Криптоактивы инвесторов必知：пять методов управления рисками

提示：内容较长，建议收藏。 Управление рисками — это основа всех успешных трейдеров. Независимо от того, какова ваша способность к риску, прежде чем принимать любое инвестиционное решение, задайте себе один вопрос: стоят ли потенциальные доходы тех рисков, которые необходимо нести? Это не просто выбор низкорисковых проектов, а необходимость создать целую систему управления рисками. Независимо от того, вы новичок или Крипто-ветераны, вы сможете найти инструменты, подходящие для себя среди основных методов управления рисками.

Что такое система управления рисками

Управление рисками заключается в прогнозировании и выявлении финансовых рисков, которые могут возникнуть в ходе инвестиционной деятельности, а затем в принятии эффективных мер по снижению этих рисков. Перед проведением любой сделки вам необходимо сначала оценить текущий уровень риска, а затем на основе этой оценки разработать последующий план.

Эффективное управление рисками не является пассивным ответом, а представляет собой активное планирование. Трейдеры и инвесторы должны сразу разработать соответствующие меры после выявления потенциальных рисков. Эти меры могут охватывать несколько аспектов, от распределения портфеля между различными классами активов до использования финансовых инструментов для защиты.

Перед тем как принять конкретные меры, крайне важно понять основные подходы к планированию рисков. Существует четыре основных метода на выбор:

Четыре основных метода управления рисками

Метод 1: Управление рисками — После оценки считается, что риски контролируемы, прямые инвестиции в соответствующие активы без дополнительных затрат на защиту от рисков.

Способ 2: Управление рисками — передача инвестиционного риска третьей стороне, обычно требует оплаты соответствующей комиссии или страхового взноса.

Метод три: Управление рисками — прямой отказ от инвестирования в активы, которые несут риски, тем самым в корне избегая потенциальных убытков.

Способ 4: Снижение рисков — уменьшение неблагоприятных финансовых последствий с помощью таких методов, как диверсификация инвестиционного портфеля. Эта практика может быть реализована как в пределах одной категории активов, так и между различными отраслями и типами активов.

Почему криптовалюте нужно большее управление рисками

Криптоактивы являются одним из классов активов с самым высоким уровнем риска, доступных для обычных инвесторов. Цены на монеты сильно колеблются, некоторые проекты могут внезапно обрушиться, и сама технология блокчейн для многих является трудной для понимания. С учетом быстрого развития этой отрасли, применение научных стратегий управления рисками становится особенно важным. Эти стратегии не только помогут вам лучше защитить свои средства, но и позволят вам стать более зрелым и рациональным трейдером.

Первый шаг: Правило 1% — начните с контроля риска одной сделки

Правило 1% очень простое: риск каждой сделки не должен превышать 1% вашего общего капитала.

Предположим, что у вас есть 10 000 долларов для торговли. Согласно правилу 1%, вы можете сделать следующее: купить биткойн на сумму 10 000 долларов (BTC) и одновременно установить ордер на стоп-лосс, чтобы автоматически продать, когда цена упадет до 9900 долларов. Таким образом, даже если сработает стоп-лосс, ваши потери составят всего 100 долларов, что как раз равно 1% от общего капитала.

Другой подход заключается в покупке эфира на сумму 100 долларов США (ETH) без установки стоп-лосса. Даже если цена ETH упадет до нуля, ваши общие потери не превысят 1% от общего капитала.

Правило 1% ограничивает не размер инвестиций, а риск-экспозицию. В высоковолатильном криптовалютном рынке этот принцип особенно важен. Многие трейдеры, движимые мечтой о богатстве, часто вкладывают слишком много средств и в конечном итоге сталкиваются с огромными убытками во время одной из коррекций.

Шаг 2: Используйте стоп-лоссы и ордера на прибыль — автоматизируйте выход

Стоп-лосс ордер автоматически закроет позицию, когда цена актива достигнет заданного уровня, помогая вам вовремя остановить убытки, прежде чем они продолжат увеличиваться.

Прибыли наоборот, автоматически фиксируют прибыль, когда цена достигает целевого уровня.

Эти два инструмента мощные по двум причинам. Во-первых, их можно заранее настроить, и они будут автоматически выполняться, как только сработают. Вам не нужно следить за рынком 24 часа в сутки; в случае резких колебаний на рынке заранее установленные команды будут точно выполнены. Во-вторых, они помогут вам установить рациональные ожидания по доходу и пределы убытков, избегая принятия иррациональных решений в разгаре торговли.

