BitMine erhält die Genehmigung zur Aktienerweiterung! Tom Lee plant eine Aktienemission und eine Erhöhung der ETH-Reserven

Bitmine erhält von den Aktionären 81% Zustimmung zur Erweiterung der autorisierten Aktien, hält 4.203 Millionen ETH (3,5% des Umlaufs), 193 BTC und fast 1 Milliarde US-Dollar in bar. Es wurden 1,83 Millionen ETH verpfändet, die Verpfändungsrate beträgt 2,83 %, und kürzlich wurde eine Investition von 200 Millionen US-Dollar in Beast Industries getätigt.

BitMine erhält 81% Zustimmung der Aktionäre zur Erweiterung der autorisierten Aktien

Bitmine Immersion Technologies (BMNR) ist das größte Unternehmen im Besitz von Ethereum, das die Zustimmung der Investoren zur Erhöhung der Anzahl der autorisierten Aktien erhalten hat, um dem Unternehmen bei der Kapitalbeschaffung größere Flexibilität zu ermöglichen. In einer Pressemitteilung am Dienstag erklärte Bitmine, dass der Vorschlag 2 auf der jährlichen Hauptversammlung am 15. Januar mit 81 % der Stimmen angenommen wurde.

Der Vorschlag bedeutet nicht, dass sofort neue Aktien ausgegeben werden, sondern dass die Obergrenze für die zukünftige Ausgabe von Aktien erhöht wird. Die gesetzliche Aktienzahl legt die Höchstgrenze fest, die das Unternehmen verkaufen darf. Die Erhöhung dieser Grenze ermöglicht es Bitmine, neue Aktien auszugeben, um Wachstum zu finanzieren, Akquisitionskosten zu decken oder die kontinuierliche Ansammlung von Ethereum zu unterstützen. Am Dienstag fiel BMNR um 8 %, während der ETH-Preis ebenfalls deutlich auf etwas über 3.000 US-Dollar sank.

Obwohl die Ausgabe neuer Aktien letztlich die bestehenden Aktionäre verwässern könnte, versuchen die Führungskräfte von Bitmine, den Aktionären zu versichern, dass sie keine Aktien zu einem Preis unter dem Buchwert (mNAV) des Unternehmens verkaufen werden. Der Buchwert spiegelt die beträchtlichen ETH-Bestände des Unternehmens wider, die letzte Woche um 35.268 ETH erhöht wurden. Zum Zeitpunkt des Redaktionsschlusses lag der Aktienkurs bei 0,86 des Buchwerts, was bedeutet, dass der Markt die Vermögenswerte des Unternehmens mit einem Abschlag handelt.

Diese hohe Zustimmung (81%) der Aktionäre zeigt das starke Vertrauen der Investoren in die langfristige Strategie von Bitmine. In einem volatilen Kryptomarkt ist eine so hohe Unterstützung selten und spiegelt die Anerkennung der Aktionäre für das ETH-Accumulation-Strategie und die zukünftige Entwicklung des Unternehmens wider.

420 Millionen ETH-Bestände machen 3,5% des Umlaufs aus und sind eine große Wal

Das Unternehmen ergänzte, dass diese Bestände derzeit 4,203 Millionen Token umfassen, etwa 3,5 % des Ethereum-Umlaufs, sowie 193 Bitcoin und Anteile im Wert von 22 Millionen US-Dollar an Eightco Holdings (ORBS). Damit ist Bitmine der weltweit größte Ethereum-Unternehmensbesitzer, dessen Bestände erheblichen Einfluss auf den Ethereum-Markt haben.

Das Halten von 4,203 Millionen ETH ist in Krypto-Unternehmen äußerst selten. Im Vergleich dazu besitzen selbst aggressive Bitcoin-Sammler wie MicroStrategy nur etwa 2 % des Bitcoin-Umlaufs. Die Kontrolle von 3,5 % des Ethereum-Umlaufs durch Bitmine macht das Unternehmen zu einem Schlüsselakteur im Ethereum-Ökosystem, dessen Kauf- und Verkaufsentscheidungen den Marktpreis erheblich beeinflussen können.

Darüber hinaus bietet die Barreserve von fast 1 Milliarde US-Dollar dem Unternehmen eine starke finanzielle Flexibilität. Diese Barreserven können genutzt werden, um weiterhin ETH zu kaufen, strategische Akquisitionen oder Investitionen zu tätigen. Die kürzliche Investition von 200 Millionen US-Dollar in Beast Industries ist ein Beispiel für diese Diversifizierungsstrategie und zeigt, dass Bitmine nicht nur auf ETH-Ansammlungen fokussiert ist, sondern auch nach Investitionsmöglichkeiten in verwandten Branchen sucht.

