アメリカの著名なテクノロジー強気派、Wedbush証券のアナリストDan Ivesは、12/31のインタビューで、間もなく開催される消費者電子展(CES)について、AIテクノロジー株、エネルギー、米中テクノロジー競争などの個人的見解を述べた。彼は率直に、市場はこのAI革命の「深さと広さ」を過小評価しており、現在見られる変動はバブル崩壊ではなく、パーティの途中の一息に過ぎないと考えている。
CESは重要な舞台となり、AIは正式に実体世界へ
Dan Ivesは、間もなく開催されるCESが今回のテクノロジーサイクルの重要な転換点になると指摘した。特に、NVIDIA(NVIDIA)のCEO黄仁勳の展示会期間中のスピーチに注目し、「自律ロボット」や「実体AI」(Physical AI)の方向性を定めると予想している。
彼の見解では、CESはもはや単なる冷蔵庫や派手な電子機器の展示会ではなく、AI革命の中心舞台へと正式に進化しており、チップ、ソフトウェア、ロボット、産業用アプリケーションを網羅し、AIがデジタル世界から実体経済へと加速して進むことを示している。
テクノロジー多頭は継続中、2026年前半は重要な観察期間
市場のテクノロジー株に対する懐疑的な声に直面し、Dan Ivesは「テクノロジー株の相場はすでに終わった」という見解には同意しないと明言した。彼は、市場には空売り、懐疑派、様子見のムードがあっても、2026年前半はAIとテクノロジー株のパフォーマンスが非常に堅調な期間になる可能性があると指摘している。
彼は、投資家は現在、AIが全体のテクノロジー産業に与える構造的影響を過小評価しており、特にソフトウェアや長期的な応用面で、そのトレンドはまだ終わっていないと考えている。
ソフトウェアと派生アプリケーションの台頭、AIの影響は外へと拡散
Dan Ivesは、市場が少数のスター銘柄に過度に集中し、むしろAIサプライチェーン全体のより広範な恩恵を受ける層を見落としていると警告した。彼は、Palantir、MongoDB、Snowflakeなどのソフトウェア企業や、AIインフラやセキュリティ分野のCrowdStrike、Palo Altoなどを挙げている。
彼の見解では、AIの影響はハードウェアの第一層だけにとどまらず、第二、第三、さらには第四層の応用へと拡散し続けており、ソフトウェアや派生アプリケーションこそが現在市場に過小評価されている重要な要素だ。
チップ競争は依然として主導者がおり、米中のテクノロジー情勢に変化
最近の大型テクノロジー株の調整について、Dan Ivesは、AMD、TSMC、Microsoft、Oracleなどの銘柄が明らかに調整局面に入ったと指摘したが、これはAI革命の終焉を意味するものではなく、市場がそのペースを消化しているだけだと述べた。
チップ競争に関しては、GoogleやAmazonなどの大手テクノロジー企業が追い上げているものの、サプライチェーンの課題は依然として存在しているとし、NVIDIAは技術面で数年先行しているとした。彼は、「チップ界には黒革の教父が一人いる、それがJensenだ」と表現し、その地位を示した。中国の輸出制限に直面しても、NVIDIAの高性能チップは高い需要を維持している。
さらに、彼は、これは30年ぶりに米国がテクノロジー分野で中国を明確にリードしていることを示しており、市場がしばしば見落としがちな点だと指摘した。
未上場の巨人とエネルギーのボトルネックがAIの次の段階を左右
テクノロジーのバブルに対する外部の懸念について、Dan Ivesは、実際に市場が過小評価しているのは未上場のAI巨大企業だと考えている。彼は、SpaceX、Anthropic、OpenAIなどの企業を挙げ、これらの企業は未だ公開市場に進出していないが、多くの需要と資本を吸収しており、大型成長株の需給バランスを崩していると指摘した。
同時に、彼はAI革命の最大の制約は需要や応用シナリオではなく、エネルギーと規制だと繰り返し強調した。彼は、現在アジアでのNVIDIAチップの需要と供給の比率が12対1に達しているが、重要な問題は、十分な電力がデータセンターの拡張を支えるかどうかだと述べた。
したがって、核エネルギーとエネルギーインフラが、AIの次の段階で無視できない重要な役割を果たすと考えている。インタビューの最後に、Dan Ivesは、現在のAIの位置は1996年に近く、1999年から2000年のインターネットバブルのピークではないと明確に述べ、このテクノロジー変革はまだ初期の拡散段階にあることを示した。
(AIテクノロジー株の選び方は？一文でわかるテクノロジー大多頭Dan Ivesの市場思考)
この記事は、2026年のテクノロジー株の強気継続！Dan Ives：黄仁勳のCES展発言が決定打となる、に最初に掲載された。
8.21K 人気度
158.73K 人気度
30.29K 人気度
77.15K 人気度
