A Kraken faz parceria com a Upshift para cofres geradores de rendimento

A Kraken Institutional fez parceria com a plataforma de rendimento onchain Upshift para permitir que clientes institucionais elegíveis obtenham rendimento sobre bitcoin, ETH, stablecoins e outros ativos criptográficos “parados” diretamente dentro da custódia qualificada da Kraken, segundo um anúncio partilhado com a The Block. A parceria responde à procura institucional por plataformas unificadas que combinem salvaguarda de ativos com funcionalidades de produtividade, em vez de exigirem contrapartes separadas para cada função. A medida reflete uma inovação mais ampla nos cofres de criptomoeda e o acentuar da concorrência entre bolsas em torno das ofertas de prime brokerage, em que a geração de rendimento sobre fundos ociosos funciona como um diferenciador central.

Upshift constrói cofres personalizados para clientes da Kraken Institutional

A Upshift vai construir cofres dedicados adaptados à estratégia de investimento específica, parâmetros de risco, necessidades de liquidez e composição de ativos de cada cliente. As empresas estão a trabalhar com um “grupo de curadores profissionais de cofres”, “vetado”, embora sem nome, “numa gama de tipos de ativos e perfis de risco”, segundo o anúncio.

Os ativos alocados a estes cofres não-custodiais serão distribuídos para contratos onchain selecionados, devolvendo-se um token de recibo para a conta segregada de custódia qualificada da Kraken do cliente. “Os controlos institucionais e a contabilidade são aplicados ao nível do cofre, do protocolo, da cadeia e do token”, lê-se no anúncio.

A Kraken e a Upshift estão a usar um modelo de white-label com cofres à medida para clientes individuais “em vez de pools genéricos partilhados”. Esta abordagem difere da dos maiores fornecedores de cofres, como a Morpho e a Yearn, que agrupam fundos dos utilizadores. A Tesseract, licenciada pela MiCA, tem seguido uma estratégia semelhante ao conceber cofres distintos de contratos inteligentes para clientes individuais.

Os cofres à medida permitem uma maior personalização nas preocupações de segurança e risco e vão fornecer “oportunidades proprietárias tanto em mercados privados como líquidos”, disse Gregory Barasia, responsável pela gestão de ativos da Kraken Institutional.

Kraken Institutional compete no mercado de prime brokerage

“As instituições querem cada vez mais uma única plataforma para salvaguardar os seus ativos e torná-los produtivos, e não uma contraparte separada para cada função”, afirmou Barasia. “É isso que a Kraken Institutional está a construir.”

A parceria surge num momento em que bolsas de criptomoeda como a Kraken e a Coinbase continuam a competir pelas suas ofertas prime, com a capacidade de obter rendimento sobre fundos ociosos como ponto de venda central. Custodiantes como a BitGo e a Anchorage também estão a começar a experimentar implementações onchain usando fundos offchain, com segurança.

“A Kraken combina custódia qualificada com um conjunto completo de serviços prime, enquanto a Upshift fornece a infraestrutura de cofres para colocar os ativos a trabalhar”, disse a CEO da Upshift, Aya Kantorovich, no comunicado. “Em conjunto, os clientes podem gerar rendimento sem criar novas carteiras, contrapartes ou protocolos, mantendo ao mesmo tempo uma gestão rigorosa do risco incorporada.”

A adoção institucional de cofres tem sido, em certa medida, limitada pelo facto de os maiores fornecedores de cofres agruparem os fundos dos utilizadores. Existem também algumas questões em aberto sobre as leis de valores mobiliários dos EUA e os cofres que agrupam fundos dos investidores, nomeadamente em torno do Teste de Howey.

Upshift levantou 10 milhões de dólares na Série A em Março de 2025

A Upshift é uma fornecedora de infraestrutura B2B que consegue implementar cofres em dezenas de cadeias e é uma das maiores prestadoras na Stellar e na Solana. A startup levantou uma Série A de 10 milhões de dólares liderada pela Dragonfly em Março de 2025.

Perguntas Frequentes

O que é que a Kraken Institutional anunciou com a Upshift?
A Kraken Institutional fez parceria com a plataforma de rendimento onchain Upshift para permitir que clientes institucionais elegíveis obtenham rendimento sobre bitcoin, ETH, stablecoins e outros ativos criptográficos parados diretamente dentro da custódia qualificada da Kraken.

Como funcionam os cofres da Upshift para clientes da Kraken?
A Upshift constrói cofres dedicados adaptados à estratégia de investimento específica, parâmetros de risco, necessidades de liquidez e composição de ativos de cada cliente. Os ativos alocados a estes cofres não-custodiais são distribuídos para contratos onchain selecionados, com um token de recibo devolvido para a conta segregada de custódia da Kraken do cliente.

Quando é que a Upshift levantou o financiamento da sua Série A?
A Upshift levantou uma Série A de 10 milhões de dólares liderada pela Dragonfly em Março de 2025.