ทีมบริหารกองทุนแบบผสมฝ่ายมีผลการดำเนินงานดีกว่ากลุ่มที่เป็นฝ่ายเดียว นับตั้งแต่ชัยชนะของทรัมป์ในเดือนพฤศจิกายน 2024

จากรายงานของ MarketWatch และงานวิจัยของมหาวิทยาลัยมิชิแกน ทีมบริหารกองทุนรวมที่มีสมาชิกสังกัดการเมืองหลากหลายกลับแสดงผลการลงทุนที่ดีกว่าทีมที่มีสมาชิกเป็นพรรครีพับลิกันหรือเดโมแครตทั้งหมด งานวิจัยดังกล่าว ซึ่งมีชื่อว่า “Costs of Political Polarization: Evidence from Mutual Fund Managers during COVID-19” ได้วิเคราะห์กองทุนหุ้นที่บริหารเชิงรุก 3 ประเภท ได้แก่ กองทุนที่บริหารโดยพรรครีพับลิกันล้วน กองทุนที่บริหารโดยเดโมแครตล้วน และกองทุนที่มีการกระจายตัวแทนจากหลายพรรค

นับตั้งแต่ชัยชนะการเลือกตั้งของทรัมป์ในเดือนพฤศจิกายน 2024 จนถึงเดือนพฤษภาคม 2026 ETF ธีมการเมือง 3 กอง ได้แก่ MAGA-US ที่เน้นสาย GOP, DEMZ-US ที่สอดคล้องกับเดโมแครต และ ACVF-US ฝ่ายอนุรักษ์นิยม แสดงแนวโน้มผลการดำเนินงานไปในทิศทางเดียวกันโดยไม่มีความแตกต่างอย่างมีนัยสำคัญ การศึกษาพบว่า ภูมิหลังทางการเมืองที่หลากหลายช่วยเพิ่มความยืดหยุ่นทางความคิดในการตัดสินใจลงทุน ขณะที่ทีมที่มีอุดมการณ์ไปในทิศทางเดียวกันกลับเผชิญข้อจำกัดที่ทำให้การปรับใช้การคัดเลือกพอร์ตลงทุนมีความยืดหยุ่นลดลง และทำให้ตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงของตลาดได้จำกัด