Интеграция криптоактивов с традиционными финансовыми инструментами выходит на новый этап. Ранее пользователи, желающие получить доступ к американскому фондовому рынку с помощью криптовалют, могли выбирать только токенизированные акции или производные инструменты на основе контрактов. Однако такие варианты имели явные ограничения по выбору активов, ликвидности и затратам на хранение. Теперь Gate, благодаря модели партнерства с лицензированным брокером, предоставляет возможность прямой торговли реальными американскими акциями с использованием стейблкоинов, таких как USDT.
Почему криптоинвесторы выбирают Gate для размещения средств в американских акциях?
С ростом интереса криптоинвесторов к диверсификации активов все больше пользователей обращают внимание на традиционные финансовые инструменты, такие как технологические акции, бумаги компаний в сфере искусственного интеллекта и ETF на американском рынке. Gate Stocks напрямую связывает стейблкоины с рынком американских ценных бумаг, предоставляя криптоинвесторам более удобный способ входа в инвестиции.
Во-первых, пользователи могут участвовать в торговле американскими акциями, не покидая криптоэкосистему. USDT или USDC на их счетах можно использовать для покупки акций и ETF, размещенных на американских биржах, что обеспечивает плавный переход от криптоактивов к американским ценным бумагам.
Во-вторых, Gate Stocks охватывает более 10 000 акций и ETF, включая ведущие технологические компании, бумаги роста, ценные бумаги стоимости и различные отраслевые фонды. В отличие от токенизированных решений, предлагающих ограниченный набор активов, пользователи получают доступ к значительно более широкому ассортименту, что позволяет формировать диверсифицированный портфель.
Что касается торгового процесса, заявки направляются через лицензированных брокеров непосредственно на американский рынок ценных бумаг. В период торгов пользователи получают поддержку ликвидности и глубины рынка от крупнейших бирж, таких как NYSE (Нью-Йоркская фондовая биржа) и Nasdaq (Национальная ассоциация автоматизированных котировок ценных бумаг), а также доступ к ценам National Best Bid and Offer (NBBO).
Кроме того, Gate Stocks работает по модели спотовой торговли, без ставок финансирования и комиссий за хранение позиций на ночь. Пользователи могут свободно выбирать между краткосрочной торговлей и долгосрочным инвестированием в зависимости от своих целей, не сталкиваясь с дополнительными затратами на хранение активов.
Для держателей стейблкоинов Gate Stocks открывает новый путь, соединяющий крипторынок с мировыми финансовыми площадками, делая кросс-активное размещение более эффективным, удобным и прозрачным.
В чем принципиальное отличие токенизации акций от прямой торговли американскими акциями с точки зрения свойств активов?
Понимание различий между этими моделями важно для оценки их применимости. Токенизация акций относится к категории токенизации реальных активов (RWA). Стоимость токена привязана к конкретной американской акции, но торговля осуществляется на блокчейне, а выпуск и погашение токенов контролирует эмитент. В такой модели пользователи не получают юридическое право собственности на базовый актив, а лишь сертификат. Выбор активов ограничен, а ликвидность и глубина рынка зависят от активности вторичного рынка токена.
В отличие от этого, торговля американскими акциями через Gate подразумевает покупку реальных акций США. Для этого используется модель Omnibus-счета, соединяющая платформу с лицензированными американскими брокерами, и заявки направляются непосредственно на такие биржи, как NYSE и Nasdaq. В период торгов пользователи получают доступ к высокой ликвидности и ценам NBBO, что существенно снижает риск проскальзывания. Данная модель поддерживает более 10 000 акций и ETF, что значительно превосходит токенизированные варианты. Ключевое отличие заключается в том, что токенизация создает отображенный актив внутри крипторынка, а Gate обеспечивает прямое участие в традиционных финансовых рынках.
Как купить американские акции за USDT?
Весь процесс покупки американских акций за USDT основан на бесшовной конвертации стейблкоинов в фиат и корректной маршрутизации заявок. Сначала пользователю необходимо пройти базовую идентификацию на платформе. Затем USDT или USDC на счету автоматически конвертируются в доллары США в режиме реального времени для торговли американскими акциями. Платформа выполняет конвертацию в фоновом режиме, поэтому пользователю не нужно самостоятельно управлять фиатными депозитами или выводом средств.
При размещении заявки на покупку она передается партнерскому брокеру через модель Omnibus IB. Партнерский брокер, обладающий лицензией брокер-дилера США и квалификацией клиринга, направляет заявку на соответствующую биржу (например, NYSE или Nasdaq) для исполнения. После завершения сделки активы проходят клиринг и расчет через системы NSCC и DTC под управлением DTCC. На протяжении всего процесса пользовательский опыт аналогичен торговле криптовалютой, но базовые активы переходят в систему клиринга американских ценных бумаг. После продажи акций выручка в долларах автоматически конвертируется обратно в стейблкоины и возвращается на счет пользователя. Дивиденды и выплаты также автоматически начисляются в стейблкоинах.
Как торговые часы и затраты на хранение влияют на долгосрочные инвестиционные решения?
Для пользователей, планирующих долгосрочное владение американскими акциями, торговые часы и затраты на хранение являются ключевыми факторами. Стандартное время торгов на американском рынке — с понедельника по пятницу, с 9:30 до 16:00 по восточному времени США, всего 6,5 часов в день. В этот период пользователи имеют прямой доступ к глубокой ликвидности крупнейших американских бирж. В ближайшее время Gate будет поддерживать круглосуточную торговлю, что расширит возможности по времени и позволит более гибко реагировать на изменения рынка в разных часовых поясах.