Obwohl die Bestände an 193 BTC relativ klein sind, zeigt dies, dass Bitmine nicht alle Eier in einen Korb legt. Die Anteile im Wert von 22 Millionen US-Dollar an Eightco Holdings diversifizieren die Vermögenswerte weiter und reduzieren das Risiko von Volatilität bei einzelnen Assets.

Verpfändung von 1,83 Millionen ETH mit attraktiver Jahresrendite

Bitmine hat etwa 1,83 Millionen ETH verpfändet, was einer Gesamtverpfändungsrate von 2,83 % entspricht. Diese Verpfändungsstrategie bietet dem Unternehmen eine stabile passive Einkommensquelle und unterstützt die Sicherheit des Ethereum-Netzwerks. Bei der aktuellen Verpfändungsrate ergibt sich eine jährliche Verpfändungsertragsrate von etwa 51.789 ETH (1,83 Millionen × 2,83 %).

Bei einem aktuellen ETH-Preis von etwa 3.000 US-Dollar entspricht dies etwa 155 Millionen US-Dollar an jährlichen Verpfändungseinnahmen. Diese passive Einkommensquelle bietet Bitmine zusätzlichen Cashflow, der für Betriebskosten oder den weiteren ETH-Kauf verwendet werden kann. Wichtig ist, dass die verpfändeten ETH weiterhin Eigentum des Unternehmens bleiben und bei Bedarf gelöst und verkauft oder anderweitig genutzt werden können.

Die Verpfändungsrate von 2,83 % erscheint zwar nicht hoch, ist aber im aktuellen Ethereum-Netzwerkumfeld angemessen. Mit der Weiterentwicklung des Netzwerks und Änderungen bei der Verpfändungsbeteiligung kann diese Rendite schwanken. Bitmine entscheidet sich, einen Großteil seiner Bestände (1,83 Millionen / 4,203 Millionen = 43,5 %) zu verpfänden, was auf ein langfristiges Vertrauen in ETH hindeutet, da Verpfändung in der Regel eine Sperrfrist erfordert.

Diese Strategie zeigt auch die tiefe Einbindung von Bitmine in das Ethereum-Ökosystem. Als großer Verpfänder hat Bitmine eine gewisse Mitspracherechte in der Netzwerk-Governance und kann durch die Teilnahme an Validierungs-Knoten an Entscheidungen im Netzwerk mitwirken.

Tom Lees Diversifizierungsstrategie bei BitMine

Tom Lee, Leiter von Fundstrat Research und Vorsitzender von Bitmine, bringt umfangreiche Marktkenntnisse und strategische Weitsicht ins Unternehmen ein. Lee ist bekannt für seine optimistische Haltung gegenüber dem Kryptomarkt und sieht langfristig positive Aussichten für Bitcoin und Ethereum. Unter seiner Führung konzentriert sich Bitmine nicht nur auf ETH-Ansammlungen, sondern sucht auch nach breiteren Investitionsmöglichkeiten im Blockchain-Sektor.

Die kürzliche Investition von 200 Millionen US-Dollar in Beast Industries zeigt, dass die Strategie von Bitmine nicht nur auf Krypto-Assets beschränkt ist, sondern auch auf Investitionen in Blockchain-Infrastruktur und Anwendungen. Diese Diversifizierung kann das Risiko von Preisschwankungen einzelner Assets verringern und gleichzeitig das Wachstum des gesamten Blockchain-Ökosystems fördern.

Die Erweiterung der autorisierten Aktien gibt Bitmine mehr Flexibilität für diese Diversifizierungsstrategie. Das Unternehmen kann durch die Ausgabe neuer Aktien Kapital aufnehmen, um weitere strategische Akquisitionen oder Investitionen zu tätigen. Diese Flexibilität ist in einem sich schnell verändernden Kryptomarkt besonders wichtig, da Chancen oft nur kurzzeitig bestehen.

Investoren sollten jedoch auch das potenzielle Verwässerungsrisiko beachten. Obwohl das Management verspricht, keine Aktien unter dem mNAV zu emittieren, führt jede neue Aktienemission zu einer gewissen Verwässerung der bestehenden Aktionäre. Derzeit wird die Aktie bei 0,86 des mNAV gehandelt, was darauf hindeutet, dass die Marktbewertung von Bitmine unter dem Buchwert liegt. Dies könnte für neue Investoren einen attraktiven Einstiegspunkt darstellen.