У Південній Кореї чотири найбільші фінансові холдингові компанії повідомили, що частка прострочок за корпоративними позиками зросла до 10-річного максимуму в травні. Згідно з даними Financial Supervisory Service, ставка прострочок за позиками в вонах у банках країни досягла 0,67% наприкінці травня — найвищого рівня з жовтня 2016 року. Зростання зумовлене тривалими затримками відновлення економіки та підвищеними фінансовими витратами, які послабили платоспроможність малих і середніх підприємств (МСП) та власників малого бізнесу. Банки зафіксували рекордні чисті прибутки за пів року — 11,3392 трлн вонів у першому півріччі, але тепер стикаються з дедалі складнішими викликами управління якістю активів, адже підвищення ставок відсотка та млявий внутрішній попит тиснуть на позичальників.
Банки нарощують корпоративне кредитування на тлі обмежень для кредитів населенню
Чотири найбільші фінансові холдинги (KB, Shinhan, Hana, Woori Financial) опублікували сукупний чистий прибуток за перше півріччя в розмірі 11,3392 трлн вонів — рекорд для будь-якого піврічного періоду. Небанківські підрозділи, зокрема напрями цінних паперів і управління активами, збільшили прибуток завдяки сильним ринкам акцій, тоді як банківські процентні доходи також зросли.
Усі чотири найбільші банки повідомили про вищі процентні доходи за перше півріччя. Позики в вонах зростали стабільно, попри чинні регуляторні обмеження кредитування домогосподарств. Фінансова ситуація: кінцевий обсяг позик KB Kookmin Bank у вонах наприкінці першого півріччя становив 385 трлн вонів — на 2,0% більше, ніж наприкінці минулого року. Shinhan Bank досяг 340 трлн вонів (плюс 1,7%), Hana Bank — 327 трлн вонів (плюс 2,9%), а Woori Bank — 311 трлн вонів (плюс 2,6%).
Зростання корпоративних позик у першому півріччі забезпечили великі корпорації. Сукупні корпоративні позики п’яти найбільших банків збільшилися на 3,78% з 819,7951 трлн вонів на кінець минулого року до 850,8138 трлн вонів наприкінці червня. Великі корпоративні кредити зросли на 11,45% з 172,3317 трлн вонів до 192,0585 трлн вонів, тоді як позики МСП підвищилися лише на 1,73% з 643,3247 трлн вонів до 654,4555 трлн вонів. Кредити малому бізнесу та позики індивідуальних власників (SOHO-позики) зросли лише на 0,30% з 322,1380 трлн вонів до 323,0992 трлн вонів — по суті, без змін.
Банки нарощували корпоративне фінансування, одночасно ставлячи пріоритет якості активів: концентрували кредитування на клієнтах із вищими кредитними рейтингами — великих корпораціях і якісних компаніях — на тлі посилення регуляторних вимог до кредитів населенню. Банки планують і надалі дотримуватися стратегій зростання, орієнтованих на корпоративне фінансування, у другому півріччі.
Сео Гі-вон, віцепрезидент KB Kookmin Bank, заявив під час дзвінка з приводу результатів KB Financial: «Ми гнучко коригуватимемо частки фінансування з огляду на ринкові ставки та ліквідність і очікуємо, що щорічна NIM дещо зросте порівняно з минулим роком завдяки розширенню основних депозитів».
Кан Юн-хон, фінансовий директор Shinhan Bank, сказав: «Ми очікуємо додаткового поліпшення NIM банку в другому півріччі на 3–4 б.п., коли ефекти підвищення базової ставки відобразяться в повному обсязі. Якщо в першому півріччі акцент був на зовнішньому зростанні через продуктивне фінансування, то в другому — ми прагнутимемо поліпшення NIM через нарощування якісних активів із фокусом на прибутковість».
Частка прострочок МСП досягає 11-річного максимуму — 1,00%
Тиск на якість активів посилюється паралельно з розширенням корпоративного кредитування. За даними Financial Supervisory Service, ставка прострочок за позиками в вонах у банках країни наприкінці травня досягла 0,67% — це на 0,06 процентного пункту більше, ніж попереднього місяця, найвищий рівень з жовтня 2016 року (0,81%) — за 9 років і 7 місяців.
Ставки прострочок за корпоративними позиками наблизилися до 0,84%. Ставка прострочок за позиками МСП сягнула 1,00% — найвищого рівня за 11 років із травня 2015 року. Затримки відновлення економіки та стійкий тягар високих фінансових витрат послабили платіжну спроможність насамперед у фінансово вразливих МСП та власників малого бізнесу.
Зростання прострочок відображається в фінансовій звітності фінансових холдингів. Кінцевий обсяг проблемних кредитів (NPL) чотирьох найбільших фінансових холдингів на кінець другого кварталу становив 14,2344 трлн вонів — на 19,3% більше, ніж наприкінці минулого року. NPL — це кредити, прострочені понад три місяці, з низькою ймовірністю відшкодування, і вони є ключовим індикатором якості активів для фінансових установ.
Підвищення ставки прострочок вийшло за межі статистики наглядових органів і вже відображається в реальному зростанні NPL у фінансових холдингах. Очікується, що в другому півріччі банки посилять управління ризиками щодо вразливих секторів. Вони посилять моніторинг галузей, що стикаються з операційними труднощами, включно з будівництвом, нерухомістю та нафтохімією, а також робитимуть акцент на управлінні якістю активів, переглядаючи експозиції за секторами.
Оскільки підвищення базової ставки повністю відобразиться в кредитних ставках у другому півріччі, NIM банків може покращитися, але тягар відсотків для позичальників може зростати далі. Банк Кореї прогнозує, що кредитні ризики для компаній і домогосподарств підвищаться у третьому кварталі. Очікується, що кредитні ризики корпоративного сектору розширяться насамперед через МСП — на тлі падіння продажів через затримки відновлення економіки та високий тягар фінансових витрат. Домогосподарства, як очікується, зіткнуться зі накопиченим тягарем погашення основної суми та відсотків насамперед у вразливих позичальників, включно з кількома боржниками.
Один із представників фінансової індустрії заявив: «Ми маємо збільшувати корпоративне кредитування відповідно до тренду розширення продуктивного фінансування, але не можемо ігнорувати індикатори якості активів. У другому півріччі, найімовірніше, саме відбір позичальників і можливості з управління ризиками визначатимуть результативність, а не зростання».
Поширені запитання
Яку ставку прострочок досягли корейські банки в травні?
Ставка прострочок за позиками в вонах у банках країни досягла 0,67% наприкінці травня — найвищого рівня з жовтня 2016 року, за даними Financial Supervisory Service.
На скільки зросли великі корпоративні кредити в першому півріччі?
Великі корпоративні кредити п’яти найбільших банків зросли на 11,45% з 172,3317 трлн вонів на кінець минулого року до 192,0585 трлн вонів наприкінці червня, тоді як позики МСП підвищилися лише на 1,73%.
Яка була сума NPL для чотирьох найбільших фінансових холдингів на кінець другого кварталу?
NPL чотирьох найбільших фінансових холдингів на кінець другого кварталу становили 14,2344 трлн вонів — на 19,3% більше, ніж наприкінці минулого року.
