現在のガイダンスのもと、IRSはアンステーキング（ステーキング解除）を非課税のウォレット移転として扱う一方で、ステーキング報酬は、Revenue Ruling 2023-14 により、納税者が付与されたトークンに対して支配と管理（dominion and control）を得た瞬間に、通常所得として課税される。IRS Notice 2014-21 では暗号資産が財産として分類されているため、その区別は重要であり、売却やスワップのような処分（disposal）イベントは譲渡所得税の対象となる。2026年からは、Form 1099-DA により、中央集権型の米国取引所がステーキングを含むデジタル資産取引を報告することが求められ、IRSは、2021年の Infrastructure Investment and Jobs Act によってこれまで欠けていた取引レベルの可視性を得ることになる。
IRSはアンステーキングを非課税のウォレット移転として扱う
ステーキングプールからの入金および出金（預け入れと引き出し）は、CoinLedger のステーキング税ガイドによれば、IRSの財産ルールにおいてウォレット間での暗号資産の移転と同様に扱われる。いずれも資産の保有（所有）を変えず、またIRSの定義上どちらも処分には当たらない。課税対象となる処分は、暗号資産が売却、交換、または支払いに使われるときに発生し、ステーキング契約からウォレットへトークンを戻すことはそれらの行為に該当しない。こうした考え方は、IRSの財産分類に基づいている。ブローカレッジ口座間で株式証券を移すだけなら課税が生じないのと同様に、暗号資産のステーキングにおける入金や出金にも同じ原則が当てはまる。FinanceFeedsは、Form 1099-DA が暗号資産の活動に関してIRSの可視性を高めたため、正確な記録管理がこれまで以上に重要になっていると報じた。
DeFiの流動性ステーキング・スワップは譲渡所得税を引き起こす可能性
例外は、アンステーキング手続きの一部として暗号資産同士のスワップ（crypto-to-crypto swaps）を用いる DeFi の流動性ステーキング・プロトコルで発生する。ユーザーが Lido で ETH をステークして stETH を受け取る場合、ある税務実務家はこの交換を課税対象の処分として扱うと CoinLedger は指摘している。逆方向でも同様で、アンステーキング中に stETH を ETH に変換することは、別の課税対象イベントになり得る。出典にある一例では、ユーザーが $700 分の ETH を購入し、それが $850 まで上昇した後、Lido でステークして stETH を受け取るため、スワップ解釈により $150 の譲渡益が発生する可能性がある。その後、アンステーキング中にユーザーが stETH を ETH に変換すると、stETH の取得原価（cost basis）と、変換時点の ETH の価値に基づいて、2回目の譲渡所得の計算が適用される。Coincub の 2026年のステーキング税分析によれば、流動性ステーキング・トークンのミントおよびレデンプションが課税対象のスワップに当たるかについて、IRSは明確なガイダンスを発行していない。重要な変数は、アンステーキング過程で、当初預け入れたものと異なるトークンを受け取るかどうかだ。ETH を預け入れて同じ ETH が返ってくるネイティブ・ステーキングは比較的明快だが、流動性ステーキングの派生トークンでは法的に未解決の論点が生じる。
Revenue Ruling 2023-14 がステーキング報酬を通常所得として確立
ステーキング期間中に得られたステーキング報酬は、Revenue Ruling 2023-14 により通常所得として課税される。この裁定は、報酬が納税者により支配と管理（dominion and control）を得られた年の総所得（gross income）に、報酬が含まれることを定めた、と BDO が確認した。支配と管理（dominion and control）とは、通常、納税者がその報酬トークンを売却、交換、または移転できる最初の瞬間を意味する、と TokenTax は説明している。報酬がロックされている場合、ロックアップが終了するまで所得認識は一般に遅れる。各報酬はそれぞれ独自の原価（cost basis）のロットを生むため、これらのトークンが後に売却されると、受領時点の所得価値から売却価格までを基礎に計算される譲渡所得の2回目の課税イベントが発生する。
2026年から有効の Form 1099-DA 報告要件
2026年から、IRS Form 1099-DA は、Koinly の暗号資産税ガイドが指摘した通り、中央集権型取引所に対し、ステーキング活動を含むデジタル資産取引を報告することを求める。これによりIRSは、株式取引について保持しているのと同等の、暗号資産の活動に関する取引レベルの可視性を得ることになる。2021年の Infrastructure Investment and Jobs Act は、ブローカー報告ルールを義務付けたもので、現在は中央集権型の米国取引所にも適用される。DeFiプロトコルの報告要件は、提案された規制による手続きがまだ進行中であるため、現在も開発中だ。IRSは、流動性ステーキング・トークンの取り扱いについてセーフハーバー（救済規定）を提示していない。
FAQ
暗号資産のアンステーキングは課税イベントですか？
一般に違います。ステーキングプールからウォレットへ暗号資産を移すことは、ウォレット間の移転のように扱われ、現行の IRS ガイダンス上は処分イベントに当たりません。
アンステーキングはいつ譲渡所得税を引き起こしますか？
アンステーキングの過程で、stETH を Lido のような流動性ステーキング・プロトコル上で ETH に変換するなどの crypto-to-crypto スワップが含まれる場合、いくつかの税務実務家の解釈では課税対象になり得ます。
ステーキング報酬は所得として課税されますか？
はい。IRSは、Revenue Ruling 2023-14 に基づき、納税者が付与されたトークンに対して支配と管理を得た瞬間に、その時点の公正市場価値でステーキング報酬を通常所得として扱います。
