В последнее время я изучаю сферу автономных транспортных средств, и есть кое-что интересное, что, вероятно, пропускают большинство розничных инвесторов. Ожидается, что рынок взорвется с примерно $106 миллиардов в 2021 году до более чем 2,3 триллионов долларов к 2030 году, согласно прогнозам отрасли. Это тот тип роста, который вызывает энтузиазм, но настоящий вопрос — как правильно позиционировать себя для этого.

Позвольте мне разобрать три стратегии, которые привлекли мое внимание. Первая — Nvidia. Да, все знают их как мощного производителя AI-чипов, но их автомобильное подразделение тихо становится чем-то особенным. Мы говорим о прогнозируемом среднем ежегодном росте в 20% за следующее десятилетие, возможно достигнув $11 миллиардов к 2035 году. Главное у Nvidia — это их барьер вокруг технологий GPU и программного обеспечения, который сейчас практически непроходим. Автономные автомобили требуют серьезных вычислительных мощностей для систем безопасности и принятия решений в реальном времени, и Nvidia уже занимает позицию поставщика по умолчанию.

Затем идет Texas Instruments. Большинство помнит их по калькуляторам из школы, но это, возможно, всего 5% их бизнеса. На самом деле они — крупнейший в мире производитель аналоговых чипов — тех, что обрабатывают сигналы для питания, связи и всей критической инфраструктуры. Вот что интересно для автомобильной отрасли: когда вы создаете беспилотное транспортное средство стоимостью десятки тысяч долларов, вы не будете экономить на компонентах. Автопроизводители нуждаются в проверенных, надежных аналоговых чипах, которые не выйдут из строя. TXN обладает преимуществом в switching cost — после того, как чип встроен в систему, его замена становится дорогой и рискованной.

А вот что действительно меня зацепило — QuantumScape. Они работают над следующего поколения твердотельных литий-металлических батарей для электромобилей, и это, честно говоря, один из лучших литиевых акций для наблюдения, если вы думаете о будущем автономных автомобилей. Больший запас хода, быстрая зарядка, повышенная безопасность, снижение стоимости — таков их посыл. Они недавно расширили партнерство с PowerCo Volkswagen и получают $131 миллионов дополнительных инвестиций за два года при достижении определенных этапов. Первый этап уже выполнен. Это переходит от лабораторных исследований к реальному производству, что меняет правила игры.

Что делает эти три компании особенными, так это не только их отношение к автономным автомобилям — их технологии выходят далеко за рамки самоуправляемых машин. Nvidia встроена в дата-центры, AI, гейминговую индустрию. Texas Instruments присутствует в промышленности и коммуникациях. Батареи QuantumScape могут питать любые электромобили, не только робо-такси. Такая диверсификация дает вам некоторую гибкость, если внедрение беспилотных технологий затянется.

hype вокруг автономных автомобилей немного остыл, поскольку люди поняли, насколько сложной на самом деле является эта технология, плюс есть регуляторные препятствия. Но если вы рассматриваете лучшие литиевые акции и полупроводниковые компании на ближайшее десятилетие, эти три имеют серьезный потенциал для долгосрочного удержания. Инфраструктура для беспилотных автомобилей все еще находится на ранних стадиях, и компании, поставляющие ключевые компоненты, могут стать настоящими победителями. Стоит подробнее изучить, если автономные автомобили на вашем радаре.