Что касается затрат на хранение, токенизированные акции не предполагают ставки финансирования, однако недостаток ликвидности может увеличивать спред между ценой покупки и продажи, фактически повышая издержки на торговлю. Перпетуальные контракты обычно взимают комиссию за финансирование каждые восемь часов, а CFD — рассчитывают комиссию за хранение ежедневно. Такие расходы могут существенно снизить доходность при удержании позиций в течение недель или месяцев. В отличие от этого, Gate Stocks работает по спотовой модели без ставок финансирования и комиссий за хранение, что означает нулевые затраты на хранение. Это делает платформу более привлекательной для долгосрочных инвестиционных стратегий, а не только для краткосрочной торговли.
Как механизмы расчетов и хранения активов обеспечивают безопасность торговли?
Важнейшим критерием надежности модели является подтверждение того, что активы поступают в систему клиринга США. Gate Stocks использует интегрированную модель брокера-интродьюсера, где партнерские брокеры выступают агентами по исполнению и клирингу. Партнерские брокеры имеют лицензию брокер-дилера США, зарегистрированы в SEC, являются членами FINRA и обладают квалификацией самостоятельного клиринга. Это позволяет им напрямую выполнять функции клиринговых брокеров, осуществляя централизованный расчет и перевод ценных бумаг через NSCC и DTC.
В рамках такой структуры все клиентские активы агрегируются в едином Omnibus-счете, зарегистрированном на Gate. Клиринговый уровень видит только общий нетто-портфель счета, а кредитные отношения между пользователями и платформой фиксируются во внутренней бухгалтерии Gate. Партнерский брокер является членом SIPC (Корпорация по защите инвесторов в ценные бумаги), что обеспечивает защиту ценных бумаг в Omnibus-счете. Важно отметить, что SIPC защищает активы клиентов на уровне брокера, а не напрямую счета платформы конечных пользователей.
Как маржинальная торговля и функции перевода активов расширяют возможности стратегий?
Помимо базовых операций покупки и продажи, наличие продвинутых торговых инструментов определяет, способен ли сервис удовлетворить разнообразные стратегические задачи. Маржинальная торговля позволяет пользователям брать в долг средства для покупки дополнительных акций (покупка с плечом) или брать в долг акции для продажи (короткая продажа), увеличивая позиции как при росте, так и при падении рынка. Это повышает эффективность использования активов и дает возможность двусторонней торговли. Для активных пользователей, заинтересованных в хеджировании или парном трейдинге, эта функция крайне полезна и входит в планы по развитию сервиса.
Еще одним важным аспектом является возможность перевода активов. На традиционных криптоплатформах продукты по американским акциям часто создают изолированные активы, не позволяя пользователям переводить их к другим брокерам. Gate Stocks планирует внедрить функцию однокнопочного перевода активов между брокерами, позволяя пользователям перемещать акции между брокерами так же просто, как переводить криптовалюту. Это устраняет блокировку активов и повышает контроль и гибкость управления портфелем.
Итоги
Пользователи, владеющие USDT, теперь могут напрямую участвовать в торговле американскими акциями через Gate. В сравнении с токенизированными акциями, которые ограничены по количеству и ликвидности, а также с перпетуальными контрактами с высокими затратами на долгосрочное хранение, прямая торговля американскими акциями обладает очевидными преимуществами по охвату активов, глубине внутридневной торговли и структуре комиссий. Благодаря модели Omnibus IB и партнерству с лицензированными брокерами, пользовательские заявки поступают на крупнейшие биржи, такие как NYSE и Nasdaq, с поддержкой ликвидности NBBO. Отсутствие затрат на хранение и стабильная торговая среда снижают барьер для долгосрочного инвестирования. Для инвесторов, владеющих стейблкоинами и заинтересованных в размещении средств в американских акциях, этот путь предлагает комплексное и соответствующее требованиям решение.
FAQ
Взимается ли комиссия за финансирование или хранение при торговле американскими акциями за USDT?
Нет. Это спотовая модель торговли, поэтому отсутствуют ставки финансирования, как у перпетуальных контрактов, и комиссии за хранение, как у CFD. Затраты на хранение равны нулю.
Как начисляются дивиденды и выплаты?
Денежные дивиденды или выплаты по акциям, после их получения и обработки налогов партнерским брокером, автоматически перечисляются на ваш счет в USDT или USDC.
Совпадают ли торговые часы с крипторынком, то есть доступны ли 24/7?
В настоящее время внутридневные торговые часы — с понедельника по пятницу, с 9:30 до 16:00 по восточному времени США. В будущем платформа будет поддерживать круглосуточную торговлю. Следите за официальными объявлениями о сроках запуска.
Защищены ли активы SIPC?
Партнерский брокер является членом SIPC (Корпорация по защите инвесторов в ценные бумаги), обеспечивая защиту активов в Omnibus-счете. Эта защита распространяется на активы клиентов на уровне брокера, с конкретными условиями и стандартами согласно правилам SIPC.
Можно ли будет перевести акции к другим брокерам в будущем?
Платформа планирует внедрить функцию однокнопочного перевода, позволяющую пользователям переводить акции к другим брокерам, поддерживающим входящие переводы. Следите за официальными объявлениями о сроках запуска и правилах.
