يرتفع الذهب والفضة مع ضعف الدولار وسط مخاوف من أسعار الفائدة الفيدرالية

ارتفعت أسعار الذهب والفضة الفورية قبل افتتاح السوق في أمريكا الشمالية يوم الجمعة، حيث تداول الذهب الفوري قرب 4,046.20 دولار للأونصة (مرتفعاً 0.50%) والفضة الفورية قرب 58.240 دولار (مرتفعة 0.84%)، مع تراجع الدولار الأمريكي مما أتاح مجالاً للمعادن للارتداد. وجاءت هذه المكاسب في وقت يوازن فيه المتداولون بين بيانات التضخم اللزجة، ومخاطر رفع أسعار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي، وانخفاض التهديد الحاد من مضيق هرمز. وأظهر تحديث التضخم الأمريكي ليوم الخميس تضخم مؤشر أسعار الإنفاق الشخصي (PCE) لشهر مايو عند 4.1% على أساس سنوي، مع ارتفاع الدخل الشخصي والإنفاق الاستهلاكي بنسبة 0.7% شهرياً، مما يعزز أن التيسير النقدي ليس السيناريو الأساسي لاجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة في 28-29 يوليو، حتى مع انخفاض أسعار النفط الذي قلل ضغوط التضخم الفورية الناتجة عن الصدمة في الشرق الأوسط.

بيانات التضخم الأمريكية تعزز قيود الاحتياطي الفيدرالي قبل اجتماع اللجنة في يوليو

أبقى تحديث التضخم الأمريكي ليوم الخميس قيود الاحتياطي الفيدرالي قائمة قبل افتتاح الأسهم النقدية. ارتفع تضخم مؤشر أسعار الإنفاق الشخصي (PCE) لشهر مايو بنسبة 4.1% عن العام السابق، بينما ارتفع الدخل الشخصي والإنفاق الاستهلاكي بنسبة 0.7% شهرياً. وعززت البيانات الرأي القائل إن التيسير النقدي ليس السيناريو الأساسي لاجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة في 28-29 يوليو، حتى مع انخفاض أسعار النفط الذي قلل ضغوط التضخم الفورية الناتجة عن الصدمة في الشرق الأوسط.

اجتماع الاحتياطي الفيدرالي في 17 يونيو يثبت وضع المعادن الثمينة

لا يزال اجتماع الاحتياطي الفيدرالي في 17 يونيو المرتكز الرئيسي لوضع المعادن الثمينة. منذ الاجتماع، كان رد الفعل عبر الأصول هو إعادة تسعير الدولار وأسعار الفائدة بدلاً من طلب مستدام على الملاذات الآمنة. انخفض مؤشر الدولار الأمريكي قرب 101.22 عند الساعة 8:39 صباحاً بتوقيت شرق الولايات المتحدة، لكنه بقي قريباً من أعلى مستوى له في 52 أسبوعاً عند 101.80، بينما كان عائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات قرب منطقة 4.4%.

حركة السفن في مضيق هرمز تتضاعف إلى أعلى مستوى منذ أواخر فبراير

انتقل الوضع في مضيق هرمز من صدمة الإغلاق إلى إدارة مخاطر العبور. تضاعفت حركة السفن عبر المضيق خلال الـ24 ساعة الماضية يوم الخميس إلى أعلى مستوى منذ أواخر فبراير، وكانت السفن تعبر مرة أخرى مع تشغيل إشارات الأقمار الصناعية، مما ساعد في دفع خام برنت للعودة نحو مستويات ما قبل الحرب. تم استهداف سفينة تجارية ترفع علم سنغافورة قبالة ساحل عمان مساء الخميس، وقال مسؤول أمريكي إن طائرة مسيرة إيرانية أصابت السفينة. التأثير الحالي على السوق أضيق من علاوة الذعر الأسبوع الماضي، مع انخفاض النفط، وتراجع الدولار، وارتفاع الذهب بعلاوة تأمين بدلاً من ضغط جيوسياسي كامل.