2.61K 人気度
2026 科技株の強気継続！Dan Ives：黄仁勳のCES展示発言が決定的なポイント
アメリカの著名なテクノロジー強気派、Wedbush証券のアナリストDan Ivesは、12/31のインタビューで、間もなく開催される消費者電子展(CES)について、AIテクノロジー株、エネルギー、米中テクノロジー競争などの個人的見解を述べた。彼は率直に、市場はこのAI革命の「深さと広さ」を過小評価しており、現在見られる変動はバブル崩壊ではなく、パーティの途中の一息に過ぎないと考えている。
CESは重要な舞台となり、AIは正式に実体世界へ
Dan Ivesは、間もなく開催されるCESが今回のテクノロジーサイクルの重要な転換点になると指摘した。特に、NVIDIA(NVIDIA)のCEO黄仁勳の展示会期間中のスピーチに注目し、「自律ロボット」や「実体AI」(Physical AI)の方向性を定めると予想している。
彼の見解では、CESはもはや単なる冷蔵庫や派手な電子機器の展示会ではなく、AI革命の中心舞台へと正式に進化しており、チップ、ソフトウェア、ロボット、産業用アプリケーションを網羅し、AIがデジタル世界から実体経済へと加速して進むことを示している。
テクノロジー多頭は継続中、2026年前半は重要な観察期間
市場のテクノロジー株に対する懐疑的な声に直面し、Dan Ivesは「テクノロジー株の相場はすでに終わった」という見解には同意しないと明言した。彼は、市場には空売り、懐疑派、様子見のムードがあっても、2026年前半はAIとテクノロジー株のパフォーマンスが非常に堅調な期間になる可能性があると指摘している。
彼は、投資家は現在、AIが全体のテクノロジー産業に与える構造的影響を過小評価しており、特にソフトウェアや長期的な応用面で、そのトレンドはまだ終わっていないと考えている。
ソフトウェアと派生アプリケーションの台頭、AIの影響は外へと拡散
Dan Ivesは、市場が少数のスター銘柄に過度に集中し、むしろAIサプライチェーン全体のより広範な恩恵を受ける層を見落としていると警告した。彼は、Palantir、MongoDB、Snowflakeなどのソフトウェア企業や、AIインフラやセキュリティ分野のCrowdStrike、Palo Altoなどを挙げている。
彼の見解では、AIの影響はハードウェアの第一層だけにとどまらず、第二、第三、さらには第四層の応用へと拡散し続けており、ソフトウェアや派生アプリケーションこそが現在市場に過小評価されている重要な要素だ。
チップ競争は依然として主導者がおり、米中のテクノロジー情勢に変化
最近の大型テクノロジー株の調整について、Dan Ivesは、AMD、TSMC、Microsoft、Oracleなどの銘柄が明らかに調整局面に入ったと指摘したが、これはAI革命の終焉を意味するものではなく、市場がそのペースを消化しているだけだと述べた。
チップ競争に関しては、GoogleやAmazonなどの大手テクノロジー企業が追い上げているものの、サプライチェーンの課題は依然として存在しているとし、NVIDIAは技術面で数年先行しているとした。彼は、「チップ界には黒革の教父が一人いる、それがJensenだ」と表現し、その地位を示した。中国の輸出制限に直面しても、NVIDIAの高性能チップは高い需要を維持している。
さらに、彼は、これは30年ぶりに米国がテクノロジー分野で中国を明確にリードしていることを示しており、市場がしばしば見落としがちな点だと指摘した。
未上場の巨人とエネルギーのボトルネックがAIの次の段階を左右
テクノロジーのバブルに対する外部の懸念について、Dan Ivesは、実際に市場が過小評価しているのは未上場のAI巨大企業だと考えている。彼は、SpaceX、Anthropic、OpenAIなどの企業を挙げ、これらの企業は未だ公開市場に進出していないが、多くの需要と資本を吸収しており、大型成長株の需給バランスを崩していると指摘した。
同時に、彼はAI革命の最大の制約は需要や応用シナリオではなく、エネルギーと規制だと繰り返し強調した。彼は、現在アジアでのNVIDIAチップの需要と供給の比率が12対1に達しているが、重要な問題は、十分な電力がデータセンターの拡張を支えるかどうかだと述べた。
したがって、核エネルギーとエネルギーインフラが、AIの次の段階で無視できない重要な役割を果たすと考えている。インタビューの最後に、Dan Ivesは、現在のAIの位置は1996年に近く、1999年から2000年のインターネットバブルのピークではないと明確に述べ、このテクノロジー変革はまだ初期の拡散段階にあることを示した。
(AIテクノロジー株の選び方は？一文でわかるテクノロジー大多頭Dan Ivesの市場思考)
この記事は、2026年のテクノロジー株の強気継続！Dan Ives：黄仁勳のCES展発言が決定打となる、に最初に掲載された。