MICA Daily｜Trump Kembali Menggunakan Mulutnya untuk Memanipulasi Pasar？Situasi AS-Iran Sementara Meredakan, Pasar Besar Meningkat

Trump malam tadi sebelum pasar saham AS dibuka, mengumumkan bahwa negosiasi dengan Iran telah mencapai kemajuan yang “berhasil”, dan memutuskan untuk menunda serangan militer terhadap fasilitas energi Iran selama 5 hari, tetapi pihak Iran justru membantah adanya negosiasi, berita yang berulang kali muncul ini memicu volatilitas besar di pasar investasi global. Berikut adalah analisis dampak lanjutan terhadap berbagai jenis aset: Pasar cryptocurrency: Sentimen risiko kembali menghangat dan tekanan short squeeze Sebagai indikator risiko yang diperdagangkan 24 jam di seluruh dunia, cryptocurrency merespons berita ini paling cepat:

• Rebound BTC: Setelah pengumuman, Bitcoin dengan cepat rebound dari sekitar 67.000 dolar AS, sempat menembus di atas 71.000 dolar AS. Secara umum pasar menganggap ini sebagai “penutupan posisi short” setelah risiko geopolitik sementara teratasi.
• Penutupan posisi short besar-besaran: Data menunjukkan bahwa karena pergerakan pasar berbalik dalam waktu singkat, pasar crypto mengalami short squeeze sebesar lebih dari 270 juta hingga 360 juta dolar AS dalam beberapa jam, menunjukkan bahwa ekspektasi akan perang gagal terpenuhi, yang memicu tekanan otomatis beli secara berantai.
• Ethereum dan altcoin: ETH dan token utama seperti SOL juga ikut naik, dengan kenaikan umum antara 3% hingga 5%. Jika negosiasi semakin menunjukkan kemajuan nyata, dana mungkin akan mengalir lebih banyak dari aset safe haven ke pasar crypto.

Pasar investasi tradisional: Respons pasar saham, obligasi, dan mata uang

• Kenaikan besar di saham: Ketiga indeks utama AS (S&P 500, Dow, Nasdaq) secara kolektif naik setelah berita keluar. Investor awalnya khawatir kenaikan biaya energi akan memicu inflasi, tetapi sekarang suasana hati berbalik menjadi optimisme, dan dana kembali mengalir ke saham teknologi, penerbangan, dan bank.
• Penurunan harga minyak: Ini adalah sektor yang paling langsung terpengaruh. Harga minyak Brent sempat anjlok 7% hingga 10%, kembali ke sekitar 100 dolar AS; minyak WTI juga turun di bawah 90 dolar AS. Tekanan gangguan pasokan yang sebelumnya diperkirakan oleh pasar karena masa tenggang 5 hari ini sementara mereda.
• Penurunan aset safe haven (emas dan dolar): Karena permintaan safe haven berkurang, harga emas kembali turun dari puncaknya, dan indeks dolar AS juga melemah. Ini menunjukkan bahwa pasar sedang beralih dari “penetapan harga perang” ke “penetapan harga diplomasi”.

Prospek investasi dan risiko potensial ke depan Meskipun pernyataan Trump membawa euforia pasar sementara, ketidakpastian tetap tinggi:

• Fluktuasi berita: Pemerintah Iran kemudian membantah adanya negosiasi langsung dengan AS, dan menyatakan bahwa pernyataan Trump adalah untuk menekan harga minyak. Situasi “berbeda pendapat” ini menyebabkan pasar yang sempat melonjak mengalami koreksi dan penurunan kembali.
• Masa observasi 5 hari: Ini adalah titik waktu kunci saat ini. Jika dalam 5 hari tidak ada hasil dialog yang substansial, pasar mungkin akan khawatir Trump akan melancarkan balasan militer yang lebih keras, yang akan menyebabkan harga minyak kembali melonjak, dan aset risiko seperti Bitcoin mungkin mengalami koreksi.
• Inflasi dan kebijakan suku bunga: Jika harga minyak dapat distabilkan melalui peluang ini, hal itu akan membantu meredakan tekanan inflasi hingga 2026, dan memberi ruang bagi Federal Reserve untuk mempertimbangkan penurunan suku bunga. Ini merupakan faktor bullish jangka menengah hingga panjang untuk crypto dan pasar saham.

Pandangan pasar selanjutnya Saat ini pasar sebagian besar didorong oleh berita, dan sikap Trump yang berulang-ulang membuat sulit memprediksi tren minggu ini secara pasti. Disarankan untuk menghindari leverage berlebihan. Karena Trump telah menetapkan masa observasi 5 hari, kecuali Iran melakukan tindakan besar, AS kemungkinan besar tidak akan melakukan serangan besar-besaran, setidaknya sampai akhir pekan pasar akan lebih stabil. Namun, langkah ini juga menunda waktu pasar dalam mencerna berita buruk dan menambah ketidakpastian. Jika pada akhir pekan Trump memutuskan untuk melanjutkan serangan terhadap Iran, pasar crypto kemungkinan akan kembali terkena dampaknya.