As ações do setor das infraestruturas de energia na Coreia do Sul dispararam no dia 10, impulsionadas pelas expectativas de que a expansão de centros de dados de inteligência artificial (IA) irá despoletar um crescimento acentuado da procura de eletricidade. Gaon Cable subiu 9,46% para fechar nos 254.500 won, enquanto Daehan Cable ganhou 8,81%, LS Electric 6,92%, LS 4,94% e HD Hyundai Electric 4,42%. A subida reflete a reacção dos investidores às preocupações de que faltas na rede eléctrica possam atrasar a construção de centros de dados. O crescimento do investimento global em centros de dados de IA está a aumentar a procura por transformadores, equipamento de distribuição e cabos de energia em toda a infraestrutura eléctrica, à medida que um fornecimento massivo de energia se torna essencial para a operação dos centros de dados, para além da construção inicial.
Ações de infraestruturas de energia sobem com maior procura de eletricidade por centros de dados de IA
De acordo com a Korea Exchange a 11, a Gaon Cable fechou no dia anterior a 254.500 won, acima em 22.000 won (9,46%). As principais acções do sector das infraestruturas de energia mostraram força generalizada: Daehan Cable (8,81%), LS Electric (6,92%), LS (4,94%) e HD Hyundai Electric (4,42%).
Seo Sang-young, investigador da Mirae Asset Securities, afirmou que "o motivo do aumento das acções de cabos é porque os problemas de falta de capacidade da rede eléctrica estão a ser destacados no processo de expansão de centros de dados de IA". Explicou que "os centros de dados não terminam na construção, mas exigem um abastecimento massivo de energia e, para isso, não só é preciso construir instalações de produção de electricidade como também a rede eléctrica à frente delas". Acrescentou ainda que "como as preocupações recentes com atrasos na construção de centros de dados também decorrem de faltas na rede eléctrica, a procura relacionada não tem outra escolha senão aumentar" e que "o sentimento de investimento está a reanimar à medida que o apoio do Governo às redes eléctricas continua".
O Governo anunciou a 'Great Leap 3 Major Mega Projects' da República da Coreia no dia 29 do mês passado, centrada em semicondutores, centros de dados de IA e IA física. Para operar de forma estável centros de dados de grande escala e instalações de fabrico avançado, é necessário expandir não só as instalações de produção de energia, mas também as redes de transmissão e distribuição que enviam a eletricidade produzida para os locais de procura.
HD Hyundai Electric assina contrato de 1 trilião de won e eleva orientação anual
A HD Hyundai Electric assinou a 2 um contrato de fornecimento de longo prazo no valor de aproximadamente 1 trilião de won para infra-estrutura de energia de centros de dados com uma grande empresa global de tecnologia. Quatro dias depois, a empresa elevou a sua previsão anual de encomendas de 4,2 mil milhões de dólares para 5,2 mil milhões de dólares, um aumento de aproximadamente 24%.
Na Min-sik, investigador da SK Securities, afirmou que "a revisão em alta da orientação da HD Hyundai Electric e as encomendas de centros de dados de grande escala não são apenas prova da solidez da procura; a taxa de crescimento da carteira de encomendas da Quanta Services (empresa norte-americana de infra-estruturas de energia) também está a acelerar". Acrescentou que "para a construção de centros de dados de IA, o equipamento de energia, especialmente os transformadores, é o maior gargalo".
LS Electric regista 3 triliões de won em encomendas no semestre
A LS Electric também está a ver a procura converter-se em expansão de encomendas. Após encomendas do primeiro trimestre de 1,1 trilião de won, as encomendas acumuladas para o primeiro semestre são estimadas em aproximar-se de cerca de 3 triliões de won. A análise sugere que a empresa deverá exceder a sua previsão anual actual de novas encomendas de 4 triliões de won.
