцепочной совместимости, повышения прозрачности транзакций и эффективности расчетов.
Это партнерство также служит ориентиром для традиционных финансовых компаний, желающих внедрять цифровые активы в рамках действующего регулирования. «Мы гордимся сотрудничеством с State Street Bank — признанным лидером в управлении денежными средствами — чтобы воплотить инновационный подход к цифровым активам», — заявил Стив Курц, глобальный руководитель направления управления активами Galaxy.
Хотя фонд ориентирован на квалифицированных институциональных инвесторов, успешная работа SWEEP может открыть путь для появления аналогичных продуктов, рассчитанных на более широкий круг инвесторов.
Будущие перспективы
Криптосообщество оперативно отреагировало на новость. Сторонники экосистемы Solana отметили это событие в социальных сетях, а энтузиасты Ethereum и Stellar внимательно следят за сроками расширения на другие цепочки.
По данным биржи Gate, после объявления объемы торгов SOL и PYUSD заметно выросли, что свидетельствует о высоком интересе рынка к тренду интеграции.
Как отметил Стив Курц, глобальный руководитель направления управления активами Galaxy, это новаторское партнерство предоставит цифровым инвесторам новые возможности ончейн-фондов ликвидности, меняя подход институциональных DeFi-инвесторов к управлению денежными средствами и операциями.
Ончейн-часы не останавливаются, а слияние финансовых миров выходит на новый уровень.
