Полное руководство по торговле фьючерсами США в ночной сессии: от времени и котировок до практических советов

Почему стоит следить за американским фьючерсным ночным рынком?

Все еще ждете открытия американских акций? На самом деле, новости за ночь часто переписывают всю картину рынка. Независимо от того, находитесь ли вы в Тайване, Гонконге или Сингапуре, американский фьючерсный ночной рынок работает круглосусутчно. Но проблема в том — большинство видит котировки, но не понимает торговую логику за ними.

После закрытия американского рынка основные капиталы уже размещаются на фьючерсных рынках США; крупные институциональные инвесторы корректируют позиции по ночным данным; розничные инвесторы еще спят. Вот почему многие говорят: «Настоящая торговля начинается после закрытия».

Электронный и ночной рынки: разъяснение двух понятий

Электронный рынок — это способ торговли, который ломает ограничения традиционного времени торгов. Включает предрынковую торговлю, посленовиковую и круглосуточную торговлю фьючерсами. В США эти сделки почти полностью осуществляются через электронные системы.

Ночной рынок — это именно расширенное время торговли после окончания традиционной сессии. Например, на американском фьючерсном рынке: дневная сессия (от открытия до 16:15), вечером — электронный рынок (с 16:30 до утра следующего дня 9:15).

Тайваньская товарная биржа с 2017 года запустила ночную торговлю (например, по тайваньским индексным фьючерсам), позволяя местным инвесторам торговать после 15:00 и даже держать позиции до 5 утра следующего дня. Это изменило привычки многих розничных трейдеров.

Расписание ночной торговли фьючерсами США (ключевая информация)

Американские фьючерсы (на примере фьючерсов на индексы)

Особый совет: в понедельник электронный рынок открывается с задержкой 1,5 часа.

Таблица соответствия торговых сессий на американском рынке

Сравнение тайваньской ночной торговли фьючерсами

Электронная торговля тайваньских фьючерсов относительно коротка. Индексные фьючерсы торгуются с 15:00 до 5:00 следующего дня; валютные — с 17:25 до 5:00. В сравнении с этим, время работы американского рынка более длительное, ликвидность выше.

Как смотреть котировки американского ночного фьючерсного рынка?

1. Официальные источники бирж фьючерсов

CME — крупнейшая в США фьючерсная биржа, предоставляет актуальные котировки по нефти, золоту, индексам и другим основным инструментам. Заходите на сайт, выбираете нужный контракт — и видите отдельные цены для дневной и ночной сессий.

2. Профессиональные торговые платформы

TradingView, торговое ПО, платформы брокеров — все они предоставляют данные в реальном времени по ночным фьючерсам США. Большинство профессиональных трейдеров используют несколько платформ для сравнения спредов и глубины рынка.

3. Котировки после закрытия американского рынка

Котировки после закрытия можно найти на сайте NASDAQ. В разделе «After Hours Trading» вводите тикер (например, TSLA), и видите цены покупки-продажи и объемы сделок.

Правда о торговле ночными фьючерсами США: преимущества и ловушки

Преимущества торговли

✓ Глобальное взаимодействие: участники со всего мира, стабильная ликвидность, больше возможностей для сделок.

✓ Быстрая реакция на ночные новости: экономические данные, геополитические события, корпоративные объявления — все важные новости быстро закладываются в цену ночью. Розничные трейдеры могут занимать позиции заранее.

✓ Гибкое управление рисками: держатели позиций могут закрыть их перед возможным ночным риском, не дожидаясь открытия следующего дня.

✓ Маленькие колебания для коротких сделок: несмотря на меньшую ликвидность, ночные колебания зачастую более резкие, и трейдеры, хорошо владеющие техническим анализом, могут поймать больше возможностей.

Риски и ловушки ночной торговли

⚠ Пробелы в ликвидности: участников ночью значительно меньше, некоторые малоактивные контракты могут долго оставаться без сделок. Ваша заявка может остаться без исполнения или исполниться по очень плохой цене.

⚠ Расширение спреда: разница между ценой покупки и продажи (спред) ночью зачастую в 3-5 раз больше дневного. Каждая мелочь вроде 0.01 может съесть прибыль при частых сделках.

⚠ Внезапные ночные риски: после закрытия рынка и до азиатской сессии могут произойти неожиданные события (геополитические конфликты, решения центробанков, корпоративные скандалы). Фьючерсный рынок может резко прыгнуть, и ваши стоп-ордера могут сработать по нежелательной цене.

⚠ Преимущество крупных игроков: крупные фонды и хедж-фонды обладают большей информацией, низкими издержками и меньшей задержкой системы. Розничные инвесторы в этой борьбе в невыгодном положении.

⚠ Системные риски: электронные платформы полностью автоматизированы. В случае сбоев, задержек или ошибок в программном обеспечении торговля может быть прервана или выполнена с ошибками, что приведет к непредсказуемым потерям.

⚠ Только лимитные ордера: большинство бирж и фьючерсных площадок принимают только лимитные заявки, рыночные — запрещены. Если лимит слишком консервативен, ордер может никогда не сработать; если слишком агрессивен — вас могут «кинуть».

Практические советы: как разумно участвовать в ночной торговле фьючерсами США

1. Проверяйте котировки на разных платформах: один и тот же контракт может иметь разные цены. Перед сделкой убедитесь, что цена, которую вы видите, реально доступна на вашей платформе.

2. Будьте осторожны с ночными позициями: при открытии ночью обязательно установите стоп-лосс. Ночные риски значительно выше дневных, одна неожиданная новость может перечеркнуть всю неделю.

3. Следите за глубиной рынка: смотрите на Order Book, чтобы убедиться, что по желаемой цене есть достаточный объем. Не входите в рынок при низкой ликвидности.

4. Сравнивайте котировки на нескольких платформах: TradingView, сайт CME, ваше торговое ПО — ищите явные арбитражные возможности перед входом.

5. Контролируйте размер позиций и частоту сделок: ночная волатильность велика, не стоит держать большие позиции. Рекомендуется не превышать 50% дневных объемов и избегать частых сделок, чтобы не съесть прибыль.

Итог: суть американского ночного фьючерсного рынка

Американский ночной рынок действительно открыл дверь к «круглосуточной торговле», позволяя инвесторам со всего мира не зависеть от часовых поясов. Но это не значит, что ночная торговля приносит больше прибыли, чем дневная. Наоборот, проблемы с ликвидностью, расширение спредов и системные риски усиливаются в это время.

Настоящие победители — это не те, кто торгует часто ночью, а те, кто осторожно оценивает ночные новости, точно ставит стопы и управляет рисками. Перед тем как погрузиться в ночную торговлю фьючерсами США, обязательно изучите правила своей платформы, оцените свои риски и принимайте решения осознанно.