خام غرب تكساس الوسيط يتداول قرب 69.67 دولار مع تراجع مؤشر الدولار

تشهد الأسواق الخارجية الرئيسية انخفاض أسعار خام غرب تكساس الوسيط في بورصة نايمكس وتداولها حول 69.67 دولار للبرميل، بينما كان خام برنت قرب 73.05 دولار. مؤشر الدولار الأمريكي منخفض. عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات يتداول قرب منطقة 4.4%.

المستويات الفنية للذهب الفوري تستهدف منطقة المقاومة 4,122.00 دولار

من الناحية الفنية، الهدف السعري الصعودي التالي للمضاربين على صعود الذهب الفوري هو دفع الأسعار للعودة فوق منطقة المقاومة 4,023.00 إلى 4,045.00 دولار، مع حركة مستدامة تستهدف 4,122.00 دولار ثم 4,170.85 دولار. الهدف السعري الهبوطي التالي للمضاربين على الهبوط هو كسر دون 3,959.08 دولار، مع أهداف هبوطية أعمق عند 3,886.46 دولار ثم 3,850.00 دولار. أول مقاومة تُرى عند 4,045.00 دولار ثم عند 4,122.00 دولار. أول دعم يُرى عند 3,959.08 دولار ثم عند 3,886.46 دولار.

المضاربون على صعود الفضة الفوري يستهدفون منطقة المقاومة 58.77 إلى 61.55 دولار

الهدف السعري الصعودي التالي للمضاربين على صعود الفضة الفوري هو دفع الأسعار للعودة فوق منطقة 58.77 إلى 61.55 دولار، مع حركة فوق تلك المنطقة تستهدف 62.00 دولار ثم 72.00 دولار. الهدف السعري الهبوطي التالي للمضاربين على الهبوط هو كسر دون 55.40 دولار، مع أهداف هبوطية أعمق عند 51.64 دولار ثم 48.97 دولار. أول مقاومة تُرى عند 58.77 دولار ثم عند 61.55 دولار. أول دعم يُرى عند 55.40 دولار ثم عند 51.64 دولار.

الأسئلة الشائعة

ما سبب ارتفاع أسعار الذهب والفضة يوم الجمعة؟
ارتفعت أسعار الذهب والفضة الفورية قبل افتتاح السوق في أمريكا الشمالية يوم الجمعة مع تراجع الدولار الأمريكي مما أتاح مجالاً للمعادن للارتداد. تداول الذهب الفوري قرب 4,046.20 دولار للأونصة (مرتفعاً 0.50%) والفضة الفورية قرب 58.240 دولار (مرتفعة 0.84%). وازن المتداولون بين بيانات التضخم اللزجة، ومخاطر رفع أسعار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي، وانخفاض التهديد الحاد من مضيق هرمز.

ماذا أظهرت بيانات التضخم الأمريكية لشهر مايو؟
أظهر تحديث التضخم الأمريكي ليوم الخميس تضخم مؤشر أسعار الإنفاق الشخصي (PCE) لشهر مايو بنسبة 4.1% عن العام السابق، بينما ارتفع الدخل الشخصي والإنفاق الاستهلاكي بنسبة 0.7% شهرياً. وعززت البيانات الرأي القائل إن التيسير النقدي ليس السيناريو الأساسي لاجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة في 28-29 يوليو، حتى مع انخفاض أسعار النفط الذي قلل ضغوط التضخم الفورية الناتجة عن الصدمة في الشرق الأوسط.

كيف أثر الوضع في مضيق هرمز على الأسواق يوم الخميس؟
تضاعفت حركة السفن عبر مضيق هرمز خلال الـ24 ساعة الماضية يوم الخميس إلى أعلى مستوى منذ أواخر فبراير، مع عبور السفن وتشغيل إشارات الأقمار الصناعية. تم استهداف سفينة تجارية ترفع علم سنغافورة قبالة ساحل عمان مساء الخميس، وقال مسؤول أمريكي إن طائرة مسيرة إيرانية أصابت السفينة. التأثير الحالي على السوق أضيق من علاوة الذعر الأسبوع الماضي، مع انخفاض النفط، وتراجع الدولار، وارتفاع الذهب بعلاوة تأمين بدلاً من ضغط جيوسياسي كامل.