Das Business Conduct Committee der National Futures Association hat eine Entscheidung gegen die Marex Spectron International Limited erlassen, nachdem eine Prüfung im Juni 2024 ergab, dass der in London ansässige Einführungsmakler 14 Personen erlaubte, von US-Kunden Aufträge einzuholen oder anzunehmen, ohne ordnungsgemäß registriert zu sein. Die Verstöße ereigneten sich zwischen dem 1. Februar und dem 30. April 2024, als nicht registrierte Makler in der Energiedivision des Unternehmens rund 75 Trades für 20 US-Kunden abwickelten. Die Durchsetzungsmaßnahme stellt einen Wiederholungsfall für Marex Spectron dar, das bereits im Februar 2022 einen ähnlichen Fall beigelegt und nach der NFA-Prüfung von 2020, bei der 18 Personen mit unregistrierten Anwerbeaktivitäten identifiziert wurden, eine Geldstrafe von 250.000 US-Dollar gezahlt hatte.
Die NFA-Prüfung im Juni 2024 identifiziert 14 nicht registrierte Makler
Die NFA-Prüfung, die im Juni 2024 begann, ergab, dass Marex Spectron 14 Maklern erlaubte, von US-Kunden Aufträge einzuholen oder anzunehmen, ohne als NFA Associates und assoziierte Personen der Commodity Futures Trading Commission registriert zu sein. Alle 14 Personen arbeiteten in der Energiedivision des Unternehmens, 13 vom Londoner Büro aus und eine von Dubai. Die 14 Makler machten etwa 40 % der Makler in der Londoner Energiedivision von Marex Spectron aus. Laut NFA vermittelten diese Personen zwischen dem 1. Februar und dem 30. April 2024 rund 75 Trades für 20 US-Kunden.
Die Registrierungsverstöße von Marex Spectron betrafen die Energiedivision
Die Beschwerde behauptete, dass dieselbe Geschäftsabteilung, die bereits in dem Durchsetzungsfall von 2022 involviert war, erneut im Mittelpunkt von Registrierungsverstößen stand. Die NFA prüfte Organisationsdokumente, schriftliche Vereinbarungen, Handelsbestätigungen und andere Materialien, um den Standort der Kunden zu bestimmen. Die Dokumente zeigten, dass die Kunden aus Körperschaften oder anderen juristischen Personen bestanden, die nach US-Recht gegründet wurden, sowie aus Unternehmen, die ihren Hauptgeschäftssitz in den Vereinigten Staaten hatten. Die NFA verwies auf ein Handelsblatt vom 4. März 2024, das zeigte, dass ein in London ansässiger Makler einen CFDS (Contract for Difference) auf Rohöl mit einem Kunden auf der Liste der US-Kunden von Marex Spectron abwickelte. Die Handelsbestätigung des Unternehmens führte diesen Kunden als Käufer auf, und ein Dokument einer Gesellschaft mit beschränkter Haftung vom September 2022 beschrieb den Kunden als eine aktive Illinois LLC mit Hauptsitz in Chicago.
Vergleich von Februar 2022 verhinderte Wiederholungsverstöße nicht
Im Februar 2022 reichte das Business Conduct Committee der NFA eine Beschwerde gegen Marex Spectron ein, nachdem eine Prüfung im Jahr 2020 ergeben hatte, dass 18 Personen ohne Registrierung als NFA Associates und registrierte assoziierte Personen von US-Kunden Aufträge eingeholt oder angenommen hatten. Marex Spectron legte den Fall bei und zahlte eine Geldstrafe von 250.000 US-Dollar. Die neue Beschwerde behauptete, dass einige der in der Prüfung vom Juni 2024 identifizierten Aktivitäten dieselben US-Kunden betrafen, die bereits in der Prüfung von 2020 identifiziert worden waren. Eine Person war bereits während der Prüfung von 2020 von der NFA identifiziert worden, und obwohl Marex Spectron damals erklärte, dass ein registrierter assoziierter Partner die Geschäfte dieses Mitarbeiters mit US-Kunden abwickeln würde, räumte das Unternehmen später während der Prüfung von 2024 ein, dass der Mitarbeiter von Juni 2021 bis Juni 2024 mehr als 50 Trades für US-Kunden vermittelt hatte, während er weiterhin nicht in der erforderlichen Eigenschaft registriert war.
NFA wirft Marex Spectron Aufsichtsversäumnisse vor
Die Beschwerde warf Marex Spectron einen Verstoß gegen NFA-Satzung 301(b) vor, die es einer Person verbietet, mit einem NFA-Mitglied verbunden zu sein, es sei denn, die Person ist als NFA Associate registriert oder ist selbst NFA-Mitglied. Dem Unternehmen wurde außerdem ein Verstoß gegen NFA-Compliance-Regel 2-9(a) vorgeworfen, die Mitglieder verpflichtet, ihre Mitarbeiter und Vertreter bei ihren Rohstoffgeschäften sorgfältig zu überwachen. Die NFA erklärte, dass Marex Spectron aufgrund der Feststellungen der Prüfung von 2020 und der damit zusammenhängenden Beschwerde von 2022 wusste oder hätte wissen müssen, dass es die NFA-Registrierungsanforderungen für assoziierte Personen einhalten muss. Die Aufsichtsbehörde behauptete, dass das Unternehmen es versäumt habe, die Mängel, die zu dem früheren Disziplinarverfahren geführt hatten, angemessen zu beheben oder wirksame Verfahren und Kontrollen zu implementieren, um ähnliche Verstöße zu verhindern. Der Fall wurde als NFA-Fall Nr. 25-BCC-008 eingereicht.
FAQ
Was stellte die NFA bei ihrer Prüfung im Juni 2024 bei Marex Spectron fest?
Die NFA-Prüfung im Juni 2024 ergab, dass Marex Spectron 14 Personen in seiner Energiedivision erlaubte, von US-Kunden Aufträge einzuholen oder anzunehmen, ohne als NFA Associates und assoziierte Personen der CFTC registriert zu sein. Diese Personen, die in den Büros in London und Dubai arbeiteten, vermittelten zwischen dem 1. Februar und dem 30. April 2024 rund 75 Trades für 20 US-Kunden.
Warum hielt die NFA die Verstöße von Marex Spectron für besonders besorgniserregend?
Die NFA hielt die Verstöße für besonders besorgniserregend, da es sich um einen Wiederholungsfall handelte. Im Februar 2022 hatte Marex Spectron einen ähnlichen Fall mit 18 nicht registrierten Personen beigelegt und nach der NFA-Prüfung von 2020 eine Geldstrafe von 250.000 US-Dollar gezahlt. Die Aufsichtsbehörde behauptete, dass das Unternehmen es versäumt habe, die Mängel angemessen zu beheben oder wirksame Kontrollen zu implementieren, um ähnliche Verstöße zu verhindern.
Welche Anklagen erhob die NFA gegen Marex Spectron?
Die NFA erhob gegen Marex Spectron den Vorwurf des Verstoßes gegen NFA-Satzung 301(b), die es einer Person verbietet, mit einem NFA-Mitglied verbunden zu sein, es sei denn, sie ist ordnungsgemäß registriert, sowie gegen NFA-Compliance-Regel 2-9(a), die Mitglieder verpflichtet, ihre Mitarbeiter und Vertreter bei ihren Rohstoffgeschäften sorgfältig zu überwachen. Der Fall wurde als NFA-Fall Nr. 25-BCC-008 eingereicht.
