UBS рекомендує Micron і Broadcom після корекції акцій напівпровідників

UBS визначив Micron і Broadcom як привабливі акції AI-семпів після корекції в секторі з 22 червня. Інвестбанк заявив, що фундаментальні показники посилилися попри падіння котирувань, використовуючи власну модель оцінювання для відбору компаній із поліпшенням грошових потоків (cash flow yields). UBS підкреслив, що AI-орієнтовані напівпровідникові акції зазнали значних коригувань після 22 червня, але базова результативність бізнесу й надалі випереджає очікування ринку в сегментах пам’яті та кастомних чипів.

UBS рекомендував дев’ять технологічних акцій, зокрема Micron, Broadcom, AMD, Dell Technologies, Hewlett Packard Enterprise (HPE), Lam Research, SanDisk, Seagate та Western Digital, — на основі потенціалу поліпшення грошових потоків попри недавнє падіння цін.

Micron повідомляє про зростання виручки на 346% у фінансовому Q3

UBS назвав Micron однією з найперспективніших акцій попри падіння ціни акцій на 30% з 22 червня. Виручка Micron у фінансовому третьому кварталі, що завершився наприкінці травня, досягла $41,46 мільярда проти $9,3 мільярда в аналогічному періоді минулого року.

Генеральний директор Micron Санджай Мехротра (Sanjay Mehrotra) заявив: "Ми робимо найбільші інвестиції в нашій історії в технології, продукти та виробничі потужності, щоб задовольнити сплеск попиту клієнтів на AI". Micron розширює довгострокові контракти на постачання, зосереджені на секторах AI та автомобілів. Цього місяця компанія домовилася співпрацювати з Ford, щоб постачати пам’ять і сховище для наступного покоління транспортних засобів.

Broadcom: виручка від AI-семпів досягає $10,8 мільярда

UBS оцінив, що Broadcom зберіг більш стійку траєкторію, ніж інші компанії з напівпровідників. Котирування Broadcom знизилися лише приблизно на 5% під час нещодавньої корекції. Виручка Broadcom від AI-семпів у фінансовому другому кварталі досягла $10,8 мільярда — зростання на 143% у річному вимірі, зумовлене попитом на кастомні AI-акселератори та AI-мережеве обладнання.

Генеральний директор Broadcom Хок Тан (Hock Tan) заявив: "Очікується, що виручка від AI-семпів у третьому кварталі досягне $16 мільярдів — це зростання більш ніж на 200% у річному вимірі". Broadcom цього року розширив багаторічну співпрацю з Meta для розробки AI-акселераторів нового покоління.

AMD: сегмент датацентру зростає на 57% у річному вимірі

UBS діагностував, що фундаментальні показники AMD залишаються міцними попри недавню корекцію на 10%. Виручка сегменту датацентру AMD у першому кварталі досягла $5,8 мільярда — зростання на 57% у річному вимірі, зумовлене сильними продажами серверних процесорів EPYC та AI-графічних прискорювачів Instinct.

FAQ

Які акції UBS рекомендував після корекції в секторі напівпровідників з 22 червня?

UBS рекомендував дев’ять технологічних акцій: Micron, Broadcom, AMD, Dell Technologies, Hewlett Packard Enterprise (HPE), Lam Research, SanDisk, Seagate та Western Digital. Інвестбанк відібрав ці компанії на основі поліпшення грошових потоків попри недавнє падіння цін акцій.

На скільки зросла виручка Micron у фінансовому Q3 порівняно з минулим роком?

Виручка Micron у фінансовому третьому кварталі, що завершився наприкінці травня, досягла $41,46 мільярда проти $9,3 мільярда в аналогічному періоді минулого року — зростання на 346%. Генеральний директор Санджай Мехротра пов’язав це з інвестиціями в технології, продукти та виробничі потужності для задоволення зростаючого попиту на AI.

Який прогноз виручки Broadcom від AI-семпів на фінансовий Q3?

Генеральний директор Broadcom Хок Тан заявив, що виручка від AI-семпів у третьому кварталі, як очікується, становитиме $16 мільярдів — це зростання більш ніж на 200% у річному вимірі. Виручка Broadcom від AI-семпів у фінансовому другому кварталі становила $10,8 мільярда — зростання на 143% у річному вимірі.