Lee Sang-hyun, investigador da BNK Investment & Securities, explicou que "especialmente, os contratos de centros de dados com grandes empresas de tecnologia estão a evoluir para contratos fixos de médio prazo e em formato de pacotes, em vez de acordos pontuais". Acrescentou que "a característica dos produtos de distribuição, com ciclos de substituição curtos, cria uma estrutura de receitas recorrentes de elevada margem que se converte directamente em vendas do ano corrente, o que é atractivo".
Daehan Cable e Gaon Cable vencem grandes contratos para expansão de rede eléctrica
A procura por expansão da rede eléctrica está também a alastrar a empresas de cabos. A Daehan Cable venceu a 8 um projecto de construção de uma rede eléctrica de ultra-alta tensão de 330 kV (kV) no valor de 45 mil milhões de won, para fornecer eletricidade a um grande centro de dados de IA na Austrália. No mês passado, a empresa entrou também no mercado doméstico de HVDC pela primeira vez, ao vencer o projecto de transmissão HVDC (corrente contínua de alta tensão) East Coast-East Seoul Section 2 de 500 kV.
A Gaon Cable venceu no mês passado encomendas de cabos de média tensão (MV) no valor de aproximadamente 35 mil milhões de won para redes eléctricas de centros de dados de IA nos EUA, seguindo-se um contrato para fornecer busduct (instalações eléctricas de grande capacidade para distribuição de energia) no valor de aproximadamente 60 mil milhões de won ao centro de dados de uma empresa de IA generativa através da sua subsidiária norte-americana LSCUS. No dia 8 deste mês, a empresa anunciou que irá expandir as instalações de produção para iniciar o fornecimento em pleno de cabos de ultra-alta tensão de nível 2500㎟ em conformidade com as especificações da Korea Electric Power Corporation a partir do próximo ano.
Governo sul-coreano anuncia 3 mega-projectos de grande envergadura
O Governo anunciou a 'Great Leap 3 Major Mega Projects' da Coreia no dia 29 do mês passado, centrada em semicondutores, centros de dados de IA e IA física. Para operar de forma estável centros de dados de grande escala e instalações de fabrico avançado, as redes de transmissão e distribuição que enviam a eletricidade produzida para os locais de procura devem ser expandidas em paralelo com as instalações de produção de energia.
FAQ
O que fez com que as acções de infra-estruturas de energia na Coreia subissem no dia 10?
As acções do setor das infra-estruturas de energia dispararam no dia 10 devido às expectativas de que a expansão de centros de dados de IA irá impulsionar um crescimento acentuado da procura de eletricidade. A Gaon Cable subiu 9,46%, a Daehan Cable 8,81%, a LS Electric 6,92%, a LS 4,94% e a HD Hyundai Electric 4,42%. A subida reflectiu a resposta dos investidores às preocupações de que faltas na rede eléctrica poderiam atrasar a construção de centros de dados.
Que grandes contratos anunciou a HD Hyundai Electric?
A HD Hyundai Electric assinou a 2 um contrato de fornecimento de longo prazo no valor de aproximadamente 1 trilião de won para infra-estrutura de energia de centros de dados com uma grande empresa global de tecnologia. Quatro dias depois, a empresa elevou a sua previsão anual de encomendas de 4,2 mil milhões de dólares para 5,2 mil milhões de dólares, um aumento de aproximadamente 24%.
Que contratos para a rede eléctrica venceram a Gaon Cable e a Daehan Cable?
A Daehan Cable venceu a 8 um projecto de construção de uma rede eléctrica de ultra-alta tensão de 330kV para fornecer eletricidade a um grande centro de dados de IA na Austrália, no valor de 45 mil milhões de won. A Gaon Cable venceu no mês passado encomendas de cabos de média tensão (MV) no valor de aproximadamente 35 mil milhões de won para redes eléctricas de centros de dados de IA nos EUA e um contrato para fornecer busduct no valor de aproximadamente 60 mil milhões de won ao centro de dados de uma empresa de IA generativa através da sua subsidiária nos EUA.
