Thailand Memperketat Aturan Kripto Sambil Memperluas Produk Bitcoin

Pemasok Tersembunyi Menghadapi Pengawasan Setingkat Pemegang Saham

Thailand bergerak untuk memperketat kontrol atas struktur kepemilikan kripto sambil memperluas akses ke pasar yang teregulasi. Otoritas berencana melacak pembiaya tersembunyi dan membatasi arus modal ilegal. Pada saat yang sama, regulator membuka jalur untuk turunan yang terkait dengan Bitcoin dan produk yang diperdagangkan di bursa.

Reformasi Kepemilikan Memperluas Definisi Kontrol

Komisi Sekuritas dan Bursa Thailand sedang menyiapkan aturan untuk menangkap pihak pendukung keuangan kripto yang tidak diungkapkan. Proposal ini menargetkan entitas yang memberikan dukungan pendanaan signifikan kepada pemegang saham resmi. Tujuannya adalah menyelaraskan pengawasannya dengan standar persetujuan pemegang saham utama yang sudah ada.

Kerangka kerja ini akan mencakup jaminan, pembiayaan terstruktur, dan pengaturan investasi berlapis. Regulator meyakini alat-alat ini sering kali menyamarkan kontrol sebenarnya dalam bisnis kripto. Oleh karena itu, pendekatan baru ini akan memperluas akuntabilitas di luar catatan kepemilikan yang terlihat.

Aturan tersebut akan berlaku untuk bursa berlisensi, pialang, dan pedagang di bawah undang-undang bisnis aset digital. Otoritas bermaksud menutup celah yang memungkinkan pengaruh tidak langsung tanpa pengungkapan formal. Akibatnya, perusahaan harus meninjau ulang hubungan mereka dengan mitra finansial yang bersifat diam-diam.

Penindakan AML Menguat Saat Pasar Dibuka

Langkah-langkah sebelumnya telah memperketat definisi pemegang saham utama dalam perusahaan aset digital. Otoritas kini mengklasifikasikan individu yang memiliki lebih dari lima persen hak suara sebagai pemangku kepentingan kunci. Selain itu, mereka mencakup pihak yang menjalankan kontrol melalui pengaruh tidak langsung atau pengaruh operasional.

Kementerian Keuangan memperkenalkan pembaruan ini untuk memperkuat transparansi di seluruh sektor. Regulator ingin memastikan bahwa kontrol mencerminkan kekuatan pengambilan keputusan yang sebenarnya. Akibatnya, perusahaan harus mengidentifikasi semua pihak yang memberikan pengaruh berarti terhadap manajemen.

Perusahaan diberi waktu 180 hari untuk meninjau dan memperbarui pengungkapan kepemilikan. Mereka harus mengajukan permintaan persetujuan untuk setiap pemegang saham utama baru yang teridentifikasi. Proses ini bertujuan menghilangkan pengaturan nominee dan struktur kepemilikan berlapis.

Otoritas juga akan menerapkan uji penelusuran (look-through) terhadap kanal pendanaan yang terkait dengan kontrol kepemilikan. Pemeriksaan ini akan menelusuri sumber modal di balik pengaturan keuangan yang kompleks. Oleh karena itu, para pembiaya yang membentuk hasil bisnis akan berada di bawah pengawasan regulator.

Thailand meningkatkan penegakan terhadap aktivitas pencucian uang yang terkait dengan platform aset digital. Otoritas baru-baru ini membekukan ribuan akun mencurigakan yang terkait dengan operasi mule wallet. Langkah ini menandakan sikap yang lebih tegas terhadap jaringan transaksi ilegal.

Regulator juga terus mendorong aturan yang mengharuskan berbagi data transaksi antara penyedia layanan kripto. Kerangka kerja ini akan mewajibkan rincian identifikasi untuk pengirim dan penerima. Sistem ini bertujuan meningkatkan keterlacakan di seluruh pemindahan aset digital.

Pejabat memandang langkah-langkah ini sebagai hal yang penting untuk melindungi integritas pasar dan mencegah penipuan. Mereka mengintegrasikan standar kepatuhan global ke dalam regulasi domestik. Akibatnya, ekosistem menghadapi kewajiban pemantauan dan pelaporan yang lebih ketat.

Pada saat yang sama, Thailand mempromosikan produk investasi kripto yang teregulasi. Otoritas kini mengakui mata uang kripto sebagai aset acuan yang memenuhi syarat untuk pasar derivatif. Perubahan ini mendukung peluncuran produk keuangan terstruktur yang terkait dengan aset digital.

Regulator juga sedang menyiapkan pedoman untuk dana yang diperdagangkan di bursa (exchange-traded funds/ETF) kripto di pasar domestik. Kerangka kerja ini akan memungkinkan paparan portofolio yang terbatas terhadap aset digital. Pendekatan ini menyeimbangkan inovasi dengan manajemen risiko yang terkontrol.

Strategi ganda Thailand mencerminkan pengawasan yang lebih ketat seiring dengan ekspansi pasar yang terukur. Otoritas bertujuan menarik partisipasi institusional sambil membatasi risiko kejahatan finansial. Akibatnya, negara tersebut memposisikan dirinya sebagai pusat yang teregulasi untuk aktivitas aset digital.

Artikel ini awalnya diterbitkan sebagai Thailand Tightens Crypto Rules While Expanding Bitcoin Products on Crypto Breaking News – your trusted source for crypto news, Bitcoin news, and blockchain updates.