Лучшее время для установки этих ограничений – перед входом на рынок, а не в спешке принимать решения, когда рынок уже начинает колебаться. Некоторые считают, что использование ордеров на получение прибыли не является управлением рисками, но не забывайте: чем дольше вы держите позицию, тем выше риск, что рынок снова начнет колебаться в противоположном направлении. Своевременное получение прибыли на самом деле также является управлением рисками.

Шаг третий: Диверсификация и хеджирование — Искусство распределения рисков

Диверсификация портфеля является самым классическим и практичным инструментом управления рисками. Его принцип очень прост: не складывайте все яйца в одну корзину. Держась различных валют, токенов и даже участвуя в таких активностях, как ликвидное майнинг, вы можете эффективно снизить влияние резких колебаний отдельного актива на общий портфель.

Хеджирование - это более продвинутый подход. Он заключается в покупке связанных других активов для смягчения рисков существующей позиции, обычно с использованием обратного положения. Например, если вы уверены в долгосрочных перспективах определенной монеты, но короткосрочно беспокоитесь о падении, вы можете одновременно занять короткую позицию по связанным фьючерсам, чтобы временно защитить активы.

В криптовалютном рынке фьючерсные контракты являются распространённым инструментом для хеджирования. Фьючерсы позволяют вам зафиксировать цену актива на определённый момент в будущем.

Пример: предположим, вы ожидаете, что биткойн упадет и хотите избежать этого риска. Вы можете продать контракт на фьючерс BTC с условием исполнения через три месяца по цене 20 000 долларов. Если через три месяца биткойн действительно упадет до 15 000 долларов, вы заработаете 5000 долларов на фьючерсной позиции. Поскольку фьючерсные контракты обычно рассчитываются наличными, вам не нужно фактически переводить криптовалюту — контрагент просто выплачивает вам разницу, что эффективно хеджирует риск падения цены.

Высокая волатильность криптоактивов определяет важность диверсификации в этой области, которая значительно превышает таковую в традиционных финансовых рынках.

Четвертый шаг: заранее спланируйте выход — дайте возможность действию говорить

Исполнительская способность зачастую определяет успех или неудачу. Составление четкого плана выхода может помочь вам сохранять рациональность даже под влиянием эмоций и жажды прибыли.

Распространенные ловушки: трейдеры становятся менее бдительными после получения прибыли, даже если цена начинает падать, они не хотят продавать, в конечном итоге теряя прибыль. Кроме того, рыночные настроения, общественное мнение и психология FOMO также могут повлиять на ваше решение.

Наиболее эффективный способ исполнения – это использование лимитного ордера. Установив целевую цену, вы автоматически совершаете сделку, как только она будет достигнута, что позволяет зафиксировать ожидаемую прибыль и установить уровень убытков. Таким образом, вам не придется принимать решения в момент безумия на рынке.

Пятый шаг: глубокое исследование (DYOR) — знание является лучшей защитой

В эпоху информационного взрыва проведение самостоятельного исследования (Do Your Own Research, сокращенно DYOR) является важным элементом снижения инвестиционных рисков. Перед инвестированием в любой проект необходимо глубоко понять его технические основы, токеномическую структуру, партнеров, дорожную карту развития, экосистему сообщества и другую основную информацию.

Но следует быть осторожным с одной реальностью: в интернете полно вводящей в заблуждение информации. Любой может представить свое личное мнение в виде “факта”, некоторые проекты или инвесторы даже могут намеренно распространять ложную, одностороннюю или пропагандистскую информацию.

При проведении исследований следует полагаться на авторитетные источники информации и учитывать контекст. В крипторынке распространены действия по “раздуванию” интереса, что требует от вас развития способности к различению.

Итог

Вышеупомянутые пять методов охватывают полную систему управления рисками от базового до продвинутого уровня. Даже если вы будете уверенно использовать всего несколько простых методов, это сделает ваши инвестиции более стабильными и рациональными. Крипто-ветераны могут дополнительно исследовать более сложные основные методы управления рисками и строить персонализированную защитную систему. Ключевым моментом является понимание: управление рисками не предназначено для устранения всех рисков, а для обеспечения того, чтобы каждый риск, который вы берете на себя, был осознанным, контролируемым и оправданным.